Procesul verbal al BCE iar declarațiile bancherilor americani nu prevestesc schimbări în direcția băncilor centrale, în timp ce Fondul Monetar Internațional se pregătește să-și reducă estimările de creștere pentru 2023. Într-un context de incertitudine, alimentat de războiul din Ucraina, criza gazelor din Europa, semnalele proaste venite din economia zonei euro, Mișcare „politică” OPEC+ să reducă producția cu două milioane de barili începând din noiembrie, piețele de astăzi cedează din nou nervozității.
Bursele europene, care încercaseră să revină la început în această dimineață, s-au închis, în timp ce la Praga a început întâlnirea „Comunității Politice Europene”, un nou format multilateral propus de președintele francez Emmanuel Macron pentru extinderea colaborării dincolo de cele 27 de țări UE. . Aici Mario Draghi, la masa rotundă dedicată energiei, a avertizat că trebuie să „lucrăm împreună pentru a aborda criza energetică, o putem face chiar în ordine aleatorie, dar am pierde unitatea europeană”. Între timp gaze comerciale în Amsterdam pentru aproximativ 179 de euro la MWH.
De cealaltă parte a Atlanticului Wall Street s-a mișcat slab în primele ore de tranzacționare, așteptând publicarea mâine a raportului de angajare, care ar putea oferi indicații importante Băncii Centrale a SUA și, prin urmare, investitorilor.
După date mai mari decât așteptările din sectorul privat, văzute ieri, astăzi cererile de ajutor de șomaj sunt dezamăgitoare, crescând cu 29 la 219, depășind așteptările la 203.
Europa în declin și tricoul negru Milan; spread-ul este stabil cu rate în creștere
Într-o Europă presărată de scăderi fracționate, Piața Afacerilor este și astăzi cel mai rău și a pierdut 1,03%, scăzând la 21.140 de puncte de bază, împovărat de vânzările la acțiuni bancare și utilități. Frumoasa țară se află într-un vad dificil, la capătul căruia va avea loc formarea unui nou guvern și plecarea unei figuri carismatice precum Draghi. Avertismentul de Moody's, care și-ar putea revizui hotărârea cu privire la datoria Italiei în absența reformelor legate de Pnrr. Avertismentul agenției de rating s-a auzit ieri pe piața secundară. Astăzi însă este răspândire între BTP pe 10 ani și Bund-uri de aceeași durată rămâne stabilă la 242 puncte de bază (-0,1%), dar într-un context de rate în creștere, tot din cauza noilor semne de slăbiciune economică.
In Germania de altfel, comenzile de la fabricile germane au scăzut în august, -2,4%, după creșterea de 1,9% înregistrată în iulie. Estimările analiștilor erau pentru o încetinire mai mică, în jur de 0,7%. În acest context, randamentul obligațiunii italiene pe 4,5 ani crește la 2,08% și cel al Bund-ului la XNUMX%. Moneda unică suferă și ea, cu l'euro care se mișcă în jos față de dolar, sub paritate, în jur de 98 de cenți.
Pe bursa europeană, clima este puțin mai puțin perturbată decât la Milano: Frankfurt pierde 0,4%, Paris -0,82%, Amsterdam -0,48%, Madrid -0,93%, Londra %-0,82.
De menționat că, la o săptămână de la debutul la Bursă, Porsche a devenit primul producător auto din Europa prin capitalizare, învingând compania-mamă Volkswagen.
BCE: reducerea inflației, chiar și cu prețul penalizării creșterii. FMI pesimist
Au contribuit și la orientarea abordării zilei procesul-verbal al ultimei reuniuni a BCE, ceea ce arată că Eurotower va continua să înăsprească politica monetară pentru opri inflația, chiar și cu prețul penalizează creșterea. „Slăbirea proiectată a activității economice nu este suficientă pentru a reduce inflația în mod semnificativ și, prin ea însăși, nu ar readuce inflația așteptată la țintă”, se arată în procesul-verbal. Se reamintește că în ședința din 7-8 septembrie BCE a majorat dobânzile cu 75 de puncte de bază. Unii bancheri au fost în favoarea unei creșteri de 50 de puncte, dar un număr mai mare a dorit o creștere mai mare, ceea ce a făcut-o, deoarece „inflația este prea mare și probabil va rămâne peste țintă pentru o lungă perioadă de timp”.
