Auf den Finanzmärkten herrscht Ordnung, nachdem die Nationalgarde auf Befehl von Vizepräsident Mike Pence Capitol Hill von der US-Armee befreit hatBelagerung durch rechtsextreme Militante von Donald Trump gegen das Symbol der amerikanischen Demokratie entfesselt, der 4 Opfer forderte. Tatsächlich konzentrieren sich die Börsen heute Morgen, nachdem die sozialen Netzwerke die Stimme des fast ehemaligen Präsidenten der Vereinigten Staaten durch die Sperrung seiner Konten zum Schweigen gebracht haben, auf die Nachricht von der demokratischen Bestätigung in Georgia, die die Kontrolle über den Senat an Joe Biden übergab , in Erwartung des Abschlusses der Amtseinführung des neuen Präsidenten.
ASIEN STEIGT VOR, NUR HONGKONG HÄLT SICH ZURÜCK
Offene Aktienmärkte und Wall-Street-Futures sind gestiegen. Der MSCI Asia Pacific Index ist um 0,5 % gestiegen und hat damit fast ein Allzeithoch erreicht. Pluszeichen für Tokios Nikkei (+1,5%), Shanghai und Shenzen CSI 300 +1%, Seouls Kospi +2%, Sydneys S&P ASX200 +1,4%.
Die Ausnahme bildet Hongkong (-0,4 %), das von der Unterdrückung abweichender Meinungen betroffen ist, ein Problem, das sich unter der neuen US-Regierung zu verschärfen droht. Hongs Hang Seng ist um 0,4 % gefallen, was durch den Rückgang von Alibaba und Tencent bestraft wird: Das Weiße Haus trifft eine Exekutivverordnung ein, die die Handelsbeziehungen mit den beiden Unternehmen untersagt.
Schwer wiegt auch die Entscheidung der New Yorker Börse, Chinas drei größte Telefongesellschaften von der Börse zu nehmen.
DAS SCHATZMITTEL SPRINGT ÜBER 1 %. FANGES UNTER FEUER
Die Erwartung steigender Staatsausgaben, die die Inflation in den Vereinigten Staaten lindern könnten, treibt die Anleihen nach unten: Die 1,04-jährige Schatzanleihe erreicht eine Rendite von 90 %, den höchsten Wert seit März. Die Marktzinskurve, ausgedrückt durch die Differenz zwischen der zehnjährigen und der zweijährigen Rendite, wird zunehmend steiler: Heute Morgen liegen zwischen zehn und zwei Jahren XNUMX Basispunkte, der höchste Wert der letzten drei Jahre.
Gegensätzliche Performance für die US-Listen: Dow Jones (+1,44 %), S&P (+0,57 %) und Russell 1.000 (die KMU-Liste, +2,5 %) steigen. Der Nasdaq hält sich zurück (-0,61 %).
Die großen Namen der Technologie verlieren an Boden: Apple, Alphabet, Microsoft und vor allem Facebook sind auf Kurs.
ELON MUSK IN DER NÄHE VON BEZOS VORBEI
Nur Tesla ist gestiegen (+2,9 %). Elon Musk steht kurz davor, Bezos als reichsten Mann der Welt zu überholen.
Der Dollar bewegte sich gegenüber den Hauptwährungen des Planeten nur wenig, auch aufgrund der Zusicherungen der Federal Reserve zur Fortsetzung der derzeitigen Geldpolitik, die im gestern veröffentlichten Protokoll der letzten Vorstandssitzung enthalten waren.
Brent-Öl startete mit 54,7 Dollar pro Barrel auf die Höchststände des Zeitraums, ein Plus von 0,5 %. Die US-Rohölvorräte gingen um etwa 8 Millionen Barrel zurück, viel mehr als erwartet. Nachdem Saudi-Arabien die meisten der von der OPEC + beschlossenen Produktionskürzungen übernommen hat, hat es beschlossen, die Preise für Kunden in Asien und Nordamerika zu erhöhen.
Euro-Dollar bei 1,231 von 1,233 zum Handelsschluss.
ITALIEN ZUR EINKOMMEN ÜBER DEN WIEDERAUFBAUPLAN
Auf Facebook bittet Premierminister Conte um „Verantwortung“, um „den Zusammenhalt und die Solidität des Regierungsteams zu stärken“, und reicht Italia Viva die Hand, indem er seine Bereitschaft erneuert, „die guten Ideen anderer willkommen zu heißen“. Im Mittelpunkt des Konflikts zwischen Iv und Conte steht die Verteilung der Ressourcen des Wiederherstellungsplans. Mit der Einbeziehung von Mitteln für den Süden erreicht der Konjunkturplan 218,5 Milliarden.
EUROPA FEIERT VOR DEM „AUFSTAND“
Die europäischen Börsen beendeten die Sitzung, bevor die dramatische Nachricht von der Invasion des Capitol Hill aus Washington eintraf. Aber die Sitzung wurde immer noch vom Echo der US-Politik dominiert. Insbesondere beschleunigten alle Listen ihr Tempo und schlossen nach dem Sieg der demokratischen Kandidaten in Georgien auf dem höchsten Stand seit Februar.
Piazza Affari steigt um 2,4 % auf 22.734,32. In der Eurozone folgen Frankfurt (+1,87 %) und Paris (+1,87 %). Am besten ist Madrid (+3,11 %). London explodiert (+3,67 %), auch getrieben von der Pfundschwäche.
Nachdem der Dollar-Index mit 2018 auf den niedrigsten Stand seit März 89,206 gefallen war, erholte er sich dann wieder auf 89,726. Der Euro/Dollar schloss bei 1,2294. Das Pfund wird bei 0,9020 gegenüber der Einheitswährung gehandelt.
