من حسابات IBM (-3%) مؤشرات لأزمة الطلب
تباطؤ الناتج المحلي الإجمالي الصيني، وتخفيضات فيليبس وأكسا
IBM تخيب توقعات وول ستريت. وكانت مبيعات عملاق خدمات تكنولوجيا المعلومات أقل قليلاً من المتوقع: 26,2 مليار دولار (+7,8٪) في الربع الثالث مقابل توقعات تبلغ 26,3 مليار دولار. على العكس من ذلك، زادت الربحية: 3,19 دولار للسهم مقابل 2,82، لكن هذا لم يكن كافيا لمنع انخفاض السهم بأكثر من 3 في المائة في تعاملات ما بعد البورصة: تباطؤ IBM، على الرغم من الالتزام بالأسواق الناشئة والتركيز. إن التركيز على مجالات جديدة وواعدة مثل الحوسبة السحابية يعد علامة على التراجع العميق في الاقتصاد. وفي الوقت نفسه، تظهر علامات جديدة على أزمة التوظيف من أوروبا: فيليبس تلغي 4.500 وظيفة، وأكسا 1.500 وظيفة.
وأخيراً، يتباطأ الناتج المحلي الإجمالي في الصين أيضاً: ففي سبتمبر/أيلول بلغ 9,1% "فقط" مقابل التوقعات التي بلغت 9,3%.
ميركل تجمد القوائم: الاتفاق حلم
اللون الأحمر العميق أيضًا على وول ستريت وآسيا
فالاتفاق الشامل الذي يحل كل مشاكل أزمة الديون «حلم مستحيل». لقد أدى تصريح أنجيلا ميركل، الذي عززته فورة وزير المالية فولفجانج شويبله ("لن يتمكن زعماء منطقة اليورو من التوصل إلى اتفاق في الثالث والعشرين")، إلى تجميد جميع أسواق الأسهم. وبعد ثلاثة أسابيع متتالية من الارتفاع، تعرضت الأسواق لانتكاسة شديدة. وشهدت بورصة ميلانو، الإيجابية في الصباح، تراجعًا وأغلقت منخفضة بنسبة 23%. وخسرت لندن 2,3%، وباريس 0,7%، وفرانكفورت 1,6%. تنشر صحيفة هاندلسبلات توقعات كبير الاقتصاديين في كومرتس بنك: الثلاثي أ لفرنسا وألمانيا أصبحت أيامهم معدودة.
نفس القصة في وول ستريت حيث كان الانخفاض مدفوعًا بالقطاع المصرفي، حيث انخفض بنسبة 6,3%. وخسر مؤشر S&P 500 بنسبة 1,9%، وكان أداء مؤشر داو جونز أسوأ بنسبة -2,1%، بينما خسر مؤشر ناسداك 2%. انخفضت الأسهم الدورية مثل Caterpillar و Alcoa بنسبة -3٪، وخسر سهم Gannett (ناشر USA Today) ما يقرب من 9٪ بسبب انهيار الإعلانات في وسائل الإعلام المطبوعة.
ومن بين البنوك، يدافع سيتي جروب عن نفسه الذي يحقق، بفضل المزايا المحاسبية قبل كل شيء، أرباحا قدرها 1,23 دولار للسهم الواحد على إيرادات تبلغ 20,8 مليار دولار مقابل توقعات بربح للسهم الواحد 0,81 دولار على إيرادات تساوي 19,2 مليار دولار. لكن الرئيس التنفيذي فيكرام بانديت ليس لديه أوهام: "يواصل سيتي جروب اجتياز سيناريو اقتصادي مليء بالتحديات"، كما يقول في بيان البنك.
وساءت الأمور بالنسبة لويلز فارجو، الذي خسر 6% في وول ستريت بعد نتائج فصلية أقل من التوقعات. وأنهى رابع أكبر بنك أمريكي الربع الثالث بأرباح صافية قدرها 73 سنتًا للسهم الواحد، أي أقل بقليل من 74 سنتًا التي توقعها المحللون بفضل انخفاض عمليات شطب القروض. قال الرئيس التنفيذي جون شتومبف: "تبين أن الظروف الكلية أسوأ من المتوقع".
