Erstes Quartal noch in den roten Zahlen für Mps. Die Sieneser Bank schließt die ersten drei Monate des Jahres 2014 mit einem Verlust von 174,1 Millionen Euro nach einem Verlust von 101 Millionen im Vorjahreszeitraum ab. Das Ergebnis hänge, erklärt der Vermerk, von "signifikanten Einmalkomponenten" ab. Konkret zahlt die Bank Kreditanpassungen in Höhe von 477 Millionen und einen einmaligen negativen Effekt von 143 Millionen für höhere Gebühren auf die Monti Bonds. Während der Telefonkonferenz mit den Analysten präzisierte CEO Fabrizio Viola, dass sich das Ergebnis vor Steuern abzüglich der außerordentlichen Komponenten positiv entwickelt habe und nun ausgeglichen sei. Die Daten wurden nach Börsenschluss veröffentlicht und kommen nach einem positiven Tag für die MPS-Aktie, die einen Anstieg von 5,19 % verzeichnete.
Die Neufestsetzung des an das Schatzamt zu zahlenden Werts der Monti-Anleihen im Zusammenhang mit den von der Stiftung vorgenommenen Veräußerungen wirkte sich auf die Zinsmarge aus, die bei 446 Millionen lag, was einem Rückgang von 21 % gegenüber dem Vorquartal und einem Rückgang von 25,4 % gegenüber dem Vorjahr entspricht . „Die Dynamik des Aggregats – erklärt die Bank im Anhang zu den Konten – diskontiert die Neuberechnung des Rückzahlungswerts der vom Staat gezeichneten Wertpapiere (sogenannte NSF) in Bezug auf die Bestimmungen der Vertragsklauseln des Instruments, die den Betrag mit der Gegenleistung verknüpfen, die die Stiftung Monte dei Paschi di Siena für den Verkauf von Stammaktien der Banca Monte dei Paschi erhalten hat, mit einer einmaligen negativen Auswirkung auf das 1. Quartal 2014 in Höhe von rund 143 Millionen Euro “. Mit anderen Worten, der Verkauf der Aktien durch die Stiftung zu einem höheren Durchschnittspreis als die Aktie an der Börse brachte der Bank eine einmalige Belastung von 142,6 Millionen mit sich, die zu den Zinsen in Höhe von 94,6 Millionen hinzukommt dem Schatzamt geschuldet.
Ohne diesen Sondereffekt wäre die Marge gegenüber dem vierten Quartal um rund 4,3 % auf rund 588 Millionen Euro gewachsen. Was die notleidenden Kredite betrifft, so stieg das Engagement am Ende des Quartals im Vergleich zum Jahresende um 900 Millionen gegenüber 22 Milliarden. Notleidende Kredite stiegen um +5,1 % und Problemkredite um +2,3 %; restrukturierte Kredite (+9,5 %) und überfällige Forderungen (+5 %) stiegen ebenfalls, „als Spiegelbild – erklärt die Bank – einer immer noch schwierigen, wenn auch sich erholenden Wirtschaftslage“.
Gleichzeitig verbessert das Institut seine Liquiditäts- und Kapitalausstattung. Der Verkauf von 500 Millionen notleidenden Krediten wird noch in der ersten Jahreshälfte erwartet. Zur Überprüfung der Vermögensqualität zeigte sich Viola zuversichtlich: „Wir haben die Aufstockung erhöht, um angesichts der umfassenden Bewertung der EZB und der Kapitalanforderungen ein größeres Polster zu haben.“ Ende März lag das harte Kernkapital1 bei 10,8 %, was sich mit der auf der Tagesordnung stehenden Kapitalerhöhung um 5 Milliarden Euro pro forma auf 13,3 % erhöht (die Versammlung wird am 20., 21. oder 33. zur Genehmigung der Erhöhung einberufen). ). Von ausländischen Investoren gibt es Zeichen des Vertrauens. Am Sonntag bestätigte der CEO von Axa Assicurazioni und Axa-Mps, Frederic de Courtois, in einem Interview mit Corriere della Sera das Engagement der französischen Gruppe, die Erhöhung zu übernehmen. Unterdessen warten das südamerikanische Fintech und Btg Pactual Tage darauf, dass das Wirtschaftsministerium und die Bank von Italien den Verkauf von 6,5 % der MPS Foundation genehmigen und die Aktionärsvereinbarung über 9 % unterzeichnet wird.
Auch im kommerziellen Bereich gibt es Fortschritte. Neben der Verbesserung der Zinsmarge nach Abzug außerordentlicher Posten stiegen die Gebühren und Provisionen um 10 % und die Rationalisierung des Betriebs führte zu einem Rückgang der Kosten um 3,8 %. Die Bank führt die Rückzahlung des gesamten von der EZB wie anderen Banken gewährten Ltro fort. Bis heute belaufen sich die Schulden auf 24 Milliarden und weitere 2 Milliarden werden in den kommenden Wochen zurückgezahlt. Weitere 2 Milliarden werden dann bis Juni zurückgezahlt, 6 Milliarden bis Dezember und die restlichen 14 Milliarden zwischen Januar und Februar 2015. Bis dahin wird die Schuld erlassen.