Urmărirea căii pe care se deplasează multe institute centrale este hrănit, din acest motiv, raportul de lucru care va fi prezentat mâine și care este ținut cu mare atenție de către banca centrală a SUA este așteptat cu nerăbdare. Mini-raliul primelor sesiuni din octombrie a fost susținut de ideea că Fed-ul și-ar fi putut încetini acțiunea, dar acest optimism a scăzut după declarațiile unor bancheri americani. Ieri, președintele Fed din Atlanta, Raphael Bostic, a spus că ar dori să vadă rate între 4% și 4,5% până la sfârșitul anului 2022, în timp ce șefa Fed din San Francisco, Mary Daly, a tăiat scurt: „Vom crește ratele pe un teritoriu restrâns, așa că vom ține-i acolo o vreme.”
Intre timp "riscurile de recesiune cresc„, precum și cele la stabilitatea financiară, argumentează directorul general al FMI, Kristalina Georgieva anunțând o reducere a previziunilor de creștere pentru anul viitor în World Economic Outlook care urmează să fie publicat săptămâna viitoare. Creșterea economică mai scăzută va costa 4 trilioane de dolari pentru PIB-ul global de acum până în 2026. „Este o cifră egală cu economia Germaniei – observă Georgieva – un regres uriaș pentru economia mondială”.
Petrolul se schimbă după reducerea OPEC+
Petrolul pare volatil în urma deciziei cartelului plus Rusia de a reduce producția cu 2 milioane de barili pe zi, începând din noiembrie. O mișcare care are un puternic gust politic și care a indus administrația Biden să deschidă discuții pentru reducerea sancțiunilor asupra regimului Maduro în Venezuela și reluarea exporturilor de petrol venezuelean pentru piețele americane și europene.
După decizia OPEC+, Morgan Stanley a decis să-și mărească previziunile privind Brent pentru primul trimestru al anului 2023 la 100 de dolari barilul de la 95 de dolari. În prezent, contractele futures pe petrol din Marea Nordului au crescut cu 0,83%, până la 94,15 dolari pe baril.
Piazza Affari se descurcă bine pentru petrol și mașini, în jos pe băncile de utilități
În Piazza Affari, lista de prețuri apare împărțită între creșterile stocurilor de petrol și auto și scăderile stocurilor financiare și de utilități.
Cel mai performant blue chip este Tenaris +2,07%. În sector se aplatizează în finală Eni, +0,05%, în conformitate cu Saipem +0,08% după saltul de ieri. Bine nexi +% 1,41.
În fruntea listei continuă să ocupe un loc proeminent Stm, +1,59%, în timp ce industria este în lumina cu INTERPUMP +1,35% și Pirelli +1,49%. În sectorul auto, aceștia au făcut, de asemenea, progrese fracționale Ferrari +0,62% și Iveco +0,53%. În lux încearcă să-și facă loc din nou Moncler, +0,49%, cu analiștii Intesa Sanpaolo care au revizuit prețul țintă în sus la 53,5 euro de la 49,3 euro, confirmând recomandarea „Adăugați”.
Lista cu majusculele mari în roșu începe de la Mediobanca -3,82%. Jefferies a început să protejeze acțiunile cu „hold”, indicând o sensibilitate mai mică a băncii de investiții la creșterea ratelor de dobândă în comparație cu alte institute, dar posibilul sprijin pentru acțiuni ar putea veni dintr-o abordare „corectă” a M&A.
De mai jos Banca Bpm -3,71% și Finecobank -3,45%. Pierde Telecom -3,38%. Printre utilitatile jos cu Enel -3,51%, triplet -3,04%, Hera %-3,17.
Din coșul principal mps pierde 5,3% în în aşteptarea majorării de capital. Deutsche Bank și-a redus prețul țintă la 33 de la 58 de euro.
El suferă și el Suflet, -3,16%, partener comercial al Mps și care ar putea participa la majorarea de capital de 2,5 miliarde. Cu toate acestea, unii brokeri atribuie performanța proastă de astăzi pe seama datelor slabe privind intrările nete pentru septembrie, negative cu 175 milioane.
