içinde üç yıllık dönem 2022-2024 beklenmektedir 82 milyar avroluk yeni takipteki kredi akışı, Enerji, hammadde ve gıda fiyatlarındaki kritikliğin devam etmesi ve aynı zamanda Avrupa Merkez Bankası'nın kurduğu faiz oranlarındaki artış nedeniyle geçen Şubat ayında beklenenden 10 milyar daha fazla. 16. sayısından ortaya çıkan bu. Banca Ifis'in Piyasa İzleme Npl'si, 23 Eylül'de enstitü tarafından düzenlenen ve bugün Cernobbio, Villa Erba'da düzenlenen Npl Toplantısının 11.'si olan “Future Proof” çalışmaları sırasında sunuldu.
Rapora göre, işletmelerin bozulma oranı eski moratoryum kredileriyle ilişkili daha yüksek risk nedeniyle hanehalkından daha fazla büyüyecektir (2023'te %4'e karşı %2,3). Bununla da kalmayıp, yine 2022-2024 arasındaki üç yıllık dönemde takipteki akışlardaki artış, riskten arındırma süreci3,3 yılı sonunda bankacılık sisteminde %2024 Npe oranı ile yine ana bankaların planlarına uygun olarak.
Npl ve Utp: 2022'de beklenen işlemler
9'nin ilk 2022 ayında kesinleşti 22 milyar Euro'luk Npe için elden çıkarma. Özellikle GACS ile yapılan işlemler, işlem gören teminatlı portföylerin %48'ini emerek hacimlerin %41'ini temsil ediyordu. Teminatsız bileşen, toplamın %48'ini oluşturuyordu
Bu yıl için, Banca Ifis, 35 milyar NPL işlemi bekliyor30-48 döneminde toplam brüt işlem hacmi 2015 milyar avroya ulaşan ve 2021'de 2022 milyar daha katkıda bulunacak olan ikincil piyasanın artık önemli bir bileşen (toplam hacimlerin %10'u) olması.
Ayrıca 2022'de tahmin ediliyorlar 12 milyar dolarlık UtP portföylerinin elden çıkarılması 6'sı tamamlanmış olan avro. Ancak geleceğe bakıldığında, özellikle en önemli bankalar tarafından yapılan büyük risk azaltma planlarının ardından, 2023-2024 arasındaki iki yıllık dönemde, Npl piyasası için önemli hacimler bekleniyor (47'te 2023 milyar Npe ve 33'te 2024 milyar Npe satıldı). . “GACS anlaşmalarının yüksek oranı, daha taze portföyler ve yatırımcı iştahı, özellikle teminatsız kredilerde olmak üzere 2022 ortalama fiyatlarında hafif bir artışa yol açtı. 2022 anlaşmalarında şu anda enflasyon ve faiz artışlarının etkisi görülmemektedir” denildi. .
Hayır: genel stok
Verilerle ileriye gitmek, lo İtalya'da Npe stoku 361'te 2015 milyar avro iken, bankalar ve hizmet sağlayıcıların yürüttüğü yönetim sayesinde 321'de 2021 milyar avroya geriledi. 2022 yılı için toplam tutara kadar bir artış öngörülmektedir. 377'te 2024 milyar euro, özellikle daha büyük biletlerde ve daha uzun kurtarma süreleri gerektiren teminatlı kredilerde, takipteki akışlarda beklenen artış ve kurtarma oranlarındaki düşüş nedeniyle: 62 milyar euro banka defterlerinde beklenen hacim geri kalanı ise finansal sistemin istikrarında önemli rol oynamaya devam eden yatırımcılara devredilmiştir.
Kötü kredi sektörü
"L"kredi endüstrisi için yoğun bir şekilde çalıştı. finansal sistemin istikrarı İtalyan”, İtalyan bankalarının nasıl önemli bir risk azaltma sonucu elde ettiğini vurgulayan Banca Ifis'in altını çiziyor. tahmini 357'ten 2015'ye kadar satılan 2022 milyar Npe portföyü.
Ayrıntılı olarak, birincil ve ikincil piyasada takipteki kredi portföylerini satın almak için 100 yılda yaklaşık 90 milyar avro harcayan yaklaşık 7 yatırımcı çalıştı.
Npl endüstrisi bir 2013'ten 2021'e ciroda sürekli büyüme: Tahminlere göre +%90 (neredeyse iki katına çıktı) ve tahminlere göre 9'de +%2022 ve 4'te +%2023 ile devam edecek. Son on yılda sektör, değer yaratmanın itici güçleri olan insan kaynakları ve teknolojiye yatırım getirdi. FAVÖK (yıllık ortalama +%20).
