ليس من Mediaset ولا من Fincantieri: أخبار القرن في العلاقات المالية بين إيطاليا وفرنسا تأتي من LUXOTTICA. أعلنت المجموعة التي يقودها ليوناردو ديل فيكيو ، اللورد المطلق في سوق النظارات العالمية مع العلامات التجارية Ray-Ban و Oakley و Sunglass Hut ، عن اندماجها مع الشركات الفرنسية Essilor، هي نفسها أول شركة مصنعة للعدسات على هذا الكوكب. قيمة العملية حول 50 مليار، وهو مبلغ يميز الاندماج باعتباره أحد أهم عمليات الاندماج عبر الوطنية على الإطلاق.
التفاصيل المالية للاتفاقية
ديل فيكيو ، 81 عامًا ، سيكون الرئيس التنفيذي والرئيس التنفيذي ، في حين أن الرئيس الحالي والرئيس التنفيذي لشركة إيسيلور ، هوبرت سانيير البالغ من العمر 61 عامًا ، سيكون نائب الرئيس التنفيذي ونائب الرئيس التنفيذي ، ولكن يتمتع بنفس الصلاحيات التي يتمتع بها الرئيس التنفيذي والرئيس التنفيذي. لكن خليفة الصناعي الإيطالي ، الذي حاول في السنوات الأخيرة ورفض ثلاثة مديرين (بدءًا من أندريا غويرا) ، سيكون فرنسيًا ، كما يملي الاتجاه الحالي.
العملية توفر ذلك تبيع Delfin حصتها بالكامل في Luxottica إلى Essilorتساوي 61,9٪. مقابل كل سهم من أسهم الشركة الإيطالية ، ستحصل شركة Del Vecchio القابضة على 0,461 سهمًا تم إصداره حديثًا من المجموعة الفرنسية. بعد ذلك ، مع نفس التبادل ، ستطلق ايسيلور عرض تبادل عام إلزامي (التي يفرضها القانون الإيطالي) على أسهم لوكسوتيكا الأخرى ، والتي ستودع بالتالي بورصة ميلانو.
في تلك المرحلة ، ستصبح إيسيلور - بعد نقل جميع أنشطتها التشغيلية إلى شركة مملوكة بالكامل ، والتي ستحمل اسم "إيسيلور إنترناشيونال" - شركة قابضة تحمل الاسم الجديد "EssilorLuxottica" ، والتي سيكون Delfin المساهم الأول فيها بحصة تتراوح بين 31٪ و 38٪. من المتوقع الإغلاق في النصف الثاني من عام 2017.
سيتألف مجلس إدارة EssilorLuxottica من ستة عشر مديرًا: ثمانية منهم يعينهم إيسيلور (سانيير ، اثنان من ممثلي الموظفين ، ممثل واحد عن Valoptec وأربعة مديرين مستقلين) وثمانية من قبل Delfin (Del Vecchio ، ثلاثة ممثلين عن Delfin وأربعة مديرين مستقلين) .
أرقام المجموعة الجديدة
سيكون لدى عملاق النظارات الجديد أكثر من 140 ألف موظف وسوف تبيع في أكثر من 150 دولة. بناءً على النتائج السنوية للشركتين لعام 2015 ، ستقوم المجموعة الجديدة بذلك صافي الإيرادات أكثر من 15 مليار دولار e إجمالي صافي الفوائد قبل الفوائد والضرائب والإهلاكات بحوالي 3,5 مليار دولار. ويظهر تحليل أولي أن المجموعة الجديدة يمكن أن تولد على المدى المتوسط تآزر الإيرادات والتكاليف بمبلغ يتراوح بين 400 و 600 مليون يورو، مع تسارع على المدى الطويل.
بفضل هذه العملية ، "وُلد لاعب متكامل مكرس للعناية بالبصر وخلق تجربة متفوقة للمستهلك - يقرأ البيان الصحفي للمجموعة الإيطالية - معًا ، ستكون إيسيلور ولوكسوتيكا في وضع أفضل لتقديم استجابة لـ الاحتياجات المتعلقة برؤية 7,2 مليار شخص ، 2,5 مليار منهم لا يزالون غير قادرين على تصحيح الرؤية.
مستقبل الأسهم ورد فعل سوق الأسهم
وبحسب صحيفة فاينانشيال تايمز التي توقعت نبأ العملاق الجديد سيتم إدراجه في باريس. من وجهة نظر Piazza Affari ، هذه هي النقطة الضعيفة الوحيدة في الاتفاقية ، والتي بالنسبة للباقي تزيل أي شكوك حول حوكمة مجموعة Luxottica ، حتى صباح اليوم ، الشركة الإيطالية الوحيدة الرائدة في هذا القطاع.
على أي حال، رد فعل السوق إنها متحمسة: بحلول منتصف الصباح ، ارتفعت حصة Luxottica بنسبة 8 ٪ تقريبًا ، لتصل إلى 53,45 يورو للسهم ، مسجلة أفضل زيادة في Ftse Mib. في نفس الدقائق ، قفز إيسيلور بأكثر من 14٪ في مركز المؤتمرات في باريس ، إلى 116.45 يورو.
مركز مجلس الإدارة وأهداف السوق
في يوم الأحد الموافق 15 يناير ، وافق مجلس إدارة ايسيلور بالإجماع على الاتفاقية ، وحكم عليها بأنها "تتماشى مع مصالح المساهمين والموظفين وأصحاب المصلحة الآخرين" ، ودخل في حوار مع ممثلي الموظفين. كما أكد مجلس إدارة Luxottica ، الذي عقد في نفس اليوم ، بالإجماع أيضًا أن الصفقة في مصلحة Luxottica وشارك في الأسباب الاستراتيجية للاندماج مع Essilor.
الهدف الصناعي الأول للمجموعة الجديدة هو تعزيز قيادتها في السوق الآسيوية، الأكثر واعدة من حيث الآفاق. الاتفاقية ، وهي نتيجة مفاوضات طويلة بدأت سراً من قبل الفرنسيين قبل 3-4 سنوات ، ستسمح لشركة Essilor بالنمو في قطاع البيع بالتجزئة.
تعليق من البروتاغونيين: ديل فيتشيو والساغنييرز
"بهذه العملية - يعلق ديل فيشيو - يتحقق حلمي بإعطاء الحياة لبطل في القطاع البصري متكامل تمامًا وممتاز في كل جزء. لقد عرفنا منذ بعض الوقت أن هذا هو الحل الصحيح ، لكن الآن فقط الظروف التي جعلت ذلك ممكنًا. سنواصل الاستثمار في إيطاليا وفرنسا ، نريد أن نكون بطلاً لأوروبا يحافظ على جذوره قوية ".
هوبرت سانيريس، الرئيس والمدير التنفيذي لشركة Essilor ، يوضح بدلاً من ذلك أن "المشروع يقوم على دافع بسيط: للاستجابة بشكل أفضل لاحتياجات عدد هائل من سكان العالم فيما يتعلق بتصحيح الرؤية والحماية ، من خلال توحيد شركتين كبيرتين ، إحداهما مخصصة للعدسات و "آخر للإطارات".
