Поделиться

Баннер FIRSTonline

Ynap взлетает: общая заявка Richemont на поглощение составляет 38 евро

Операция, объявленная перед открытием фондовой биржи, оценивает компанию в 5,3 миллиарда долларов. Основатель Маркетти внесет свою долю, но останется: «Компания будет управляться отдельно и останется в Италии». Швейцарская группа компаний класса люкс стремится к делистингу, чтобы стимулировать инвестиции в рост и цифровые технологии.

Ynap взлетает: общая заявка Richemont на поглощение составляет 38 евро

Ynap — Yoox Net-à-porter — стартует в Милане, где его стоимость выросла на 24,45% до 37,66 евро. В 10:17 в понедельник акции почти достигли цены 38, предложенной основным акционером Richemont для предложения о полном поглощении, направленного на исключение компании из листинга.

Поскольку фондовая биржа все еще закрыта, Richemont фактически запустил публичное предложение о покупке 100% акционерного капитала по цене 38 евро за акцию, что соответствует премии в размере 25,6% на закрытии фондового рынка в пятницу, оценивая ведущая компания электронной коммерции в секторе роскоши более 5 миллиардов евро.

Основатель и генеральный директор Федерико Маркетти уже пообещал передать свою долю и заявил о своем намерении сохранить свои обязательства в отношении компании, которой суждено быть исключенной из листинга. «Сегодня памятный момент для компании. Ynap по-прежнему будет управляться как отдельная компания, а штаб-квартира останется в Италии, — сказал Маркетти. «Как заявил Richemont, — продолжает Маркетти, — смысл операции заключается в инвестировании дополнительных ресурсов с целью ускорения устойчивого роста Ynap и укрепления его долгосрочных лидирующих позиций в онлайн-секторе предметов роскоши. Это приведет к увеличению инвестиций в продукт, технологии, логистику, людей и маркетинг».

После первоначальных трудностей с ценообразованием акции росли без перерыва, пока почти не достигли стоимости тендерного предложения.

 Richemont вошел в капитал Ynap в результате слияния в 2015 году Yoox и Net-a-Porter, контролирующим акционером которого он был; сегодня ему принадлежит 48,9% Ynap между обыкновенными акциями (25% обыкновенного капитала) и специальными акциями без права голоса. Швейцарская люксовая группа владеет такими брендами, как Cartier, Van Cleef & Arpels и Piaget, и намерена укрепить, как объясняется в заявлении, свою приверженность цифровым каналам и финансово поддержать рост Ynap, который потребует «постоянных инвестиций» для побеждать в вызовах все более конкурентного рынка. Ynap по-прежнему будет управляться отдельно, оставаясь нейтральной платформой для люксовых брендов со штаб-квартирой в Италии.

Максимальное вознаграждение за оферту 75% обыкновенных акций составляет 2,69 миллиарда долларов, что увеличивается до 2,77 в случае исполнения существующих опционов на акции.

Маркетти, основатель Yoox и создатель интеграции с Net-a-Porter, подчеркнул в своем твите, что предложение оценивает компанию в 5,3 миллиарда евро. Yoox был зарегистрирован в 2009 году по цене 4 евро за акцию. «Спустя почти 20 лет после изобретения Yoox меня все больше очаровывает магия Ynap. Перспектива больше не владеть 4% акционерного капитала никоим образом не меняет моей предпринимательской приверженности. Моей мотивацией всегда было мечтать и внедрять инновации для наших клиентов, и это не изменится в ближайшие годы».

Маркетти владеет 4% общего капитала группы и 5,7% обычного капитала.

Обзор