Intesa Sanpaolo pune fân în casă pentru anul viitor cu două emisii a 4 și 8 de ani, investitorii concentrându-se mai ales pe cel mai lung. Cu două obligațiuni de tip Senior Preferred, instituția condusă de Carlo Messina a luat acasă la general 2,25 miliarde de euro în euro, chiar dacă cereri primite a depășit 4,5 miliarde de euro de euro.
Amploarea registrului de comenzi a făcut posibilă, de asemenea, restrângerea îndrumării inițiale a celor două tranșe cu 20 de puncte de bază, care a fost, respectiv, egală cu 125 de puncte de bază și, respectiv, cu 220 de puncte de bază peste cursul Midswap.
Caracteristicile celor două tranșe
La tranșă la 4 ani, plasat pentru o sumă nominală de 750 milioane euro, are un randament de 105 bp peste Midswap, cu un cupon de 4,375%.
La tranșă la 8 ani a fost plasat pentru o sumă de 1,5 miliarde euro la un nivel egal cu mid swap + 200 bps, cupon de 5,125%. Ambele tranșe, care se încadrează în sfera strategiei de prefinanțare 2024 a institutului, au data valorică de 29 august.
„Concentrarea pe cea mai lungă tranșă, investitorii au recunoscut încă o dată calitatea excelentă a creditului a Intesa Sanpaolo, într-o perioadă în care piețele au revenit la tensiune din cauza îndoielilor cu privire la creșterea Chinei și calea de redresare a inflației în SUA”, a comentat el. Alexandru Lolli, Șeful Departamentului Central de Trezorerie și Finanțe al Grupului Intesa Sanpaolo.
Cele mai mari solicitări vin de la administratorii de fonduri. Marea Britanie este pe pole
Băncile care au participat la plasament ca alergător comun de carte acestea au fost – pe lângă divizia IMI CIB a Intesa Sanpaolo – BNP Paribas, Bank of America, Crédit Agricole, HSBC, JPMorgan, Mediobanca și Morgan Stanley.
În detaliu, tranșa pe 4 ani a primit comenzi pentru 1,4 miliarde de la 137 de investitori împărțiți astfel: 66% Managerii de fonduri; 21% Bănci și bănci private; 8% Asigurare; 3% fonduri speculative; 2% Altele. Distribuția geografică arată 24% din Marea Britanie/Irlanda, 23% din Germania, 22% din Franța, 20% din Italia, 3% din Spania, 2% din Elveția și 6% din alte țări.
Tranșa de 8 ani a primit comenzi pentru peste 3 miliarde de la 226 de investitori, după cum urmează: 71% Managerii de fonduri; 11% Bănci și bănci private; 7% fonduri speculative; 5% Instituții oficiale; 5% asigurări și fonduri de pensii; 1% Altele. Distribuția geografică evidențiază participarea de 38% din Marea Britanie/Irlanda, 15% din Franța, 11% din țările nordice, 11% din Italia, 10% din Germania și Austria, 9% din Țările de Jos și 6% din alte țări.
