Станет ли 2023 год рекордным выпуском облигаций? Конечно, в 2023 году, в первую полную рабочую неделю в Европе, начался спринт по выпуску облигаций. Европейский долговой рынок установил новый рекорд в первую рабочую неделю года. Подведем первые итоги: облигаций выпущено частными и государственными субъектами на общую сумму 113 миллиардов долларов, по расчетам Bloomberg, а вещатели спешат предвидеть дальнейшее увеличение процентных ставок.
Также "Италия он зафиксировал значительные операции как банков, так и нефинансовых корпораций, хотя и на более низком уровне, чем за тот же период прошлого года. За неделю с 9 по 13 января было размещено облигаций на общую сумму 4,9 млрд., меньше, чем 6,4 млрд за аналогичный период прошлого года. Предложение также включает выбросы, связанные с целями устойчивого развития (Sustainability linked), которые стали настоящим новшеством последних лет и сделали Enel абсолютным первопроходцем.
Облигации 2023: вопросы недели в Италии
Первая операция была Enel которая разместила новые бессрочные гибридные облигации на сумму 1,75 млрд евро для рефинансирования некоторых из своих находящихся в обращении гибридных облигаций. Запрос достиг 15 миллиардов, что в восемь раз превышает предложение. Явный сигнал об интересе рынка к данному типу сделки. UniCredit выпустила старшие привилегированные облигации на сумму 1 млрд евро, предназначенные для институциональных инвесторов. Pirelli разместила свои первые облигации, ориентированные на устойчивое развитие, среди международных институциональных инвесторов на сумму 600 миллионов евро. Banco Bpm завершил выпуск Green Senior Preferred на сумму 750 миллионов евро. Банк Ифис разместил выпуск старших привилегированных облигаций на сумму 300 млн евро. Iccrea Banca осуществил новый социальный выпуск старшей привилегированной категории на 500 млн.
| компания | Данные | Размер (млн евро) | Типология |
| Enel | 09/01/2023 | 1.750 | Вечные гибриды |
| UniCredit | 10/01/2023 | 1.000 | Старший предпочтительный |
| Pirelli | 11/01/2023 | 600 | Связанный с устойчивым развитием |
| Banco BPM | 11/01/2023 | 750 | Предпочтительно зеленый старший |
| Банк Ифис | 13/01/2023 | 300 | Старший предпочтительный |
| Iccrea | 14/01/2023 | 500 | Предпочтение старшему по социальному положению |
Облигации 2023: Eni снова в рознице, предложение стартует 16 января
Вместо этого Eni объявила о запуске предложения с 16 января 2023 года. первые облигации, предназначенные для населения в Италии связаны с ее собственными целями в области устойчивого развития (облигации Eni Sustainability-linked 2023/2028). облигации будут иметь дюрацию 5 лет на общую сумму 1 млрд евро. Эта сумма может быть увеличена до 2 миллиардов евро в случае избыточного спроса.
Сравнение с прошлогодними выбросами
в 2022 Enel открыла год размещением трех траншей облигаций, связанных с устойчивым развитием, на сумму 2,75 млрд евро, за которыми последовало Unicredit с двумя старшими привилегированными выпусками на общую сумму 1,75 млрд евро. Они присоединились к ним Снам с первой облигацией, связанной с устойчивым развитием, на сумму 1,5 миллиарда евро двумя траншами e Banco Bpm с субординированным выпуском 2-го уровня на 400 млн евро.