وتراجعت آسيا أيضاً: نيكي -1,48%، خسائر مماثلة لشنغهاي وسيول. وهبط مؤشر هونج كونج هانج سينج بنسبة 4,3%.
يتسع فارق سعر BTP/BUND إلى 369
نجاح كبير لسندتي ENEL
وظهر الصقيع القادم من برلين على الفور على جبهة السندات الحكومية. ضعفت BTP بشكل كبير، مع ارتفاع العائد إلى 5,78٪ بينما انخفض عائد البوند بمقدار 10 نقاط أساس إلى 2,09٪. النتيجة: الفارق الذي انخفض إلى 350 نقطة في الصباح، اتسع إلى 369 نقطة.
Enel -2,3% نجحت في طرح سندات بقيمة 2,25 مليار يورو. وتبلغ قيمة شريحة 4 سنوات 1,25 مليار يورو، بينما تبلغ قيمة شريحة 7 سنوات مليار يورو. تم الترحيب بالإصدارات مع طفرة في الطلبات: أكثر من 5 مليارات طلب لكل من الشريحتين.
تم تحديد عائد شريحة الأربع سنوات عند 4 نقطة أساس على متوسط أسعار الفائدة الثابتة والمتنقلة، أي أقل من 290 نقطة أساس المشار إليها في بداية المزاد. وبالنسبة لاستحقاق 300 أكتوبر 24، سيكون العائد 2018 نقطة أساس، أي أقل من 350 نقطة أساس المحددة في المزاد الأول.
ساحة الأعمال، أمطار المبيعات على البنوك
جولدمان بوكيا فينميكانيكا -4,8% مع البيع
في ميلانو، بدأت المبيعات على البنوك تتدفق، بدءًا من Unicredit، الذي عوقب بنسبة حادة -6,1% على الرغم من تأكيد نومورا توصية الشراء والسعر المستهدف عند 1,30 يورو. إنتيسا -5,3%، بانكو بوبولاري -4,2%، يوبي -2,8%، مونتي باشي -3,2% هي أيضا سيئة. ولمرة واحدة، سلوك Bpm -4,8% ليس استثناء. خسائر فادحة أيضًا لفونساي -4%، وتحد من الضرر العام -1%.
وخسر سهم Finmeccanica 4,8% بعد أن خفض بنك Goldman Sachs سعره المستهدف إلى 4,5 يورو وكرر تصنيف البيع. انخفاض حاد أيضًا في صناعة السيارات: فيات -4,3%، فيات الصناعية -3,8% بيريللي -2,8%. أعلنت شركة Saipem +3,2% عن فوزها بعقدين خارجيين جديدين في العراق ونيجيريا في قطاع الهندسة والإنشاءات بقيمة 1,5 مليار دولار. وفي العراق، حصلت المجموعة على عقد ملحمي نيابة عن شركة نفط الجنوب لتوسيع منصة في الخليج العربي، قبالة شبه جزيرة الفاو، على بعد 550 كيلومتراً جنوب شرق بغداد. وفي نيجيريا، ستقوم شركة سايبم بتطوير بنية تحتية بحرية جديدة في حقل أوفون، الذي يقع على بعد 50 كيلومترًا من الساحل الجنوبي.
صوت دياسورين (-10%) في ساحة الأعمال
تدفق نقدي قدره 600 مليون دولار في عام 2015
دياسورين -10% بعد تقديم الخطة الصناعية الجديدة 2012-2015 صباح اليوم وبعد مراجعة التقديرات للعام الحالي نزولا. بالنسبة لعام 2011، تتوقع مجموعة التشخيص أن يبلغ حجم المبيعات حوالي 450 مليون يورو (+11%)، مقابل التقدير السابق الذي يتراوح بين 465-475 مليون (+15%). ويقدر هامش التشغيل بنحو 200 مليون يورو، مقابل توقعات سابقة بأكثر من 200 مليون، "أي ما يعادل نموا بنحو 20% مقارنة بالعام الماضي". ومن المتوقع أن يصل التدفق النقدي، من حيث القيمة التراكمية، إلى 600 مليون يورو في نهاية عام 2015، مما يسمح للمجموعة بمواصلة "البحث عن مسارات النمو من خلال خطوط خارجية".
