En attente de la nouvelle vague des prêts non performants qui arriveront inévitablement, en raison de la pandémie, lorsque le moratoire sur les prêts hypothécaires sera terminé, les banques accélèrent la cession des prêts non performants pour alléger leurs bilans. La tendance était déjà celle-ci en 2020 (38 milliards de Npl vendus dans l'année civile) mais selon la treizième édition du rapport Banca Ifis NPL Market Watch en 2021, il y aura un sprint supplémentaire et décisif : l'estimation est de 40 milliards d'euros supplémentaires de prêts non performants à décharger, dont 30 milliards déjà en cours, auxquels il faut ajouter 12 milliards de transactions Utp. Banca Ifis estime qu'en 2022, du fait de la crise du Covid-19 ainsi que de la nécessité de s'aligner sur l'objectif européen (ratio NPE à 5%), les flux de cessions resteront élevés.
Plus généralement, les estimations contenues dans le rapport Banca Ifis indiquent une augmentation marquée des prêts non performants dans les bilans bancaires avec un taux de détérioration ou un taux de défaut, c'est-à-dire des prêts sains qui passent en non performants, passant à 2,6 % en 2021 et 3 % en 2022, principalement en raison du défaut de prêts relatifs au secteur des entreprises, avec environ 80 milliards d'euros de nouveaux flux attendus sur la période biennale 2021-2022. Cela signifie que le stock de créances douteuses brutes au bilan des banques devrait encore augmenter (+19 milliards d'euros en 2021 et +20 milliards en 2022), avec une Ratio NPE attendu à 7,8% en 2022. Le Market Watch de la Banca Ifis estime également que le stock total de NPE à gérer en Italie (qui comprend les prêts non performants, les UTP et les impayés), déjà en croissance en 2020 à 340 milliards d'euros, pourrait passer à 2021 milliards en 389 milliards d'euros et même toucher le record historique de 441 milliards d'euros en 2022.
En ce qui concerne le marché Npl, de 2017 à 2020, on estime qu'il y a eu plus de 50 milliards d'euros investis pour acquérir environ 214 milliards de portefeuilles NPL. Le prix de vente moyen du portefeuille Unsecured est stable, tandis que les valorisations des portefeuilles Mixte, Secured et UTP sont conditionnées par les Gacs et les big deals. Toutes les prévisions, précise une note méthodologique, ont été préparées en tenant compte, tout d'abord : d'un impact de 2020% du Covid sur le PIB en 9,5 et d'une éventuelle reprise en 2021 de 4% (+3,8% en 2022), d'un allongement de la moratoires jusqu'au 30 juin 2021, et en présence d'un confinement souple qui pénalise principalement les activités commerciales. Dans ce scénario - explique le rapport - les interventions de soutien activées par le gouvernement, le plan Next Generation EU ou le plan de relance des États membres, la durée de la pandémie et le plan de vaccination sont des variables décisives.
En ce qui concerne les moratoires de crédit, inclus dans la loi de finances et qui "stérilisent" actuellement l'impact de la crise sur les entreprises et les banques, l'ABI est également intervenue, qui tout en appréciant l'extension des moratoires, a déclaré qu'"elle risque d'être annulée si l'ABE, l'Autorité bancaire européenne, qui comprend également les pays européens non euro (à ne pas confondre avec la BCE), ne corrige pas ou du moins n'interprète pas avec souplesse les orientations de l'ABE elle-même qui limiter à neuf mois la durée totale des suspensions de paiement: il y a le risque de devoir classer les expositions en moratoire qui dépassent neuf mois comme non performantes ». La question a été signalée par le président d'ABI, Antonio Patuelli, qui a demandé au gouvernement sortant "de faire tous les efforts urgents pour que cette disposition de l'ABE soit suspendue ou, du moins, interprétée de manière extensive, ce qui est anachronique en présence d'une pandémie aussi grave et prolongée ".
