أنجب بنك اليابان الفأر. أعلنت مديرية بنك اليابان عن مضاعفة مشتريات صناديق الاستثمار المتداولة (من 3,3 إلى 6 تريليون ين) ، لكنها لم تنفذ أيًا من الإجراءات التوسعية الأخرى التي توقعتها الأسواق. بقيت مشتريات الأوراق المالية في السوق (80 تريليون ين) دون تغيير ، وكذلك معدل (0,1٪) الودائع لدى بنك اليابان نفسه. بقيت تكلفة النقود دون تغيير عند -0,1٪. باختصار ، لم يتم رؤية الإجراءات التي تم الحديث عنها بإسهاب في الأيام الأخيرة ، بدءًا من إصدار سندات مدتها 50 عامًا. لم ينفق المحافظ كورودا الذخيرة (التي تعاني من نقص في المعروض الآن) لدعم خطة التوسع المالي التي توقعها بالفعل رئيس الوزراء شينزو آبي. بورصة طوكيو للأوراق المالية ، بعد بداية هبوطية حادة ، قريبة من التكافؤ. سجل الين ارتفاعا قويا مقابل الدولار -1,9٪ إلى 103,27.
MPS ، PASSERA-UBS ضد MEDIOBANCA-JP MORGAN
هكذا بدأت ، مع نصف خيبة أمل للأسواق ، يوم جمعة ناري. سيكون الحدث الأبرز بالطبع هو نشر اختبارات الضغط على 53 بنكًا أوروبيًا. ولكن لن يكون أقل أهمية هو طوفان الحسابات الفصلية التي تصل من الشركات الأوروبية. البيانات الكلية لمنطقة اليورو (البطالة واتجاه الناتج المحلي الإجمالي والتضخم) ذات صلة أيضًا.
لكن الانقلاب الحقيقي في المسرح يتعلق بمونتي باشي. بالأمس ، عشية يوم لا يُنسى حيث تم انتظار الضوء الأخضر من البنك المركزي الأوروبي لخطة الإنقاذ التي تم تطويرها مع مستشاري JP Morgan و Mediobanca وتدخل Atlante 2 بشأن القروض المتعثرة ، عرض بديل تم تطويره بواسطة Corrado Passera التي يمكن أن تعتمد على الدعم المالي من UBS ، ولكن التي تدعمها مجموعة من الأموال الأمريكية. وبالتالي يمكن أن تجعل العملية تدخل أتلانتي عديم الجدوى. سيتم فحص اقتراح Passera-Ubs اليوم من قبل مجلس الإدارة ثم يتم فحصه من قبل إشراف البنك المركزي الأوروبي ، والذي سيتعين عليه التأكد من اتساق المشروع.
وهذا يزيد ، إذا أمكن ، الاهتمام باختبارات القطاع المصرفي ، الذي كان بالفعل تحت ضغط شديد أمس. ضربت المبيعات دويتشه بنك (-4,3٪) ، لكن بنك سانتاندير (-3,9٪) لم يدخر أيضًا. كما انخفض سهم بنك كريدي سويس بشكل حاد (-5,02٪) ، على الرغم من العودة إلى الأرباح في الربع الثاني. وعلى القائمة الإيطالية تراجع Intesa بنسبة 3٪ ويونيكريديت -3,7٪. Mediobanca (-1,2٪) ، كما انخفض سهم Banca Pop. ميلان (-4,6٪) وبانكو بوبولاري (-2,9٪).
عمولات AZIMUTH تنهار
من بين الأسهم الأسوأ اليوم سهم Azimut (-9,3٪). في النصف الأول ، سجلت الشركة صافي ربح أكثر من النصف ، إلى 68 مليونًا من 180 مليونًا ، على الإيرادات إلى 313 مليونًا من 415 مليونًا. تأثر هذا الرقم بانخفاض رسوم الأداء التي تم خصمها جزئيًا: تراكمت خسارة السهم منذ البداية والتي تقترب اليوم من 40٪. ومع ذلك ، أكدت الشركة أهدافها المالية لعام 2016 بما في ذلك توزيع قسيمة 1 يورو المتبقية في الربع الرابع. أعلنت المجموعة عن تعيينها في منصب الرئيس التنفيذي لسيرجيو ألباريلي ، المدير القطري السابق لفرانكلين تمبلتون. شركات التأمين ضعيفة: Generali - 2,7٪ ، Unipol -3,1٪.
سافر إلى GOOGLE السابق. بيزوس أغنى من البوفيت
كان الانخفاض في أسعار النفط ، الذي قابلته نتائج الأسماء الكبيرة في مجال التكنولوجيا ، سمة مميزة للجلسة في وول ستريت. فقد مؤشر داو جونز 0,09٪ بينما ارتفع مؤشر S&P 500 بنسبة 0,22٪ وناسداك 0,3٪. في القائمة لا تزال علامة زائد لشركة Apple ، بزيادة 1,4٪. ارتفع Facebook أيضًا بنسبة 1,3 ٪ بعد الحسابات الفصلية الجيدة. انتعاش جزئي لتويتر (+ 3,4٪) بعد التراجع في اليوم السابق.
