Am Vorabend der morgigen Frist für dieBeitritt zum griechischen Tausch Der Druck auf die Anleger lässt nicht nach. Griechenland hat damit gedroht, Privatpersonen, die die Teilnahme verweigern und Anleihen nach internationalem Recht halten (14 %), keine Zahlungen zu leisten, während diejenigen, die Anleihen nach griechischem Recht halten, bereits bereit sind, Kollektivklageklauseln auszulösen. Eine Position, die den Markt zunehmend fürchten lässt vor einem Zahlungsausfall Griechenlands. Der Europäische Börsen Sie reichten an einem schwarzen Dienstag ein: die Ftse Mib um 3,39 %, Frankfurt -3,4 %, Paris -3,58 % und London -1,86 %. Verkauf auch an Wall Street was nach einer schlechten Eröffnung die Rückgänge bestätigte: Der Dow Jones schloss bei -1,57 % bei 12.759,15 Punkten, der Nasdaq bei -1,36 % bei 2.910,32 Punkten und der S&P 500. -1,54 % bei 1.343,36 Punkten. Schlechte Session auch für Tokio heute Morgen, der immer noch mit einem Minus von 0,64 % schloss, was auch durch den Anstieg des Yen beeinträchtigt wurde.
Neben Griechenland lösten mehrere Faktoren, die die Anleger belasteten, den Ausverkauf nach den Rallyes Anfang 2012 aus:
1) Die Rezession in Europa lässt keinen Raum für positive Überraschungen beim BIP der Eurozone Dieser sank im vierten Quartal um 0,3 % und bestätigte damit die am 15. Februar veröffentlichten Daten. Italien bestätigt den Rückgang um 0,7 %. Fatal für das Anlegervertrauen war Chinas Korrektur seiner Wachstumsziele für 2012 von 7,5 % auf 8 %.
2) Von der spanischen Front sind keine guten Nachrichten eingetroffen: Spanien, das nicht in der Lage sein wird, die mit Europa und Madrid vereinbarten Ziele zur Defizitreduzierung zu erreichen, hat das Defizitziel für 5,8 von ursprünglich 2012 % auf 4,4 % des BIP erhöht, was sowohl Ängste hinsichtlich der öffentlichen Finanzen als auch des Wachstums schürt.
3) Die wachsenden Spannungen zwischen Israel und dem Iran und die Gefahr des Ölrauschs sind nicht hilfreich. Auch wenn die Hoffnung auf neue Verhandlungen den Anstieg abgekühlt hat und der WTI gestern bei 104,72 Dollar pro Barrel schloss.
Mittlerweile Die Risiken neuer innerdeutscher Spannungen im Zusammenhang mit europäischen Rettungspaketen nehmen zu, auch im Hinblick auf die nächsten europäischen Termine (die Eurogruppe soll am Freitag eine Bilanz des Tauschs ziehen): Laut der Bild-Zeitung ist die Bundesbank, die deutsche Zentralbank, die der größte Anteilseigner der EZB ist, schloss das Jahr 2011 mit dem niedrigsten Gewinn der letzten sieben Jahre ab, da Rückstellungen zur Abdeckung der wachsenden Risiken im Zusammenhang mit Rettungsaktionen im Euroraum gebildet wurden. Der Saldo ist mit 1 Milliarden eine Milliarde weniger als erwartet.
A Piazza Affari Der Anstieg des Spreads auf nahezu 330 Basispunkte wiegt schwer. Unter Druck die Bankensektor. Gestern gab es einen starken Rückgang unter den Finanz- Bpm -5,92 %, Bper -6,20 % und Mps - 6,44 %, die schlechtesten Werte im Korb. Salvatore Mancuso, Präsident des Equinox Fund, bestätigte das starke Interesse der Industrie an einem wichtigen Paket von MPS-Aktien. Inzwischen hat die Stiftung grünes Licht für den gestern von Mediobanca und Crédit Suisse übermittelten Freigabevorschlag für die Wertpapiere gegeben: Der angenommene Plan sieht zunächst den Verkauf der Anteile (bis zu 15 %) der sienesischen Bank vor, mit der Hinterlegung des Erlöses in einem zweckgebundenen Fonds zugunsten aller Gläubiger und anschließende Verteilung ohne Privilegien für jedermann. Intesa verkaufte gestern 4,93 % und Unicredit 5,18 % bei der Arbeit an der neuen Spitze. Die Sitzung des Governance-Ausschusses der Bank ist für heute geplant und am späten Vormittag findet ein Gipfeltreffen zwischen den Aktionärsstiftungen Cariverona, Crt und Carimonte statt. Mediobanca landete gestern in der Volatilitätsauktion und verlor zum Schluss 5,63 %.
Am Schwarzen Dienstag bricht die gesamte Ligresti-Galaxie zusammen. Premafin verlor aufgrund einer Flut von Sperren 9,39 %, Fondiaria 9,75 % und Milano Assicurazioni 7,49 %. Die Einigung zwischen der Holdinggesellschaft und den Gläubigerbanken nach der gestrigen River-Sitzung wäre enger, auch wenn einige Institutionen auch das Angebot von Arpe Meneguzzo prüfen wollen, während Mediobanca darauf abzielt, die Zeitpläne für das Industrieprojekt Unipol-Fondiaria zu beschleunigen. Premafin schrieb auch an die Direktoren der Fondiaria Sai, um herauszufinden, ob sie eine so wichtige Liquiditätsspritze in Höhe von 1,1 Milliarden noch für notwendig halten.
L 'Kapitalerhöhung von 1 Milliarde durch Peugeot zieht die Branche nach unten, während der Genfer Autosalon eröffnet wird. Fiat verkauft 6,07 %, die drittschlechteste Aktie an der Ftse Mib. Die Bestätigung des Opel-Chefs ist vom Genfer Autosalon eingetroffen: Fiat hält den Tisch mit Opel offen für eine mögliche „Nebenproduktion“-Kooperation der Vereinbarung, die das deutsche Unternehmen und seine Muttergesellschaft General Motors mit Peugeot unterzeichnet haben.
Auf der Ftse Mib wird niemand gerettet: Es sind alles Minuszeichen. Da die Märkte geschlossen sind, kommt das Nein von Barclays zur Sitzumstrukturierung. Die Position der britischen Bank, die 6 % der Schulden besitzt, sollte das Rettungspaket nicht zum Scheitern bringen, da sich die Zahl der Beitritte dem sicheren Niveau nähert. Allerdings stellt es einen weiteren Stopp dar, der neue Verhandlungen erfordert. Barclays erklärte in einem Brief an den CEO von Seat, man sei bereit, alternative Lösungen im Einklang mit den Zielen zu diskutieren. Aber der Abfall könnte auf andere Investoren übergreifen. Im Sinne von Barclays gäbe es auch Geveran Investments, das 5 % der Bankschulden hält.
Die Axt von S&P fällt auf Edison: Die Agentur stufte das langfristige Rating von BBB- auf „Nicht-Investment“ auf BB+ herab. Auch das Kurzrating und das eigenständige Kreditprofil sinken. S&P erklärt: „Die Herabstufung spiegelt die anhaltenden Verzögerungen beim Abschluss der Aktionärsumstrukturierung wider, die die Fähigkeit der Gruppe gefährden, die langfristige Finanzierung sicherzustellen, die zur Erfüllung erheblicher kurzfristiger Verpflichtungen erforderlich ist.“
