केवल सलाह - एमपीएस घोटाला, दो बैंकरों ने खुलासा किया कि यह प्रथा कितनी व्यापक है ...

सेंटोरिनी, अलेक्जेंड्रिया, नोटा इटालिया... कितनी सुंदर इतालवी कहानी है यह ऑपरेशन की व्युत्पन्न di मोंटे देइ पस्ची, मित्रों के लिए एमपीएस. 1472 में स्थापित बैंक: आइए देखें कि इसका (कम और कम) गौरवशाली इतिहास कब तक चलेगा।

क्या हुआ? इन दिनों एमपीएस हर जगह बहुत सी बातें हो रही हैं, लेकिन मुझे यकीन नहीं है कि यह सभी के लिए स्पष्ट है। मैं इसे सरलता से रखने की कोशिश करूँगा, कुछ पंक्तियों में, सरलीकरण के लिए क्षमा करें।

MPS वर्षों से "संपत्ति पोर्टफोलियो" पर वित्तीय लेनदेन कर रहा था। जिसका अर्थ है कि बैंक ने अपनी पूंजी का एक हिस्सा के संचालन के लिए इस्तेमाल किया व्यापार बाजार पर पैसा बनाने की कोशिश कर रहा है। एक निश्चित आकार के बैंकों का एक अच्छा हिस्सा ऐसा करता है और यह कोई घोटाला नहीं है: एक बैंक को इसकी आवश्यकता होती है "बाजारों पर रहो" जानकारी प्राप्त करने के लिए, यह जानने के लिए कि दुनिया भर में आपूर्ति और मांग कैसे चलती है और यह वैध है कि वह "सट्टा" पदों से लाभ प्राप्त करने के लिए अपने कौशल का उपयोग कर सकता है। आखिरकार, जब कोई निवेशक अपने पैसे से कार खरीदता है तो यह अलग नहीं होता है जोखिम भरा वित्तीय उत्पाद एक पाने की उम्मीद लाभ.

इस तरह के ऑपरेशन दोनों उपकरणों में किए जा सकते हैं "वनीला" कैसे BTP o कार्रवाई, दोनों में संचालन के साथ व्युत्पन्न कैसे सीडीओ और समान, बहुत कम तरल और पारदर्शी।

समस्या तब पैदा होती है जब बैंक, जिसका क्रेडिट के माध्यम से नागरिकों और व्यवसायों के लिए एक सेवा कार्य है, इन कार्यों के साथ क्रेडिट तंत्र में अपने प्रमुख कार्य को खतरे में डाल रहा है। MPS के मामले में इनमें से कई ऑपरेशन बुरी तरह से चले गए हैं, जिससे नुकसान हुआ है, और हम बहुत बड़े नुकसान की बात कर रहे हैं। और उन्होंने क्या किया? उन्होंने इसे कवर करने की कोशिश की, मास्किंग बैलेंस शीट डेरिवेटिव में अन्य परिचालनों के साथ, स्पष्ट रूप से अपारदर्शी बनाने के उद्देश्य से बनाया गया। यानी नुकसान छिपाएं।

जैसा? यहाँ, मैं जिसने सभी प्रकार की झुग्गियों और सभी प्रकार के जाने-पहचाने घोड़ों का पीछा किया है, दुनिया के कुछ पात्रों से मदद लेता हूँनिवेश बैंकिंग यह ज्ञात है कि कौन हम समुद्री लुटेरों की भाषा बोलता है, और जिन्होंने इनमें से कई ऑपरेशन किए हैं। मेरे "बैंकर" मित्र, नाम न छापने के वादे के तहत (हम उन्हें मिस्टर के और मिस्टर वाई कहेंगे) इस मामले पर संक्षेप में अपनी बात रखने के लिए सहमत हैं।

जैक स्पैरो: "तो, आप इस कहानी के बारे में क्या सोचते हैं?"

श्री के: "अजीब बात है कि ये ऑपरेशन इतनी खबरें बनाते हैं।"

श्री वाई: “हाँ, यह सही है, इस तरह के संचालन के लिए आदर्श हैं बैंकों, बीमा e पेंशन निधि (हॉरर!), मैंने व्यक्तिगत रूप से बहुत कुछ किया है। यदि आप विभिन्न बैलेंस शीट्स में थोड़ा खोदते हैं, तो क्या आप जानते हैं कि कितने हैं?”

जैक स्पैरो: "क्या आप मुझे सरल शब्दों में समझा सकते हैं कि ये ऑपरेशन कैसे होते हैं?"

श्री के: “उदाहरण के लिए उस बैंक से शुरू करें जिसके पास कुछ है बड़ा नुकसान वित्तीय लेन-देन से व्युत्पन्न और जिसे वह वित्तीय विवरणों में प्रकट नहीं करना चाहता। वह क्या करता है? एक को बुलाओ व्यापारी बैंक मेरी तरह और उसे एक रीमॉडेल लगाने के लिए कहता है, जो आमतौर पर एक का रूप लेता है स्वैप अनुबंध. एक स्वैप एक अनुबंध है जिसमें दो पार्टियां नकद प्रवाह का आदान-प्रदान करती हैं या, सरल बनाने के लिए, दो प्रतिभूतियों का आदान-प्रदान करती हैं: उदाहरण के लिए, एक निश्चित दर पर दूसरे के बदले फ्लोटिंग दर से जुड़े कूपन के साथ सुरक्षा के बारे में सोचें।

जैक स्पैरो: "आप नुकसान को छिपाने के लिए स्वैप का उपयोग कैसे करते हैं?"

