Finans piyasaları için bir başka heyecan dolu gün daha yaşandı. Piyasalar, dün petrol fiyatlarındaki önemli artış ve bunun sonucunda enflasyon endişesiyle kötü bir başlangıç yapmış, bu da özellikle devlet tahvili getirilerinde bir artışa yol açmıştı. ABD 10 yıllık Hazine Bonosu, %5'i aşarak 2007'den bu yana en yüksek seviyesine ulaştı.Dolayısıyla her şey, Federal Rezerv'in 16 Eylül Çarşamba günü yapacağı toplantıda referans faiz oranlarını artırabileceğini gösteriyor: vadeli işlemler bunu fiyatlıyor. Şu anda 25 baz puanlık bir zam olasılığı yaklaşık %90-95 civarında.Bu senaryoda, Batı borsaları hala düşüşte: Dow Jones şu an için %1 düşüşte, Nasdaq Bileşik Endeksi %0,7 düşüşte, Nasdaq Top-100 %0,5 düşüşte, Milano %0,14 düşüşte, Paris %0,34 düşüşte, Frankfurt %0,15 düşüşte, Londra %0,37 düşüşte.
Brent petrolü 108 dolar, Avrupa doğal gazı 80 euro.
Petrol fiyatları daha da yükseliyor: Brent petrolü dün 107 dolardan kapanış yaparak varil başına 108 doları aştı, WTI petrolü ise %3'ten fazla artarak 105 dolara yaklaştı. Yatırımcılara göre, Orta Doğu'daki arz aksamaları, Rusya ve Ukrayna arasında enerji konusunda bir ateşkes sağlanmasına yönelik ilerleme işaretlerinin önüne geçiyor. Piyasanın dikkati Suudi Arabistan'a odaklanmaya devam ediyor.Doğu-Batı petrol boru hattının kapatıldığı ve Yemen'deki Husi milislerinin Kızıldeniz'e erişimi kontrol altına aldığı, böylece Hürmüz Boğazı'na bağımlı olmayan önemli bir alternatif ham petrol ihracat rotasının ortadan kalktığı bir dönemdeyiz. Bununla birlikte, Avrupa doğal gaz fiyatları hafifçe düşmüş olsa da megawatt saat başına yaklaşık 80 euro civarında seyrediyor. Avrupa'daki LNG depolama seviyeleri kapasitenin yaklaşık %68'i civarındadır.Bu rakam, stokların normalde maksimum kapasiteye yakın olması gereken bir dönemde, mevsimsel ortalamanın hala altında kalıyor.
Altın ve gümüşte fazla hareket yok, BTP Bund spreadi 90 baz puan civarında seyrediyor.
Hammadde cephesinde ise altın ve gümüşün söyleyecek pek bir şeyi yok: Altın ons başına 4.300 dolar civarında seyrederken, gümüş bugün ons başına 63 dolardan işlem görüyor. ABD doları euro karşısında olumlu bir trend gösteriyor.Bugünkü döviz kuru 1,154 seviyesinde. Bitcoin ivme kaybediyor: 80.000 dolar seviyesine kısa süreliğine yaklaştıktan sonra, şu anda %3 düşüşle 76.000 dolarda. BTP-Bund spreadi baskı altında kalmaya devam ediyor ve Nisan 2026 başından bu yana en yüksek seviye olan 90 baz puana yaklaşıyor. Gösterge niteliğindeki 10 yıllık BTP tahvilinin getirisi %4,4'e yükseldi.Kasım 2023'ten bu yana en yüksek seviyelerine ulaştı.
Yapay zekâ, geleceğine dair uyarılara rağmen Nasdaq'ta toparlandı.
Yapay zekânın kontrolsüz gelişimiyle ilgili artan endişelere rağmen, Nasdaq'ta toparlanma belirtileri gösteriyor gibi görünüyor: En çok işlem gören hisseler arasında Meta (+%0,4), Micron (+%0,5) ve Nvidia (+%0,6) yer alıyor.Öte yandan Apple, Microsoft ve Amazon %1'den fazla düşüş gösterdi. Tesla yükselişteyken, Musk'ın şirketlerinden SpaceX şu anda %2'den fazla değer kaybetti. Teknoloji hisseleri arasında en büyük kazanç sağlayanlar ise Qualcomm (%4), Marvell (%2,6), AMD (%2), Intel (%1,2) ve Lumentum (%1) oldu. Axon batıyor -10% Şirketin 1 milyar dolarlık dönüştürülebilir tahvil ihracını duyurmasının ardından, yatırımcılar tahvillerin hisseye dönüştürülebileceği gerekçesiyle gelecekte hissedar paylarının seyreltilmesinden endişe ediyor. Netflix'te de önemli kayıplar yaşandı (%-3) ve Booking'de de (%-2,5).
Milano'da enerji sektörü iyi durumda, ancak (neredeyse) tüm bankalar zor durumda.
Piazza Affari'ye ne demeli? FTSE MIB'nin olumsuz bir seans geçirdiği bu dönemde, enerji hisseleri trendin tersine hareket ederek öne çıktı: Tenaris +%3,3, Terna +%2,9, Eni +%1,75, Saipem +%1,65. MPS (+%1,53) ve Mediobanca (+%1,43) hariç.Bankalar, belirsizliğin hala devam ettiği bir risk oyununun ortasında, genellikle zararla kapanıyor: Unicredit, %-2,24'lük zararla en kötü performansı sergiliyor. Orcel CEO'su ile Alman Maliye Bakanı arasındaki görüşmeBper %-1,66, Mediolanum %-0,56, Banco Bpm %-0,43, Intesa Sanpaolo %-0,2 oranında değer kaybetti. En kötü performans gösteren hisseler arasında Moncler %-2 yer aldı. Poste Italiane ve Telecom Italia arasında eşitlik üzerineBu arada, Matteo Del Fante'nin şirketinin başlattığı devralma teklifi de tamamlanmak üzere.