Avrupa karşılaştırmasındaki ana bankalar
L 'AB Npe oranı %1,9'a düştü 2022'nin ilk çeyreğinde 2015'ten bu yana en düşük seviye. Kötüleşen kredi riskine ilişkin genel tahminin bir yansıması olarak 2. aşama kredilerin görülme sıklığı artıyor. 2022'nin ilk çeyreği sonunda bankaların takipteki alacaklarının hacmi önemli AB, 384 milyar avro (İtalyan bankalarının görülme oranı %16), stokun neredeyse 2015 milyar avro olduğu ve İtalya'nın %1.100 katkıda bulunduğu 34'teki zirveden bu yana en düşük değer. İtalyan işletmelerinin ve hanehalklarının 1Ç'22'deki temerrüt oranı AB ortalamasının altında. İtalya'nın akran ülkeleri arasında sadece İspanya önemli bir bozulma kaydetmektedir.
L 'İtalyan işletmelerinin ve hane halkının borcu GSYİH ve harcanabilir gelir ile karşılaştırıldığında, Avrupa ortalamasından sırasıyla %11 ve %33 daha düşüktür. Hanehalkı ve işletmelerin sınırlı borcu göz önüne alındığında, 2022'nin ilk çeyreğinde İtalya, 2. aşamada sınıflandırılan banka kredilerinin (%13,1) AB ortalamasından (%9,1) daha yüksek olduğunu ve daha yüksek bir ileriye dönük risk gösterdiğini gösteriyor.
GAC'ler
Banca Ifis'e göre, gazlar ile İtalyan bankalarının riskten arındırılmasını ve NPL piyasasının gelişimini somut olarak desteklemiştir. 107 milyar € elden çıkarma: 20 bankacılık kurumu dahil; 32'dan bugüne toplam takipteki alacak işlemlerinin yaklaşık %2016'si.
Covid öncesi döneme kıyasla, Gacs portföylerinden yapılan tahsilatların aylık eğilimi, daha düşük bir ortalama iyileşme dinamiği gösteriyor. 2022'nin ilk altı ayı bir gelişme göstermedi.
Banca Ifis: Fürstenberg Fassio ve Geertman'ın müdahaleleri
"Bugün, her zamankinden daha fazla - ilan etti Ernesto Furstenberg Fasio, başkan yardımcısı Banca ifis – NPL Toplantımız, İtalyan ve küresel ekonominin karşı karşıya olduğu yeni zorlukların ışığında, yalnızca ana piyasa operatörleri arasındaki tartışma için önemli bir fırsatı değil, aynı zamanda politika yapıcılar ve paydaşların NPL endüstrisinin değerini anlamaları için değerli bir kaynağı temsil ediyor. Piyasa Gözlemimizin de gösterdiği gibi, yıllar içinde finansal sistemin istikrarında belirleyici bir rol oynayan ve ülke için bir kaynak olduğunu onaylayan bir sektör. Ancak takipteki kredilerin yönetimi sadece bir iş verimliliği meselesi değildir: kolektif çaba, endüstriyel yaklaşımı ailelerin ve işletmelerin finansal olarak yeniden dahil edilmesini destekleyen etiğe dayalı yaklaşımla birleştirerek sürdürülebilirlik yönünde gitmelidir. Sektörümüz için başarının gerçek anahtarının bu olduğuna inanıyoruz. Ancak bu şekilde bizi bekleyen zorlu zorlukların üstesinden gelebilir ve gerçekten Geleceğe Hazır olabiliriz”.
“Karşı karşıya olduğumuz ekonomik senaryo, etkileri önümüzdeki aylarda hissedilmeye başlanacak olan Rusya-Ukrayna krizinin yarattığı yeni şok nedeniyle köklü değişikliklere uğradı. Piyasa İzleme verileri bunu doğruluyor” dedi. Frederik Geertman, CEO'su Banca ifisHane halkının tasarrufları, işletmelerin likiditesi ve bankaların sağlamlığı ve karlılığı, etkinin hafifletilmesine yardımcı olacaktır. İkincisi, aslında mali tabloları üzerinde önemli bir risk azaltma çalışması yürütmüştür ve Npe oranlarında daha fazla iyileştirme için çalışmaktadır. Bu, sistemin istikrarı için çok önemli bir rol oynayan, Avrupa ile karşılaştırıldığında da özellikle hayati olduğu kanıtlanmış olan İtalyan takipteki kredi yatırım ve hizmet sektörü sayesinde mümkün olmuştur. Bugün, reel ekonomiyi desteklemek, yatırımlara devam etmek, kârlılığı korumak, inovasyona, yeni teknolojilere ve insan eğitimine odaklanmak adına üzerimize düşen görevi en iyi şekilde yerine getirme azmi ile bakmalıyız” dedi.
