Marco Morelli beginnt, zusammen mit den Beratungsbanken (JP Morgan und Mediobanca an der Spitze) den neuen Plan zu skizzieren, der zur Kapitalerhöhung von Monte dei Paschi in Höhe von 5 Milliarden Euro führen wird. Ein schrittweiser Prozess, zu dessen Kernpunkten die freiwillige Umwandlung von nachrangigen Anleihen gehören wird, die einzige Möglichkeit, die das Top-Management von MPS zuvor identifiziert hat, um zu versuchen, den Betrag der für Ende 2016 geplanten Rekapitalisierung zu reduzieren es kommt ins Spiel und eine weitere wichtige Kapitalerhöhung überschneidet sich, die von Unicredit, die das Interesse der Investoren ablenken könnte.
Am 24. Oktober, also vor der für Mitte November einberufenen Aktionärsversammlung der toskanischen Bank, soll der neue Industrieplan von MPS offiziell genehmigt werden. Und das ist genau der Zeitraum, in dem es einigen Gerüchten zufolge losgehen soll das Angebot der freiwilligen Wandlung von Schuldverschreibungen in Aktien für Inhaber nachrangiger Schuldverschreibungen.
Laut einigen Finanzquellen sieht das Dossier die Beteiligung von institutionellen Anlegern vor, die derzeit rund 2,6 Milliarden nachrangige Anleihen halten, aber wahrscheinlich auch von Privatanlegern, die rund 2,4 Milliarden Wertpapiere besitzen.
Ziel ist es, die Menge möglicher Mitgliedschaften auch durch Exploitation zu erweitern die von MPS platzierten Anleihen bei 40 Kleinsparern, läuft 2018 aus.
Was den Wandlungspreis anbelangt, so wäre die Hypothese, ihn unter dem Nennwert, aber mit einem Aufschlag gegenüber den Marktnotierungen zu platzieren.
Gemäss dem vom Vorstandsvorsitzenden skizzierten Zeitplan könnte die Möglichkeit einer freiwilligen Wandlung der Anleihen bis Anfang Dezember eingeräumt werden, kurz vor dem für den 4. Dezember geplanten Verfassungsreferendum.
Gleichzeitig bleiben JP Morgan und Mediobanca, also die Banken, die derzeit an der Spitze des Garantiekonsortiums für die Kapitalerhöhung stehen, weiter bestehen an der Akquisitionsfront arbeiten und versuchen, Gelder zu finden, die daran interessiert sind, eine Aktie von Monte dei Paschi zu kaufen. An dieser Front ist das trockene Nein von Intesa Sanpaolo hervorzuheben. Der Präsident der Bank, GianMaria Gros-Pietro, bekräftigte heute am Rande einer Anhörung in der Kammer, dass er kein Interesse an dem toskanischen Kreditinstitut hat. Ich habe mich nicht geändert.“
Gerüchten zufolge, die von Corriere della Sera gemeldet wurden, sollen Verhandlungen mit einigen Staatsfonds von Katar und anderen asiatischen Ländern im Gange sein, mit dem Ziel, bis zu 1,5 Milliarden Euro aufzubringen.
Die Bank braucht 5 Milliarden Euro. Ein Teil davon wird durch die Vereinbarung mit einem Ankerinvestor gedeckt, ein anderer durch die freiwillige Wandlung der Anleihen. Der verbleibende Teil wird voraussichtlich dem Betrag der für Ende des Jahres geplanten Kapitalerhöhung entsprechen.
