La 欧洲中央银行将利率上调了25个基点。 对于那些拥有 贷款 一个非常具体的问题随之而来：分期付款会增加多少？对于那些尚未选择贷款的人来说，最好…… 固定利率或浮动利率?
董事会带来了 存款利率从2,25%到2,50%主要再融资操作利率上调至2,65%，边际贷款利率上调至2,90%。这是继6月份上调后，2026年的第二次加息。市场对此决定有所预期，但此时正值通胀压力再次上升且经济前景存在巨大不确定性之际。 cosa cambia 然而，对于那些需要偿还房贷的人来说，我们真的需要超越欧洲央行决定的简单加息幅度。
房贷：欧洲央行加息后，您的月供会增加多少？
Il 新增增长可能会反映在抵押贷款中。也就是说，并非所有融资方式都会自动或以相同程度受到影响。最直接的影响涉及…… 浮动利率抵押贷款 谁 率 主要与以下方面有关欧元区同业拆借利率Euribor三个月指数超过 2,7%，比 6 月初上涨了约 30 个基点：因此，欧洲央行决定的 25 个基点并不会自动转化为相同幅度的加息。
此次利率上调仅直接影响目前仍然存在的少数浮动利率抵押贷款。 与欧洲央行利率挂钩 并非指欧元银行间同业拆借利率（Euribor）。在这种情况下，每100万欧元的债务，利率上涨每月可能导致每月还款额增加约15至20欧元，具体金额取决于剩余期限和还款计划。对于大多数浮动利率抵押贷款而言，欧元银行间同业拆借利率的走势将决定每月还款额的变化。
Un 例子 Facile.it网站提供了一个具体数据：对于一笔25年期、126万欧元的标准浮动利率抵押贷款，月供从约614欧元增加到631欧元，增加了17欧元。今年1月的月供为578欧元，因此与年初相比，总增幅为每月53欧元。
浮动利率：分期付款额还能进一步增加吗？
因此，真正的未知数不仅在于欧洲央行今天决定的加息幅度，还在于…… 未来几个月内将取代欧元银行间同业拆借利率（Euribor）。9 月第一周更新的期货数据显示，到 2027 年 6 月，三个月期欧元银行间同业拆借利率 (Euribor) 可能从 2,67% 升至 3,10%。根据 Facile.it 的模拟，如果这一预测成真，之前考虑的 126 万欧元抵押贷款的月供可能会超过 650 欧元。
Le 期望 因此，市场至少还表明了另一种可能性。到2027年中期可能上涨 他们不排除进一步干预的可能性。然而，这些只是预测，并非已经做出的决定：欧洲央行重申，利率没有预定的路径，未来的决策将根据经济数据和通胀情况逐案评估。
固定利率抵押贷款还是浮动利率抵押贷款：哪种更适合当今市场？
固定利率抵押贷款的成本也在不断上涨。银行主要以意大利国家利率（EURIRS）作为基准，该利率自6月初以来已上涨约20个基点。据MutuiOnline.it网站数据显示，8月份20年期和30年期固定利率抵押贷款的平均年利率（TAN）为3,46%，而浮动利率抵押贷款的平均年利率为2,80%。
Il 变量 因此，它仍然始于一个 最低成本但如果欧元银行间同业拆借利率（Euribor）继续上涨，其优势可能会减弱。假设欧洲央行决定的25个基点全部转嫁到浮动利率的平均年利率（APR）上，那么利率将从2,80%上升到3,05%。对于一笔120万欧元、期限20年的抵押贷款，月供将从大约653欧元增加到668欧元：浮动利率仍然比平均固定利率更划算，但优势有所缩小。
这两个公式的主要区别在于： 风险利率 固定 如今平均成本更高了，但是 保证在整个抵押贷款期限内每月还款额保持不变。因此，这一选择也取决于能否在未来几年内持续保持增长。
应用数据显示，消费者明显偏好支付确定性：根据 MutuiOnline.it 的数据，在 2026 年前八个月，92,2% 的抵押贷款申请选择固定利率，而选择浮动利率的申请仅占 3,6%。
抵押贷款成本上升：房地产市场发生了什么？
融资成本的增加也会对以下方面产生影响： 房地产市场， 因为较高的分期付款额会降低家庭的消费能力，并可能使他们更难获得必要的信贷。 买房子.
根据诺米斯玛的历史分析， 加息的影响 促销活动往往会以以下方式表现出来 大约延迟六个月i. 因此，新一轮加息的首批影响可能在2027年初显现，尤其对首次购房市场影响更大。另一方面，投资性购房通常更为稳定，部分原因是这类购房往往无需抵押贷款。
