سوفت بنك ha dato il via a quella che potrebbe essere una delle più grandi emissioni di obbligazioni “junk” mai realizzate. Il colosso nipponico ha lanciato un maxi collocamento da أكثر من 11 مليارات دولار con l’obiettivo è quello di convincere gli investitori a finanziare gli investimenti miliardari della società nel settore dell’intelligenza artificiale e in particolare su OpenAI.
Softbank: rendimenti sfiorano il 10%, ordini sopra i 30 miliardi
Il colosso giapponese ha promosso sul mercato un’operazione articolata in più tranche e punta a raccogliere l’equivalente oltre 11 miliardi di dollari attraverso una tranche da 10 miliardi di dollari e una componente in euro da 1 miliardo (1,1 مليار دولار).
وفقا للبيانات التي تم جمعها بواسطة بلومبرج، لل componente in dollari, Softbank sta proponendo 1 miliardo di dollari di obbligazioni con scadenza a 3,5 anni, con un rendimento indicativo compreso tra l’8,75% e l’8,875%; 4,5 miliardi di dollari di titoli con scadenza a 5,5 anni, con un rendimento tra il 9,375% e il 9,5%; e altri 4,5 miliardi di dollari di obbligazioni con scadenza a 7,5 anni, con un rendimento tra il 9,75% e il 9,875%. Si tratta dei livelli più elevati mai registrati per obbligazioni in dollari di SoftBank con tali scadenze.
Nel tardo pomeriggio di mercoledì in Asia, il سجل الطلبيات relativo alla parte in dollari aveva già superato 30 مليار دولار، fa sapere Bloomberg.
فيما يتعلق componente in euro, il conglomerato sta invece proponendo obbligazioni a quattro anni con un rendimento intorno al 7,5% e titoli a sei anni con un rendimento compreso tra l’8,25% e l’8,5%. Per la prima tranche si tratterebbe di un livello vicino o pari al record, mentre per quella più lunga sarebbe un record, sottolinea l’agenzia di stampa statunitense.
Nel 2026 sul mercato 575 miliardi di emissioni legate all’IA
La maxi emissione è solo l’ultima di una serie di obbligazioni che Softbank ha effettuato sui mercati del debito quest’anno per finanziare i maxi investimenti in OpenAi. Si tratta di impegni che sfiorano i 65 مليار a cui si aggiungono ulteriori operazioni di fusione e acquisizione nel settore.
Il gruppo nipponico, tra l’altro, non è l’unico a rivolgersi massicciamente ai mercati per ottenere finanziamenti: secondo un recente rapporto degli strategist del credito di Goldman Sachs Group citato da بلومبرغو emissioni di debito legate all’IA a livello globale hanno già superato i 575 مليارات دولار في عام 2026. Un’ondata che ha suscitato non pochi timori tra gli investitori, preoccupati che la mole crescente di debito possa causare contraccolpi negativi sui mercati qualora la tecnologia non dovesse generare i ritorni sperati per le aziende che stanno effettuando gli investimenti più ingenti, tra le quali primeggiano le big tech a stelle e strisce.
Il numero uno di Softbank, Masayoshi Son, ha tuttavia provato a rassicurare, dichiarando a inizio anno di prevedere che i settori legati all’IA rappresenteranno il 20% della produzione globale entro il 2040, una cifra pari a 46.000 miliardi di dollari.
