Banco Bpm il a placé son premier obligations senior non préférées. C'est une obligation de référence de 750 millions d'euros d'une durée de cinq ans et s'inscrit dans le programme Emtn du groupe.
La question elle a été particulièrement forte, dépassant presque trois fois l'offre : des commandes qui ont atteint 2,2 milliards et provenaient de 210 investisseurs institutionnels, majoritairement étrangers.
Comme pour le retour, l'obligation paie un coupon fixe de 1,625 %, avec un écart au-dessus du taux mid-swap de 193 points de base et un prix d'émission de 99,87.
Les titres ont été principalement achetés par des gestionnaires d'actifs (74,4%), des banques (13,0%), des fonds spéculatifs (6,0%) et des compagnies d'assurance ou fonds de pension (4,3%).
Les obligations ont été évaluées avec le clients Bbh de Dbrs. Chez Moody's, en revanche, on s'attend à ce qu'il soit noté B1.
La piscine de banques qui agissait en tant que teneur de livre associé était composé de Mediobanca, JP Morgan, Société Générale, Banco Santander, HSBC et Banca Akros.
