O lovitură KO, excepțională chiar și în vremuri de volatilitate excepțională. Prin asta a trecut Ţintă, gigantul american de vânzare cu amănuntul la scară largă, care ieri a pierdut un sfert din valoare, adică 25 de miliarde de dolari, în a doua cea mai proastă sesiune din istoria sa de la marele crash din octombrie 1987. Cu toate acestea, vânzările, judecând după trimestrial, nu sunt rele. Dar pentru a susține veniturile, compania a trebuit să sacrifice profiturile (2,19 dolari pe acțiune față de cei așteptați 3,10 dolari), așa cum s-a întâmplat cu Wal-Mart (-11%) și celorlalți mari.
Piețele americane au simțit ciupitura: acum inflația mușcă și consumul, Fed poate încerca doar să stingă focul prin strângere. Pe scurt, vânturile recesiunii bat din SUA, atât spre Asia, cât și spre Europa, luptându-se cu un cadru geopolitic înflăcărat în ziua în care Bruxelles-ul lansează provocarea independenței energetice. Chiar și Bătrânul Continent va trebui să ridice ratele, dar, în același timp, să impulsioneze investițiile. Nu este usor. Și speculațiile se pregătesc să lovească.
Contractele futures ale burselor europene semnalează un început în roșu. Piețele asiatice sunt, de asemenea, în scădere. Indicele CSI 300 al burselor din Shanghai și Shenzen a scăzut cu 0,3%. Ieri, Goldman Sachs și-a redus estimările pentru PIB-ul Chinei în 2022 la +4%, de la +4,5%. Revizuirea vine la două zile după scăderea Citigroup, de la 5% la +4,2%.
Nikkei din Tokyo pierde aproape 2%. Exporturile Japoniei au crescut cu 12,5% în aprilie, consensul a fost de +14%. Hang Seng din Hong Kong -2,2%. Kospi din Seul -1,3%. Mumbai BSE Sensex -1,7%. Ftse Straits Times din Singapore -0,4%.
Cea mai recentă dezamăgire pentru piețele din SUA a fost realizată de Cisco peste noapte, -10% după Bursa după ce și-a redus previziunile de profit.
A fost ultimul hit al unei sesiuni negre: Dow Jones -3,76%, S&P 500 -4,03%, Nasdaq -4,73%. Toate cele 11 sectoare ale bursei se închid. Câțiva mari sunt în cădere liberă: Amazon și Nvidia pierd 7%, Apple 5,6%. Nota de trezorerie la 2,90 ani se tranzacționează la 2%, +XNUMX puncte de bază.
Euro-dolar la 1,05, în creștere cu 0,3% după -0,8% de ieri. Aurul s-a mișcat puțin, la 1.815 de dolari. Bloomberg raportează mișcări ciudate în conturile Băncii Angliei, cu vânzări la reduceri de până la un dolar uncia. Un adevărat mister de aur.
Urcări de petrol: Brent și WTI câștigă 1% după două sesiuni consecutive.
BCE: energia și inflația accelerează majorările ratelor
„Sancțiunile occidentale împotriva Rusiei au avut deja un impact uriaș”, spune Janet Yellen înaintea reuniunii miniștrilor de finanțe din G7 la Bonn. „Rusia – spune secretarul Trezoreriei SUA – se confruntă cu o recesiune, o inflație ridicată, dificultăți acute în sistemul său financiar și incapacitatea de a-și procura materialele și produsele de care are nevoie pentru a-și susține războiul pentru economie”. În acest climat Europa se pregătește să facă față remorcherului energetic cu Moscova, care, potrivit lui Putin, riscă să fie „un fel de sinucidere”. Dar aceasta nu este singura încercare de foc pentru UE, care se confruntă cu riscul de contagiune al inflației britanice, acum scăpată de sub control. În acest context, se apropie șoimii și porumbeii: Olli Rehn, guvernatorul Băncii Finlandei, a sperat că ratele negative se vor încheia în câteva zile. Dar și porumbelul Pablo Hernandez de Cos, numărul unu al băncii spaniole, s-a pronunțat în favoarea unei creșteri în trimestrul trei.
