بالنسبة لسوق التأمين ، "يتم تحديد مخطط تنظيمي أوروبي" ، ولكن "الحل لا يمكن أن يكون هو الحل الموجود في عالم البنوك". صرح بذلك سالفاتور روسي ، رئيس IVASS والعضو المنتدب لبنك إيطاليا ، مقدمًا في روما التقرير السنوي لهيئة الرقابة على التأمين.
وأوضح روسي: "في البنوك ، يمكن للمودعين الفرار في أي لحظة ، حتى في قبضة الذعر غير العقلاني ، الذي لا يوجد في بعض الأحيان تمويل الملاذ الأخير الذي يصمد أمامه. في التأمين ، يستغرق حاملو الوثائق ، وخاصة وثائق التأمين على الحياة ، وقتًا أطول لتصفيةهم. في البنوك ، فإن الضمانة الوحيدة في حالة حدوث خسائر غير متوقعة هي رأس المال ، وفي شركات التأمين يكون الضمان الأول هو الأصول التي تغطي الاحتياطيات الفنية ، ثم يأتي رأس المال “.
وفقًا للرقم الأول من IVASS ، "يمكن للمبدأ الذي يحفز التنظيم الجديد للأزمات المصرفية - إذا كانت هناك أزمة ، أن يخسرها المساهمون والدائنون في البنوك ، وعلى الفور ، وليس دافعي الضرائب - يمكن أن يجد مبررًا للمبلغ الكبير من الأموال المستخدمة في السنوات الأخيرة لإنقاذ البنوك في أزمة (في بلدان أخرى غير إيطاليا ، لا نتوقف أبدًا عن تذكرها). هذا التبرير أقل أهمية في قطاع التأمين ".
AUTO TPL: السعر المتوسط عند 420 يورو سيستمر في الانخفاض
فيما يتعلق بقطاع تأمين مسؤولية المركبات ، "خمس سنوات متتالية من التخفيض في متوسط السعر جعل الأخير ، في الربع الأخير من عام 2016 ، 420 يورو لسيارة للاستخدام الخاص - أكد روسي - في مقارنة دولية متوسط القسط بالنسبة للتأمين الإجباري (بعد خصم الضرائب والاشتراكات) في إيطاليا ، كان لا يزال أعلى في عام 2016 بمقدار 140 يورو مقارنة بالدول الأوروبية الثلاثة الأخرى (فرنسا وألمانيا وإسبانيا). لكن الفجوة تقلصت مقارنة بأكثر من 260 يورو في عام 2011 وما يقرب من 190 في العام الماضي ”.
ومع ذلك ، فإن السيناريو ليس متجانسًا بأي حال من الأحوال: "لا يزال هناك الكثير من التباين من منطقة إلى أخرى - كما حدد رئيس IVASS - في نابولي ، كان متوسط السعر في نهاية عام 2016 حوالي 630 يورو ، في أوستا كان 300. داخل البلاد ، ومع ذلك ، فقد انخفض أيضًا. يفسر تقليص التداول بسبب الأزمة الاقتصادية والمزيد من الفعالية في مكافحة الاحتيال ، أيضًا بفضل التكنولوجيا ، كلا النتيجتين إلى حد كبير. بدلاً من ذلك ، نتوقع تأثيرًا مهدئًا إضافيًا من مكافحة الاحتيال ، وذلك بفضل انتشار الصناديق السوداء (المثبتة الآن على خُمس المركبات على الطريق) ودخول الأرشيف المتكامل لمكافحة الاحتيال حيز التنفيذ في منتصف عام 2016 " .
الاستثمارات: التركيز على الحكومة يزعجنا
على صعيد الاستثمار ، أشار روسي إلى أن شركات التأمين الإيطالية تركز بشكل مفرط على السندات الحكومية ، والتي تشكل حوالي 44٪ من إجمالي المحفظة ، أو 360 مليارًا من أصل 810: "هذه الاستراتيجية تثير بعض القلق ، لأنها تكشف لنا الشركات ، أكثر من تلك الموجودة في البلدان الأوروبية الأخرى ، معرضة لخطر الارتفاع المفاجئ في أسعار الفائدة على الأوراق المالية المملوكة ، مع ما يترتب على ذلك من انخفاض في قيمتها السوقية ".
في المقارنة الدولية ، أشار رئيس الهيئة إلى أنه "على أساس بيانات منظمة التعاون الاقتصادي والتنمية المحددة في عام 2015 ، تحقق الشركات الإيطالية ربحية أكبر من الشركات الفرنسية والألمانية" ، وذلك على وجه التحديد بفضل "تركيز استثماراتها في الأوراق المالية العامة الإيطالية ، المزيد مربحة لأن الأسواق المالية تعتبرهم أكثر خطورة. يفسر هذا جزئيًا الطلب الذي تقدمت به عدة أطراف في أوروبا لفرض متطلبات رأس المال على الأوراق المالية العامة في أصول الشركات ، والتي تأخذ في الاعتبار هذه المخاطر. لقد عارضنا في IVASS هذا الطلب حتى الآن بحجج مبدئية: معظم فجوات العائد التي تطلبها الأسواق تنبع من المخاطرة المتصورة بانهيار اليورو ، وهي مخاطرة نظامية لا يمكن للقواعد الأوروبية نقلها إلى الشركات ".
سياسات الحياة القاسية لـ 4 مليارات: قم بتغيير القانون
ظاهرة أخرى تثير اهتمام IVASS هي سياسات الحياة الخاملة ، أي تلك التي انتهت صلاحيتها في السنوات الخمس الماضية ولم يتم تصفيتها أبدًا ، لأن الشركات لا تعرف ما إذا كان حامل الوثيقة قد مات قبل انتهاء صلاحية البوليصة أم لا. "في كثير من الأحيان لا يتقدم المستفيدون لأنهم لا يعرفون - أوضح روسي - وفي السياسة يشار إليهم بطريقة عامة (على سبيل المثال ،" الورثة الشرعيون ").
وقد وصلت هذه الظاهرة إلى أبعاد "كبيرة" ، تساوي 4 مليارات يورو على الأقل "، لذلك تطلب IVASS من الحكومة" تعديل الأحكام القانونية غير الكاملة بشكل واضح ". على وجه الخصوص ، تقترح الهيئة أنه يمكن لشركات التأمين الوصول إلى السجل الوطني المستقبلي للسكان المقيمين. من ناحية أخرى ، تنص القواعد الحالية على أن سياسات الحياة غير المطالب بها بعد عشر سنوات يتم جمعها من قبل الدولة من خلال Consap.
مخاطر الإنترنت مشكلة يجب معالجتها
ومن جانب تكنولوجيا المعلومات ، أشار روسي إلى أن "مخاطر الإنترنت بالنسبة لعالم التأمين تشكل مخاطرة خطيرة وجديدة ومنتشرة. القواعد والإجراءات التنظيمية والوعي ستكون ضرورية ". تكون الشركات أكثر انكشافًا كلما تكاملت أنظمة المعلومات مع الشبكة ، لذلك تعمل IVASS على تطوير لائحة جديدة بشأن الحوكمة ستطلب فيها من الشركات تنفيذ خطط المخاطر الإلكترونية.
المرفقات: اعتبارات سالفاتور روسي
