2014 年底，银行向欧洲新兴市场私营部门提供的贷款方式大不相同，具体取决于地理区域和借款人。 欧洲经济共同体（EEC）和欧洲经济区（EEA）的区域略有改善，尽管他们在克罗地亚、罗马尼亚、匈牙利和斯洛文尼亚仍然是负面的。 独立国家联合体（CIS）的银行贷款趋势相反， 结果很有活力. 2014 年 22 月，在俄罗斯，贷款名义同比增长 12%，但由于卢布贬值，增幅降至 10%。 另一方面，在乌克兰，扣除格里夫纳贬值后的变化更为明显。 最初 30% 的贷款增长下降到惊人的 -XNUMX%。 汇率贬值和贷款波动的原因可以归因于困扰两国的冲突的后果。
向私营部门提供贷款的动态在很大程度上也取决于贷款的接受者，取决于他们是企业还是家庭。 这n 克罗地亚和罗马尼亚，贷款下降主要是企业部门，其中 3.9 月的降幅分别为 6.3% y/y 和 1,7% y/y。 另一方面，在匈牙利，尽管授予家庭的信贷额度下降 (-1,2%)，但企业贷款增加 (+XNUMX%)。 斯洛伐克确认自己是该地区表现最好的国家，其商业和家庭贷款均有所增加. 迄今为止报告的贷款数据是 2014 年的数据，因此不受 2015 年 1,20 月瑞士中央银行取消 XNUMX 瑞士法郎最低门槛以保护汇率的规定的影响。 各国中央对此消息的反应也不尽相同。 鉴于以法郎负债的家庭数量较多 (4%)，克罗地亚中央银行已确定未来 12 个月内的所有付款都必须按照瑞士中央银行做出决定前的汇率（6,39 库纳）进行每法郎）. 转换率与如此定义的汇率之间的差额将由当地机构收取，总费用为 400 亿库纳。 然而，考虑到银行的 CAR（风险资本）已经很高，超过 20%，预计不会对克罗地亚银行系统的稳定性产生影响。 相反， 在塞尔维亚，家庭持有的法郎占贷款的 13%，中央银行已宣布不打算就此事采取特别措施. 在罗马尼亚，媒体的反应比其他任何事情都多。 中央银行规定，银行必须根据客户的财务和经济状况，逐案采取解决方案。 对于 2015 年，就业预测反映了 2014 年的趋势。 在斯洛伐克、阿尔巴尼亚、波斯尼亚和塞尔维亚，尽管投资疲软且私营部门正在去杠杆化进程中，但预计融资水平仍将保持正值; 而在匈牙利，6,9% 的贷款收缩仍然得到证实。 由于持续的紧张局势，独联体（独立国家联合体）地区仍然存在不确定性。 然而，即使找到快速解决冲突的办法，俄罗斯和乌克兰的增长率仍将低于过去几年，从而对贷款产生负面影响。
由于资金放缓， 不良贷款也有所减少，尤其是在阿尔巴尼亚、塞尔维亚和罗马尼亚. 然而， 该地区许多国家的不良贷款/贷款比率仍然很高. 在俄罗斯，据 Intesa Sanpaolo 分析师称，不良贷款约占贷款的 6%，到年底可能会增加到 10%。 另一方面，在乌克兰，不良贷款水平占贷款的 20%，即使 2015 年不良贷款可能进一步增加。 尽管去年下降到 13,2%， 斯洛文尼亚的不良贷款水平继续令市场和企业感到恐惧. 该问题的假设解决方案可以通过当地银行的债务转移来表示。 在阿尔巴尼亚和塞尔维亚，不良贷款占贷款的比例保持在 20% 以上； 波斯尼亚和克罗地亚在 15% 到 20% 之间，匈牙利稳定在 18%. 这些市场中的高不良贷款水平归因于本地企业负债率过高，银行机构覆盖率低. 在所分析的地区，准备金/不良贷款的比率在 40% 到 60% 之间，其中 覆盖率最低的匈牙利和克罗地亚. 另一方面，将资本化程度视为覆盖水平的代表，情况似乎略有改善。 除乌克兰银行外，经评估，银行的覆盖水平高于监管最低限度。 然而，不良贷款与股权之间的关系抑制了热情，证实了阿尔巴尼亚、罗马尼亚和乌克兰银行体系的疲软，指数值均在100%以上。
在所考虑的领域，存款在 2014 年底实现了积极增长. 在波斯尼亚（+10.2% y/y）、罗马尼亚（+9% y/y）以及斯洛文尼亚（+6.8% y/y），这一增长是由于 资产负债表清理和地方银行的资本重组. 在俄罗斯，存款同比增长 22,6%。 然而，考虑到这些存款中有三分之一是美元存款，由于不利的汇率影响，这一数字降至8%左右。 即使在乌克兰，汇率效应也正在发挥作用，使本已令人沮丧的 - 2% 的存款暴跌至更引人注目的 -30% 左右。 2015 年，存款将再次增长，但增速将放缓，鉴于该地区的低利率水平。
2014年，以息差衡量的信贷机构盈利能力非常积极，乌克兰银行除外。 然而，在大多数分析的市场中，该指数在 2-3% 之间； 远远超过欧洲银行的记录。 另一方面，在乌克兰，银行利润率极低，损失约为 53 亿格里夫纳。 事实上，在 2014 年收入比上一年增长 25% 的同时，银行中介成本增加了 57%，达到 263 亿格里夫纳。 2015 年，对银行盈利能力的支持可能来自许多国家（如匈牙利）对为本地企业融资的机构提供的税收减免. 另一个不容小觑的方面是对外负债的减少。 新兴欧洲市场的公司和家庭依赖国内资金来源再次成为时尚. 负债项目实现的再平衡、外国资金的减少和国内存款的增加促进了相关国家银行的财务再平衡。 贷款/存款比率证实了这一证据，几乎整个地区都降至 100%。 新结余不仅能让银行以比过去更好的状态面对外部冲击，还能为本地企业的经济复苏提供资金. 因此，私营部门贷款的增长将有助于备受赞誉的复苏。