Btp din nou peste 3%, Bund la cel mai ridicat nivel din 2011
În acest context, rata pe 3 ani a crescut scurt peste 192% pentru prima dată într-o săptămână. Spread-ul pe Bund pe zece ani se tranzacționează la 189 de puncte de bază, de la 190 la început și de la 2011 în ajun. Randamentul Bund-ului pe doi ani, deosebit de sensibil la creșterea ratelor dobânzilor, a atins cel mai ridicat nivel din noiembrie 0,444 la XNUMX%.
Inflația, de altfel, continuă să meargă: în aprilie a rămas la niveluri record, la 7,4% pe an, determinată de creșterea costurilor cu energie și alimente.
Milano -0,9%, Borsa Italiana face Euronext bogat
După ce au plutit în jurul parității în prima parte a sesiunii, bursele europene s-au închis toate în roșu, târâte în jos de deschiderea Wall Street-ului. Piazza Affari s-a închis cu 0,89% puțin peste 24 de mii de puncte (24.089), în linie cu Londra (-0,93%). Parisul și Frankfurt se descurcă mai rău (-1,20%).
Excepție este Madrid, care a închis substanțial plat (-0,08%), după ruperea Siemens Gamesa Renewable Energy (+12,6%): grupul german Siemens Energy și-a anunțat intenția de a răscumpăra toate acțiunile filialei sale spaniole, activă în domeniul eolian. energie, în vederea radierii acesteia.
Acțiunile Euronext zboară (+3,85%) după conturile record: cifră de afaceri de 395 milioane euro la 31 martie, profituri la 164 milioane (+50.3%). Integrarea cu Borsa Italiana a fost o adevărată afacere.
Abn Amro a pierdut 9,74% după ce a avertizat investitorii despre posibilul impact financiar al războiului din Ucraina.
UniCredit +2,05%. La fel ca fuziunea cu Commerzbank
Indicele băncilor italiene a fost pozitiv într-o zi plină de știri. În fruntea listei se află Unicredit: +2,05% după un început liniștit. Este apreciat activismul Andreei Orcel care, înainte de izbucnirea războiului din Ucraina, începuse discuții cu Commerzbank (+1,2%) pentru o eventuală fuziune.
Mediobanca, blindată de BCE, revine la 12,7% în Generali
Dar Mediobanca ține și instanța (-2,42%) după zvonurile despre nr al BCE la cererea lui Leonardo Del Vecchio de majorare cu până la 25%. Buletinul Consob arată că Piazzetta Cuccia a închis împrumutul cu titluri de valoare pe 4,42% din capitalul Generali (-0,55%) revenind astfel să dețină 12,776% din compania triesteană. Mediobanca s-a prezentat la întâlnirea Leone cu 17,22% din capital.
Iveco rulează, piața crede în Snam/Terna
Prognozele pozitive pentru sector care au reieșit din raportul trimestrial al Daimler continuă să împingă Iveco (+2,34%), cel mai bun stoc al zilei.
Fermentul din jurul Snam (+1,26%) și Terna (+1,61%) continuă: piața crede că de data aceasta va avea loc fuziunea celor două companii publice.
Sectorul energetic alunecă pe roșu în finală: Tenaris și Eni renunță la jumătate de punct.
Superstar Saras, curea de umăr Saipem înainte de grupare
Colapsul Saipem (-5,13%). Adunarea acționarilor a dat consiliului de administrație mandatul pentru majorarea de capital de 2 miliarde de euro. Operatiunea mai prevede gruparea actiunilor ordinare si a actiunilor de economisire de luni in limita a unei noi actiuni ordinare pentru fiecare maxim 20 de actiuni ordinare existente si a unei noi actiuni de economisire pentru fiecare maxim 20 de actiuni de economisire existente.
Excepție este din nou Saras (+6,36%), la cel mai mare nivel din ultimii doi ani. În afara coșului principal, Erg +2% la dobânda din fonduri străine.
O zi de uitat pentru Amplifon (-5,13%) și pentru Nexi (-4,13%), care au lăsat pe teren câștigurile din ziua precedentă.
