UniCredit 以 3,545 亿美元的价格将 Pioneer 卖给了法国 Amundi。 银行集团签署的具有约束力的协议不包括 波兰的先驱业务，最近几天出售 并且，除了商定的对价外，还规定支付 315 亿欧元的特别股息，Unicredit 将在交易结束前收到该股息。 这 标题 它在阿法里广场正在兴起。
Unicredit 在一份说明中强调，该操作将对 Piazza Gae Aulenti 研究所的 CET1 产生积极影响，估计约为 78 个基点。
作为交易的一部分，UniCredit 和 Amundi 将通过一项为期十年的分销协议，在意大利、德国和奥地利建立资产管理产品分销战略合作伙伴关系。 UniCredit 将重新定位于专注于分销的业务模式，同时保持资产管理产品配售所产生的手续费和佣金收入的敞口。
根据该集团的声明，该交易将在 2,2 年为 UniCredit 带来 2017 亿欧元的综合净资本收益，对 UniCredit 的普通股一级股本产生积极影响，估计约为 1 个基点。
该交易由 UniCredit、Pioneer 和 Amundi 的董事会批准，须满足惯例先决条件，包括获得监管和反垄断机构的必要批准。 交易预计在 2017 年上半年完成。
UniCredit 首席执行官 Jean Pierre Mustier 在评论该交易时表示：“将 Pioneer 出售给 Amundi 是 UniCredit 于 11 年 2016 月 XNUMX 日宣布的新战略方针的另一个具体例子。Pioneer、其团队及其零售和机构客户将成为全球公认的资产管理主要运营商的一部分。 得益于长期分销协议，UniCredit 的客户将能够获得更广泛的优质产品和服务，而集团将受益于更高的预期流入带来的更高分销费收入。 交易完成后，意大利将成为 Amundi 的第二个国内市场，尤其是米兰将成为其主要投资中心之一，这将创造新的就业机会，同时确保与 UniCredit、我们的员工和客户的距离。”
Unicredit 集团将于明天在伦敦的资本市场日向分析师展示自己，在此期间，Jean Pierre Mustier 将向投资者介绍集团战略计划的实施情况以及自他被任命为信贷巨头负责人以来头几个月所做的调整.
而在法国方面，为了支持收购Pioneer Amundi，将展开1,4亿的增资。 该交易预计每年产生约180亿欧元的税前协同效应，并在3年内全面实施：通过投资平台的统一、IT服务的优化，应实现约150亿欧元的成本协同效应行政和后台成本的合理化； 潜在的交叉销售和其他形式的收入优化（经纪业务……）预计将产生 30 万欧元的收入协同效应。 税前总整合成本估计约为 190 亿欧元，预计将在 2017 年和 2018 年实现
收购 Pioneer 还应使东方汇理的每股收益增加约 30%，按年度计算协同效应，不包括重组成本。 三年内收购的投资回报率（即Return on Investment）符合东方汇理10%的目标。
最后，该行还明确指出，考虑到预期的协同效应并排除重组成本，该交易应对母公司 Crédit Agricole Sa 的每股净利润产生超过 5% 的积极影响。 交易对法国农业信贷银行 Cet1 的影响将影响 55 至 85 个基点，基于 Amundi 增资的股份，将收购后转化为 Ca 持有的 66,7% 至 75,6% 的股份。 Ca 的股息政策——强调注释——保持不变。 对于法国农业信贷集团而言，东方汇理收购先锋“符合 Ambition Strategique 2020 中期计划的目标”。
