Wir wählen. Nach der teuersten und am härtesten umkämpften Halbzeitkampagne in der amerikanischen Geschichte warten die Märkte auf das Ergebnis dessen, was nach einem schmeckt Donald Trumps Geschmackstest, einschließlich der Politik der Steuerkürzungen. Der Ausgang der Herausforderung ist ungewiss: Die Umfragen zeigen, dass die Demokraten im Repräsentantenhaus an der Spitze liegen, der Präsident, der sich bis zur letzten Minute im Kampf gegen die Einwanderung engagiert, will die Mehrheit im Senat behalten. Facebook hat bekannt gegeben, dass es 115 Konten wegen mutmaßlicher Abstimmungsaktivitäten gesperrt hat.
In Erwartung der Umfrageergebnisse konzentrieren sich die Märkte auf die zahlreichen Unternehmensthemen dieser Tage. Toyotas Stern leuchtet hell in Tokio (+2,10 %), unterstützt durch die Aufwärtsrevision der Gewinnschätzungen (20,3 Milliarden Dollar erwartet) und durch den Rückkauf von 1,44 % des Kapitals. Die Gewinne stiegen im Quartal um 28 %. Der Topix-Index steigt um 1,4 %.
Anders sieht es auf den chinesischen Märkten aus, die durch die Erwartung des US-Votums gebremst werden. Die Beunruhigung über das Schicksal von Apples Zulieferern lastet schwer auf Hongkong und den anderen fernöstlichen Preislisten: Die Nikkei Times berichtet, dass Apple in Erwartung eines Rückgangs der iPhone-Verkäufe die Bestellungen von Zulieferern gekürzt hat. Hon Hai, die Muttergesellschaft von Foxconn, die die Herstellung der meisten Apple-Produkte übernimmt, verlor 2,8 %.
Apples Verlangsamung (-2,8 %) bestimmte die gestrige Börsensitzung an der Wall Street. Der Nasdaq -0,38 %. Positiv dagegen Dow Jones (+0,76 %) und S&P 500 (-0,56 %). Ein großer Beweis dafür, dass Berkshire Hathaway: Warren Buffetts Gewinn für das Quartal sicher verdoppelte, aber zum ersten Mal einen robusten Rückkauf durchführte, was zeigt, dass der weise Mann von Omaha keine großen Investitionsmöglichkeiten sieht.
Die positive Dynamik des Öls nach Inkrafttreten der Sanktionen gegen den Iran ist heute Morgen bereits verflogen: Die Preise bleiben 15 % niedriger als Mitte Oktober. Brent stieg gestern auf 73,77 Dollar (+1,3%) und wurde heute Morgen bei 72,16 Dollar gehandelt, Wti bei 62,86 Dollar, dem niedrigsten Stand seit sechs Monaten.
Italien ist eines von acht Ländern, denen die Vereinigten Staaten eine Ausnahmeregelung gewährt haben, um Handelsbeziehungen mit Teheran vorübergehend aufrechtzuerhalten. Eni +0,6 % und Saipem +1,5 % sind auf positivem Boden: Die Regierung der Vereinigten Arabischen Emirate hat einen 132-Milliarden-Dollar-Investitionsplan genehmigt, der darauf abzielt, die Produktionskapazität zu erhöhen. Saras +4 % dank wachsender Raffineriemargen.
DAS ITALIENISCHE MANÖVER AN DER BAR, MILAN BLACK JERSEY
Unsicherer Wochenstart für die europäischen Börsen unter dem Druck der Unsicherheiten der Eurogruppe, die sich mit dem italienischen Manöver auseinandersetzt. Heute, in Erwartung der US-Abstimmung, wird das Drehbuch bei Ecofin wiederholt. In diesem Zusammenhang war die Piazza Affari seit dem Morgen die schlechteste Börse in einem allgemeinen Klima ohne positive Ideen. Unterdessen ist das Vertrauen der europäischen Investoren im November gesunken. Der von der Europäischen Kommission erstellte Sentix-Index zeigt einen Rückgang auf 8,8 von 11,4 im Oktober. Die Gerüchte über eine mögliche Liquiditätsspritze der EZB angesichts der Verlangsamung der Erholung haben keine Bestätigung gefunden. Der Euro erholte sich gegenüber dem Greenback und schloss bei 1,14 $:
Heute sind sie in Dienstleistungs-KMU der Eurozone tätig.