श्री वाई: " सरल: अनिवार्य रूप से स्वैप में ऑपरेशन का हस्तांतरण होता है जो गलत हो गया था, बदले में एक और सुरक्षा प्राप्त होती है जो बाजार के स्तर से कम कूपन का भुगतान करती है, जिसका उद्देश्य उस नुकसान को "फैलाना" है जिसे आप पूरी तरह से छिपाना चाहते हैं। अनुबंध का जीवन। व्यवहार में, बाजार मुझे बताता है कि कूपन एक्स होना चाहिए, लेकिन मैं एक्स को नुकसान के एक टुकड़े से कम स्वीकार करता हूं। लेकिन अन्य विविधताएँ हैं।

श्री के: “स्वैप का एक अन्य लोकप्रिय संस्करण यह है कि आपको प्राप्त होने वाली सुरक्षा की परिपक्वता अधिक लंबी होती है, या अधिक जोखिम भरा होता है, या एक बड़ा प्रारंभिक कूपन होता है जो नुकसान की भरपाई के लिए होता है, जबकि बाद के कूपन बहुत कम होंगे। वित्तीय, लेखा और कानूनी इंजीनियरिंग से उत्पन्न होने वाले कई प्रकार हैं, लेकिन परिणाम नहीं बदलता है: बैंक नुकसान को कवर करता है।

जैक स्पैरो: "और मोंटे पासची के मामले में?"

श्री के: "शायद, कूपन प्रवाह को संशोधित करने के संचालन के माध्यम से, उस वर्ष जिसमें नुकसान को कवर किया जाना था, एक बहुत बड़े कूपन का भुगतान किया गया था, जिसने नुकसान की भरपाई की और फिर बाद के कूपनों को एक समान राशि से कम कर दिया गया।"

जैक स्पैरो: "और आप कहते हैं कि ये ऑपरेशन बहुत बार-बार होते हैं, लेकिन क्या यह संभव है?"

श्री वाई: "हाँ। आमतौर पर ये ऑपरेशन अर्ध-वार्षिक रिपोर्ट से पहले किए जाते हैं, जब वित्तीय विवरण प्रस्तुत किए जाते हैं। यह बजटीय सौंदर्य प्रसाधन है।

श्री के: "यह धूल को झाड़ने और मेहमानों के आने पर एक अच्छे प्राच्य गलीचे के नीचे भरने जैसा है। उनके लिए नोटिस करना मुश्किल है, लेकिन धूल है, यह कालीन को उठाने के लिए पर्याप्त होगा… ”

संक्षिप्त लेकिन दिलचस्प साक्षात्कार से मुझे आशा है कि यह स्पष्ट है कि ऐसा नहीं है अनुमान। यह है बजट सौंदर्य प्रसाधनएक कवर अप अच्छा और अच्छा।

यहां समस्या खुद डेरिवेटिव नहीं है, वे सिर्फ एक "टूल" हैं। यह बेहतर है कि एक निजी व्यक्ति डेरिवेटिव्स (उपकरण जो बहुत जटिल हैं) में अपना हाथ नहीं आजमाता है, लेकिन एक संस्था के लिए उनका उपयोग करना सामान्य है, लेकिन इसे "अच्छी तरह से" करना चाहिए! इन बैंकों के साथ समस्या, आइए इसका सामना करते हैं, यह है प्रबंध, जो अपने निपटान में सभी उपकरणों का उपयोग करता है (इस मामले में डेरिवेटिव्स) अच्छा और खराब मौसम बनाने के लिए, शक्ति बनाए रखने के लिए भले ही वह एक कंपनी चलाने में सक्षम न हो, बचत करने वालों को नुकसान पहुँचाना, कर्मचारियों e करदाताओं. प्रबंधन कि वह शायद ही अपनी गलतियों के लिए भुगतान करता है. नियंत्रण भी अधिक कुशल होना चाहिए।

यह एक व्यापक बुराई है, क्योंकि जाहिर तौर पर बैंकों, बीमा कंपनियों और विभिन्न कैश रजिस्टरों की अलमारी में इस प्रकार के कई कंकाल हैं। बस कुआं खोदो और बड़ा कंकाल बाहर निकल आता है।

नोमुरा, MPS का प्रतिपक्ष बैंक सिकंदरिया, कहा:

"निदेशक मंडल और अध्यक्ष सहित मोंटे पास्ची के भीतर उच्चतम स्तरों पर निष्पादन से पहले लेनदेन की समीक्षा और अनुमोदन किया गया है मुसरी, और के समीक्षकों द्वारा समीक्षा की गई थी केपीएमजी".

से भी ऐसे ही बयान आए हैं डेस्चर बैंक के बारे में सेंटोरिनी. यहाँ इतालवी बैंकों का शासन और प्रबंधन है।

ऐसा मत सोचो कि एमपीएस ही एकमात्र आपदा है। मेरा मानना ​​है कि कंसोब e बैंका डी 'इटालिया उन्हें रूप के साथ कम, पदार्थ के साथ अधिक व्यवहार करना चाहिए और जाकर इन स्थितियों को पकड़ना चाहिए, जो कम से कम, अश्लील हैं।

मुसरी की घोषणा नागरिकों, करदाताओं और बचतकर्ताओं के कानों के लिए बहुत अपमानजनक लगती है:

"मैं यह निर्णय लेता हूं आश्वस्त हमेशा हमारी कानूनी प्रणाली के अनुपालन में काम करने के लिए".

उन्होंने खुद को इसके बारे में समझाने के लिए काफी ऑटोजेनिक ट्रेनिंग की होगी, शाबाश।