ÖL, IMPFSTOFFE UND BANKEN FÜHREN DIE RALLYE AN
Folgendes trug zur Aufhellung der Marktstimmung bei: a) die Leistung der Ölgesellschaften nach der Entscheidung über die Förderung durch die OPEC+ (in Mailand Saipem +5 %, Eni +3,28 %, Tenaris +5,35 %); b) die bedingte Marktzulassung des von Moderna entwickelten Covid-19-Impfstoffs, des zweiten in der EU zugelassenen Impfstoffs; c) die Entwicklung des zusammengesetzten PMI-Index der Eurozone, der von 49,1 im November auf 45,3 Punkte stieg, wenn auch unter dem vorläufigen Wert von 49,8 Punkten.
Die Aktienmarktreaktion spiegelt aber auch das Rachegefühl der Value-Aktien gegenüber den Wachstumswerten wider, bisher die unangefochtenen Protagonisten der Wall-Street-Rallye. Banken, Grundstoffe und Energie führen den Anstieg an: Ihre jeweiligen Sektorindizes steigen um mehr als 4 %.
BTPs halten die Renditen von T-Notes hoch
Auch Anleihen feierten am Ende mit, schon zu Beginn bedingt durch den Anstieg der Renditen von US-Staatsanleihen. Am Ende der Sitzung lag die Rendite des BTP bei 0,57 %, während der Bund mit derselben Duration auf -0,54 % stieg, den höchsten Stand seit 5 Wochen. Der Spread schließt bei 112 Punkten.
Die Mitteilung der Menge der jährlichen Bot-Ausgabe, die am 12. Januar versteigert wird, wird heute erwartet. Im Laufe des Tages wird nach Orders über 15 Mrd. die Zusammensetzung der Nachfrage für das am Dienstag platzierte 10-jährige syndizierte BTP über 105 Mrd. im Detail kommuniziert.
Der Risikoappetit lastete auf Gold: Der Future vom Februar 2021 fiel um mehr als 2 % auf rund 1908,50 $ pro Unze.
BUZZI UND CNH FÜHREN DEN "AMERIKANISCHEN" AUFSTIEG AN
Das Echo des Kurswechsels in den USA war auf der Piazza Affari zu spüren. Buzzi Unicem, sehr aktiv im Bausektor in Übersee, feiert die Aussicht, an dem von Joe Biden versprochenen Infrastrukturinvestitionsprogramm teilzunehmen, mit einer Steigerung von 7,96 %.
Auch Lastwagen und Baumaschinen werden von den Eingriffen der neuen US-Regierung profitieren. Aber Gerüchten zufolge hängt der Aufstieg von Cnh Industrial (+6,64%) von der Wiederaufnahme der Gespräche über den Verkauf von Faw an die Chinesen ab.
GESCHENKE DER BEFANA FÜR UNICREDIT UND MONTE PASCHI
Der Wind, der von der Wall Street wehte, half auch dem europäischen Bankensektor. In Italien macht sich das Duo Unicredit-Monte Paschi zunutze, das derzeit heißeste Thema. Die Mailänder Bank erzielt einen beachtlichen Sprung von 7 %, während sich der Markt über die „Mitgift“ wundert, die das Finanzministerium bereitstellen wird, um die Ehe mit der toskanischen Bank zu ermöglichen (+4,1 %). Die Titel hervorgehoben: Es ist die Rede vom Verkauf eines Pakets von NPL-Krediten für 14 Milliarden, aber auch von einer Kapitalerhöhung von 2,5 Milliarden (bereits in dem im Dezember vorgestellten Plan enthalten), 2,5 Milliarden Steuergutschriften plus einer weiteren Milliarde. Unterdessen wird daran gearbeitet, den Schadensersatzantrag der Monte-Paschi-Stiftung in Höhe von 3,8 Milliarden zu entschärfen.
DEL VECCHIO STEIGT WIEDER VOR BEI MEDIOBANCA, BPM FLYS (+5,7 %)
Mediobanca (+3,79 %) geriet in große Turbulenzen, nachdem Leonardo Del Vecchio seinen Anteil an der Institution um rund 0,9 % auf 11,92 % erhöht hatte. Sitzung im Zeichen des Bullen auch für Bper (+4,8%) und Banco Bpm, ebenfalls mögliche Protagonisten der Fusionssaison.
ENEL STEIGT ÜBER 90 MILLIARDEN, HÄLT DAS AUTO NIEDER
Großer Erfolg von Enel (+6%), der italienische Gigant hat die Schwelle eines Marktwerts von über 90 Milliarden Euro überschritten.
Auf der anderen Seite verlangsamt sich der Automobilsektor. Fiat-Chrysler -2 %. Seine Neuzulassungen in den USA gingen im vierten Quartal 2020 um 8 % zurück, eine Verbesserung gegenüber -10 % im dritten Quartal und etwas schlechter als die Erwartungen der Analysten, aber der Produktmix ist positiv, da die profitabelsten Modelle gut abschnitten. Der Einzelhandelskanal wächst leicht, während der Großteil des Rückgangs den Großhandel betrifft (Firmenflotten und Sonstiges).
Die schlechteste Aktie des Tages war Diasorin (-4%).
BOFA MEDIA DE LONGHI, UNIPOL SAI GEHT IN IERVOLINO
Unter den aufstrebenden Mid Caps hat De Longhi (+2,21 % auf 26,78 Euro): Bank of America mit einer Kaufempfehlung und einem Kursziel von 32 Euro die Absicherung gestartet.
Bei Aim sticht Iervolino hervor (+4,03 %), nachdem Unipol Sai seinen Anteil an der Hauptstadt erhöht und die Schwelle von 5 % überschritten hat.