حسابات الأبجدية غير عادية. وقفزت إيرادات جوجل السابقة بنسبة 21,3٪ إلى 21,5 مليار دولار في الربع ، بينما قفزت الأرباح من 3,93 مليار دولار إلى 4,88 مليار دولار. إنها نتيجة الارتفاع الهائل في عائدات إعلانات الهاتف المحمول. وبعد البورصة ارتفع السهم بنسبة 6,5٪ إلى 816 دولاراً.
كان أداء أمازون جيدًا بعد البورصة ، + 2,08٪ بفضل الطفرة في مبيعات الإنترنت والأداء الممتاز لخدمات بث الفيديو. في غضون ذلك ، تجاوزت ثروة جيف بيزوس ثروة وارن بافيت: فهو الآن ثالث أغنى رجل على هذا الكوكب (بعد كارلوس سليم وبيل جيتس).
BTP ، رقم قياسي جديد لمدة 5 سنوات
التوترات بسبب اختبارات الإجهاد ، ولكن أيضًا خيبة الأمل لبعض التقارير الفصلية الضعيفة. وهكذا تتباطأ البورصات الأوروبية ، ويتحول لون ميلان إلى اللون الأحمر الداكن. وأغلقت ساحة Piazza Affari الجلسة أمس متراجعة بنسبة 2٪ عند 16.523 نقطة. وكان أداء باريس (-0,6٪) وفرانكفورت (-0,4٪) ولندن (-0,4٪) أفضل.
وضعت وزارة الخزانة 8,5 مليار يورو ، وهو الحد الأقصى للمبلغ ، من BTPs و CCTEUs ، بما في ذلك 4,5 مليار من 2026 سنوات جديدة في ديسمبر 5. انخفض العائد إلى أدنى مستوى تاريخي جديد لـ BTP لمدة 10 سنوات وساوى أدنى مستوى تاريخي لشهر مارس المزاد لمدة XNUMX سنوات. كان مناخ الثقة في منطقة اليورو مستقرًا في يوليو ولكنه انخفض بشكل حاد على المستوى الأوروبي بسبب الانخفاض المسجل في المملكة المتحدة.
أتلانتيا يغزو لطيفة ، وسيطة- VIVENDI في المحكمة
أصبحت علاقة العمل ، التي لم تكن سهلة دائمًا ، بين روما وباريس أكثر قربًا من أي وقت مضى. تتعلق أحدث حلقة بالترتيب الزمني بأتلانتيا (-0,90٪) ، والتي حصلت الليلة الماضية ، بعد التبادلات المغلقة ، في تحالف مع EDF على 60٪ من شركة Aeroports de la Cote d'Azur (ACA) ، وهي شركة عامة تتحكم في المطارات. على كوت دازور (نيس وكان مانديليو وسانت تروبيه) بعرض 1,222 مليار. وعلق المدير التنفيذي جيوفاني كاستيلوتشي قائلاً: "يعد مطار نيس من الأصول الفريدة - في خدمة واحدة من أهم الوجهات السياحية في العالم ، مع إمكانات نمو قوية".
بالأمس أيضًا ، تم توحيد المحور بين كالتاغيروني وسويس-غاز دي فرانس. ستزيد المجموعة الفرنسية من وجودها في Acea (-0,34٪) من الحصة الحالية البالغة 12,5٪ إلى 23,3٪ بفضل شراء الأسهم من مجموعة Caltagirone ، التي تمتلك 15,8٪ من شركة capitolina. وستتسلم شركة Caltagirone بالمقابل أسهماً جديدة في السويس تعادل 3,5٪ من رأس المال ، بقيمة أسعار أمس 293 مليون يورو.
تم بثه أخيرا أمس رد Mediaset (-2,8٪) على المسيل للدموع مع Vivendi. رفض مجلس إدارة الشركة التابعة لـ Fininvest ، الذي اجتمع للموافقة على الحسابات (باللون الأحمر مقابل 27 مليونًا على وجه التحديد بسبب التهم المرتبطة بالاتفاقية) ، اقتراح Vivendi البديل ، معتبراً أنه "غير مقبول لأنه غير متوافق مع العقد الملزم الموقع بالفعل ". لذلك ، أعطت الإدارة العليا لـ Alfa Romeo تفويضًا إلى "المسؤولين لاتخاذ جميع الإجراءات المناسبة التي تهدف إلى الحصول على الوفاء بالعقد من قبل Vivendi ، وفي حالة عدم اتخاذ أي إجراء من قبل الأخيرة ، اتخاذ إجراءات مدنية وربما جنائية لحماية مصالح الشركة ".
رد فوري من Vivendi ، الذي يقول: "نحن نحترم التزاماتنا ولا نقبل أن نتهم بالعكس" ، لذلك ، يُعلم الفرنسيون أنهم يحتفظون بـ Mediaset "بالحق في رفع دعوى بتهمة التشهير".