Sitzung mit Minuszeichen seit dem Morgen für Mailand: -0,56 % bei 19.281 Punkten. Auch die anderen Märkte waren schwach: Frankfurt -0,21 %, Paris -0.01 %. Madrid +0,2 % und London +0,1 % stiegen.
SPREAD BEI 293 PUNKTEN, BTP BEI 3,33 %
Der Spread zwischen BTPs und deutschen Bundesanleihen schloss bei 293 Basispunkten, von 289 am Freitag und 287 bei Eröffnung, wenig bewegt im Vergleich zu den Niveaus bei Schluss am Freitag. Das 3,33-jährige BTP bringt am Sekundärmarkt eine Rendite von XNUMX %.
FÜR GOLDMAN INTESA UND BPER SIND SIE VERKAUFT
Schwache Banken, der Branchenindex fiel um rund 1,6 %, deutlich schlechter als der Sektor auf europäischer Ebene (-0,3 %). Die Urteile von Goldman Sachs wogen mehr als die positiven Einschätzungen der Stresstests der EBA: Laut dem US-Broker sollen die Gewinne der italienischen Banken aufgrund des geringeren Kreditwachstums, höherer Finanzierungskosten und des fortschreitenden Ablaufs sinken von Darlehen Tltro-Darlehen (vierjährlich) von der EZB, die dem italienischen System eine beträchtliche Finanzierung zu sehr niedrigen Kosten sicherten.
Besonders betroffen von den Verkäufen von Bper (-3,4 %) und Intesa (-1,5 %), die beide von Goldman Sachs auf Verkauf verwiesen wurden, das zwar das Ziel senkt, aber das Kaufrating von Unicredit beibehält. Banco Bpm (-2,1%) steht ebenfalls unter Beschuss: Die Bank will innerhalb des Jahres weitere 8 Milliarden Npl verkaufen, wobei die Angebote der drei Konsortien in der Ausschreibung für Mitte November erwartet werden.
FERRARI HÄLT FEST, ITALIENISCHE DATEN STOPPEN FCA NICHT
Gestern Bilanztag für Ferrari (-1%), der sich von den Tiefstständen der Sitzung erholte, die unmittelbar nach der Veröffentlichung des Quartalsabschlusses erreicht wurden, wobei das bereinigte Ebit stabil bei 203 Millionen Euro lag; Der industrielle freie Cashflow für die drei Monate betrug 100 Millionen, ohne die Auswirkungen des Vorteils aus der Patentbox 2015-17, die im vierten Quartal realisiert wird.
Fiat Chrysler schnitt besser ab (+1,2%), der beste Titel auf der Liste trotz des Zulassungsrückgangs in Italien (jetzt weniger wichtig für die Gruppe in den USA und Brasilien): -16,8% im Oktober in einem Markt, der um 7,4 zurückging. XNUMX%. Soc Gen hat das Urteil auf Kaufen hochgestuft.
DER RÜCKKAUF REICHT NICHT AUS, UM STM ZU UNTERSTÜTZEN
Das schwarze Trikot des Tages fiel an Stm (-3,9%), gebremst durch Apples Abstieg an der Nasdaq: Das Unternehmen kündigte gestern ein Programm zum Rückkauf von Aktien für 750 Millionen Dollar an.
Bei den Industriewerten auch Einbußen von mehr als zwei Prozentpunkten bei Cnh Industrial und Brembo.
Auch der Luxus leidet: Moncler -1,2 %, Ferragamo -2,1 %, Brunello Cucinelli hat fast 3 % verloren.
Positiver Tag stattdessen für defensive Aktien. Italgas +1,3 % nach Veröffentlichung der Daten für die ersten neun Monate. Auch Campari legte zu (+1,6%).
RÜCKGEWINNEN D'AMICO, SPRINT VON BIALETTI
Die Erholung von D'Amico setzt sich fort (+9,16 %). Rcs Mediagroup (+3 %) und Juventus (+4,3 %) schnitten gut ab. Unter den Aktien mit geringerer Kapitalisierung bemerken wir den Sprung von fast 19 % von Bialetti.
