تنخفض ربحية البنوك الألمانية. نشرت EBA ، الهيئة المصرفية الأوروبية ، التقرير الدوري حول تقييم استقرار البنوك الأوروبية. بينما ظل مركز رأس المال قويًا وتحسنت جودة الأصول ، تقلصت الربحية في ربع 2019 ، مع نظرة مستقبلية سلبية لكل من البنوك والمحللين.
يأخذ التحليل في الاعتبار عينة من 147 بنكًا ، بما في ذلك 11 بنكًا إيطاليًا ، قادرة على تغطية 80 ٪ من الرسملة الأوروبية للقطاع. تظهر النتائج أن البنوك الأوروبية لا تزال متأخرة من حيث الأرباح والربحية.
لكن ما ينذر بالخطر هو الوضع البنوك الألمانية ، وتأتي في المرتبة الأخيرة في أوروبا من حيث الصلابة العامة. المؤشرات التي تم فحصها مختلفة ، لكن لا شيء إيجابي. دعونا نفحص البيانات التي نشرتها الهيئة.
كم يتعلق الأمر بـ Roe ، العائد على متوسط رأس مال البنوك الأوروبيةوحدث انخفاض بنسبة 6,6٪ بما لا يقل عن أربعين نقطة مقارنة بالربع السابق. وعلى الرغم من انخفاض البنوك الإيطالية بنسبة 0,1٪ ، إلا أنها أعلى من المتوسط عند 8,5٪ ، ولكنها أقل من تلك الموجودة في المجر وأوروبا الشرقية. وخلفنا نجد المؤسسات الإسبانية 7,3٪ والفرنسية 6,5٪ واليونانية 3,2٪. في المركز الأخير ، وجدنا البنوك الألمانية بنسبة 0,3٪ ، وإن كانت منخفضة ولكنها أعلى من -0,1٪ في الربع الثاني.
في هذه النقطة ، أكد EBA أن "احتمالات الربحية للقطاع لا تزال نادرة للغاية". هذا لأن ملف تمرير معدلات سلبية للعملاء يتم حظره من خلال قيود قانونية أو تجارية ، ولكن أيضًا لأن بعض المنتجات المصرفية تتحول إلى سلع ، وبالتالي فهي تخضع لتنافسية الأسعار.
تظهر نتائج التقرير أن البنوك والمحللين متشائمون للغاية بشأن الاتجاه في الربحية ، 20٪ فقط من البنوك ، مقابل 10٪ من المحللين يتوقعون زيادة إجمالية في المستقبل القريب ، مقارنة بـ 25٪ و 20٪ مسجلين في التقرير السابق.
على الرغم من أن رؤوس أموال البنوك الأوروبية لا تزال قوية ، مع تحسن في جودة الأصول (رأس المال يساوي 14,5٪) ، فإن البنوك الألمانية ، عند 13,8٪ ، هي أقل من البنوك الإيطالية (14٪) والفرنسية (14,5٪). ). من المحتمل أن تكون هذه البيانات المنخفضة من المعاهد الألمانية مستحقة إلى عدم الاستقرار النظامي القوي لبنك دويتشه ومحاولة الاندماج الفاشلة مع Commerzbank الصيف الماضي.
وبدلاً من ذلك ، فإن العلاقة بين التكاليف والإيرادات لا تقل أهمية. حتى في هذا الترتيب ، فازت ألمانيا بالجائزة الأولى ، سلبية ، بنسبة 84٪. يليه الفرنسيون بنسبة 72٪ والإيطاليون بنسبة 64٪ بالقرب من المتوسط البالغ 63٪.
في هذا السيناريو ، ستبدو إيطاليا مستقرة إلى حد ما ، حتى لو استمرت المشكلة الرئيسية لبلدنا في القروض المتعثرة ، على الرغم من الانخفاض في السنوات الأخيرة ، ما زلنا أعلى من المتوسط الأوروبي (7,2٪ مقابل 2,9) ٪ أوروبية) ولكن بنسب تغطية أعلى (53٪ مقابل 45٪). لا يبدو من المستغرب في هذه المرحلة لماذا تتجه ألمانيا إلى هذا الحد تنفيذ إصلاح ميس، أو لماذا ، في كل هذه السنوات ، أصرّت على تصنيف السندات الحكومية على أنها محفوفة بالمخاطر ، ولكن ليس السندات غير السائلة التي تُحمّل بها البنوك الألمانية.