انذار فورد ، فيات كرايسلر الغزل
يأتي الصقيع في العالم ذي العجلات الأربع من ديترويت. انخفض سهم فيات كرايسلر 8,05٪. وفقًا لـ Exane Bnp Paribas (أداء ضعيف) ، فإن هدف الشركة على الهوامش في منطقة NAFTA ، والذي يساوي حوالي 10 ٪ بحلول النصف الثاني من عام 2017 ، مرتفع للغاية. يجد الحكم الراحة في حسابات شركة فورد (-10٪) ، التي أغلقت الربع الثاني مع انخفاض في الأرباح أعلى من المتوقع ، على الرغم من نمو الإيرادات.
صافي الدخل 1,97 مليار دولار ، بانخفاض عن 2,16 مليار دولار في العام السابق. حذرت الإدارة من أنه في النصف الثاني من عام 2016 قد يكون هناك انخفاض في الهوامش في أمريكا الشمالية ، المنطقة التي حققت 2,7 مليار دولار من الأرباح قبل الضرائب في الربع الثاني. بلغ الهامش الإجمالي لهذه الأنشطة 11,3٪ ، بانخفاض عن المستوى القياسي في الربع الأول من عام 2016. كما أصاب الإنذار شركة جنرال موتورز (-4٪).
شلالات سايبم ، حسنا ساراس
أسعار النفط ضعيفة: فائض المخزونات الأمريكية ، التي نمت للمرة الأولى في ثلاثة أشهر ، دفعت خام غرب تكساس الوسيط للهبوط بمقدار 78 سنتًا إلى 41,14 دولارًا للبرميل ، وكذلك نفط خام برنت الذي تم تسليمه في سبتمبر ، بانخفاض 79 سنتًا عند 42,68 دولارًا. وفي أوروبا ، انخفض مؤشر Stoxx للقطاع النفطي بنسبة 1,5٪ ، وخسر Eni 2,5٪ أمس. تيناريس -2,9٪.
ركود حاد ودراماتيكي لشركة Saipem ، منخفضًا بنسبة 9,7٪ بعد الإعلان عن مراجعة تقديرات إيراداتها وأرباحها لعام 2016 بأكمله. ومع ذلك ، فإن تحذير الأرباح لا يخيف المحللين كثيرًا. أكد سيتي جروب حكم الشراء بهدف 0,52 يورو. كرر Mediobanca التفوق ، مستهدف 0,47 يورو. أكد بنك جولدمان ساكس حكم الشراء ، وخفض السعر المستهدف إلى 0,59 يورو من 0,62 يورو. Saipem هي أيضًا صفقة شراء لـ SocGen والتي تركت الهدف دون تغيير عند 0,52 يورو. أخيرًا ، عدل Kepler-Cheuvreux السعر المستهدف إلى 0,44 يورو من 0,40 يورو. امسك الحكم دون تغيير.
في بورصة أمستردام للأوراق المالية ، خسرت Royal Dutch Shell 3,7٪ بعد إغلاق الربع بأرباح أقل من نصف ما توقعه المحللون. الوضع هو عكس ذلك في قطاع التكرير الذي ، في حالة انخفاض النفط الخام ، يمكن تعديل هوامش المعالجة لأعلى.
ليس من قبيل المصادفة أن Saras كان أحد أفضل الأسهم اليوم بزيادة قدرها 3,8٪ إلى 1,5160 يورو. أصدرت الشركة المنافسة Neste Oil (فنلندا) هذا الصباح بيانات قوية للربع الثاني فاقت التوقعات حيث ارتفع السهم إلى أعلى مستوى جديد على الإطلاق في هلسنكي مع ارتفاع بنسبة 10٪. أعلنت ماكواري صباح أمس أنها بدأت في تغطية Neste و Saras بتصنيف Outperform. تم تحديد السعر المستهدف لـ Saras عند 2 يورو.
FINMECCANICA ، الحسابات جيدة. ENEL-METROWEB ، لقد تم.
الإيرادات منخفضة ولكن الأرباح والأوامر ارتفعت ل Finmeccanica / ليوناردو. نمت النتيجة الصافية بنسبة 89٪ ، بما في ذلك بيع شركة فاتا. صافي الدخل العادي 200 مليون (+ 120٪).
وافق مجلس إدارة Enel التكامل بين شركتي Open Fiber و Metroweb التابعين. وكشف الرئيس التنفيذي للشركة Francsco Starace أن الشركة بدأت أيضًا مناقشات حول الألياف مع Iliad. كما وافق المجلس على التقرير نصف السنوي الذي أعلن عن زيادة الأهداف لعام 2016.
انقلاب المشهد في Moncler. Temasek ، وهي أداة استثمارية من سنغافورة ومالك Dufry ، تدخل شركة Remo Ruffini التي تسيطر على شركة اللحاف. خرج جياني تامبوري من شركة Ruffini Partecipazioni المالية ويمتلك الآن حصة مباشرة بنسبة 5,1٪ في Moncler. أكد جولدمان ساكس وجي بي مورجان الرأي الإيجابي برفع أسعارهما المستهدفة إلى 18,90 يورو (من 18,60 يورو) وإلى 19 يورو (من 18 يورو).
