L'éthique, disent les dictionnaires, est l'application à notre vie pratique des principes moraux qui prévalent dans la communauté à laquelle nous appartenons. Ces principes peuvent provenir d'une croyance religieuse ou d'une « constitution » laïque ; ils peuvent donc différer les uns des autres, d'une personne à l'autre, d'une communauté à l'autre ; mais il y a un tronc commun, dont le précepte "ne pas voler" appartient certainement.
La finance est une activité humaine très ancienne. Elle repose sur les deux piliers que sont le crédit (avec sa variante assurance) et l'argent. Dès les temps les plus reculés, l'exercice du crédit et le maniement de l'argent ont été entourés de la suspicion la plus féroce. Toute personne impliquée est toujours suspectée d'avoir enfreint le précepte "ne pas voler". Et même si vous ne le violez pas, vous êtes toujours une personne étrangère indésirable qui profite d'un besoin ou d'un désir légitime.
Ce n'est pas ainsi. La finance fait partie intégrante de l'économie, en particulier du secteur tertiaire, celui qui produit et échange les services immatériels, désormais largement majoritaire. De plus, les services financiers ne sont pas des services ordinaires ; ils servent à faire tourner toute la roue de l'économie, ils sont comme le sang et le système circulatoire dans un organisme humain.
Amartia Sen a dit : Comment est-il possible qu'une activité si utile ait été considéré comme moralement si douteux?
È possible parce que la finance est faite de dettes, de crédits et d'argent ; pas de tuyaux en acier, ni d'ordonnances, ni d'étagères de supermarchés. Les éléments constitutifs de la finance induisent directement et immédiatement en tentation ceux qui les manient. Tentation de violer les principes moraux avant même la loi.
La finance éthique se propose de répondre à ce problème vieux comme le monde. Il n'y a pas de définition universellement reconnue, mais la finance éthique est essentiellement l'offre de services financiers faite par des individus qui recherchent le profit, oui, mais qui sont aussi soucieux du bien commun. Dans le cas des banques, la connotation éthique se manifeste notamment dans l'attention portée à l'inclusion financière et dans la promotion d'activités jugées bénéfiques d'un point de vue socio-environnemental. Il ne s'agit pas de bénévolat ou de charité; nous avons affaire à des entreprises à tous égards, qui pourtant, contrairement aux autres, proposent explicitement de se comporter éthiquement correctement avec les clients et les employés et donc de se contenter d'un profit "équitable".
Nous aimerions que toutes les entreprises soient comme ça, en particulier les entreprises financières. Certains se rapprochent de ce modèle, d'autres en sont loin. Les règles et réglementations peuvent-elles agir de manière à encourager ce type de comportement, Lato sensu, éthique ?
La réponse est oui. Des règles et réglementations contraignantes peuvent transformer le comportement en un sens éthique en fixant des limites, des incitations et des dissuasions, en promouvant la transparence et l'information, en sensibilisant davantage les utilisateurs afin qu'ils soient les premiers à exiger l'équité et la responsabilité des intermédiaires financiers.
La condition préalable fondamentale de l'éthique est la légalité, c'est-à-dire le respect des règles établies par le législateur et par les autorités réglementaires. Cet aspect est particulièrement pertinent pour les banques, qui plus que toute autre entreprise sont fondées sur la confiance : celle-ci peut être mise à mal en cas de violations importantes des règles. Et ne pensons pas seulement à la discipline micro-prudentielle, visant à garantir la stabilité de l'intermédiaire unique, mais aussi à celle de la protection du consommateur, ou celle de la lutte contre le blanchiment d'argent.
Les règles relatives à la rémunération des dirigeants et dirigeants de banque sont particulièrement importantes d'un point de vue éthique. En Italie, ils ont été introduits depuis 2008 et progressivement renforcés dans la mise en œuvre des directives internationales et européennes.
En particulier, les systèmes d'intéressement individuels doivent être cohérents avec les objectifs et les valeurs de l'entreprise, avec des stratégies à long terme ; ils doivent capter tous les risques auxquels les banques sont exposées et tenir compte des résultats réels ; doit s'assurer qu'un comportement individuel incorrect détermine la remise à zéro de bonus. Les dispositions prudentielles n'imposent pas, conformément aux règles internationales et dans le respect de l'autonomie des intermédiaires, un « plafond » de rémunération. Au lieu de cela, ils renforcent le rôle des actionnaires, qui sont appelés à approuver les plans d'intéressement et à fixer les critères et les limites des indemnités de départ des représentants. La Banque d'Italie veille au respect de ces règles et intervient - si nécessaire - par des actions correctives et des sanctions.
La notion de finance éthique a reçu la plus récente reconnaissance explicite du législateur italien en 2016, avec l'introduction de l'article 111-bis de la loi bancaire consolidée. Des paramètres de conduite spécifiques ont été introduits en échange d'avantages fiscaux. Ils sont nécessaires pour être reconnus statuts d'une banque éthique, un système de gouvernance fortement orienté vers la participation des épargnants/actionnaires, un relevé au moins annuel des crédits décaissés. Entre autres choses, il y a des limites aux différences de rémunération au sein de la banque et une interdiction de la distribution des bénéfices.
Il s'agit d'exigences supplémentaires à celles qui s'appliquent à toutes les banques. Même une banque éthique doit faire face aux risques avec un capital adéquat. Les objectifs « éthiques » doivent donc être conciliés avec ceux de libre initiative économique et de sauvegarde de la stabilité du système financier. D'autre part, la poursuite d'objectifs éthiques ne peut que contribuer à la protection de la stabilité et de l'intégrité des intermédiaires individuels et du système financier dans son ensemble.
Il n'en reste pas moins que les bénéfices que la finance éthique peut apporter au fonctionnement de l'économie et au bien-être d'une société sont d'autant plus grands que les valeurs et les objectifs éthiques sont diffusés et partagés dans l'administration publique, entre les entreprises et citoyens.
source: Banque d'Italie
