TASCHEN BEGRENZUNG VON SCHÄDEN. MAILAND -0,38 %
EIN EINBLICK AUF DIE GRIECHISCHE KRISE ÖFFNET SICH
Nach einem Tag mit teilweise deutlichen Rückgängen reduzierten die europäischen Börsen ihre Verluste in der Schlusssitzung: In Mailand fiel der Ftse/Mib um 0,38 % auf 16.012, London -0,06 %, Paris -0,25 %. Frankfurt steigt um 0,3 %. Hinter der Verbesserung steckt die Gemeinsame Notiz, die heute Nachmittag von den Inspektoren der Trio-Troika herausgegeben wurde (Währungsfonds, EZB und Europäische Union) am Ende einer weiteren Tour in Griechenland: Athen, so heißt es, soll Anfang November den Scheck über 8 Milliarden Euro erhalten. Ein Sprecher des deutschen Finanzministers, Wolfgang Schäuble, sagte auf diese Äußerungen, die Entscheidung über die Hilfstranche für Griechenland sei noch offen. Der Euro wird gegenüber dem Dollar bei 1,359 gehandelt, gegenüber 1,364 beim vorherigen Handelsschluss: gestern legte der Euro um fast 2 % zu und erreichte im Vergleich zum Greenback das Niveau von vor drei Wochen. Öl ist im Minus: Wti bei 84,7 Dollar pro Barrel (-1%) und Brent bei 108,1 Dollar (-0,9%).
TRICHET: DIE KRISE HAT SICH SCHWERER GEGANGEN
DIE UFER VON ATHEN ZERKLEINERN
Vor dem Signal der Inspektoren war der Tag von Dramatik geprägt Rede, die Jean Claude Trichet vor dem Europäischen Parlament gehalten hat. „Das Wichtigste und Dringendste, was zu tun ist – sagte der scheidende EZB-Präsident – ist, das Vertrauen in die Staatsschulden wiederherzustellen: Das ist von grundlegender Bedeutung, sonst würden wir neuen Krisen wie denen von 2008 ausgesetzt sein“. Während die Übertragung der Zuständigkeiten zwischen Berlin und Paris weitergeht und Italien methodische Probleme aufwirft, bröckeln die Dinge unterdessen: „Die Krise, die jetzt systemisch ist, hat sich in den letzten drei Wochen verschärft, und die Institutionen müssen schnell handeln, ohne weitere Verzögerungen was sonst die Situation verschlimmern würde“.
Schon heute - fügte Trichet in seiner Rolle als Vorsitzender des Europäischen Ausschusses für Systemrisiken hinzu - sehen wir finstere Anzeichen: die Schwierigkeiten der großen europäischen Banken, Mittel in Dollar zu beschaffen, anstatt die Weigerung, Kredite in Fremdwährung zu vergeben. In Erwartung der Entwicklungen an der griechischen Front ist das Schicksal der Piigs geteilt. Die Situation der Banken in Athen (Börsenmarkt minus 3 %) wird zunehmend schwierig: Piraeus Bank (-17,72 %), Alpha Bank (-13,59 %) und National Bank of Greece (-11,58 %) stehen als Ausfallrisiko unter Druck erhöht sich. Im Gegenteil, die Bank of Ireland widersetzte sich dem Trend in Dublin (+5,38 %) und zeigte damit, dass die Bankenkrise auf dem Weg nach vorn ist.
UNICREDIT +6,74 % RENDITE ÜBER 1 EURO
12-MONATS-RENDITE FALLEN BOT
Der Rentenmarkt bewegte sich am Morgen leicht unter dem gestrigen Niveau, als das Finanzministerium 9,5 Milliarden Euro in kurzfristigen Anleihen platzierte, was dem gesamten angebotenen Betrag entspricht, mit Renditen unter der vorherigen Auktion und guter Nachfrage: für die 1-Jahres-Tranche ( von 7 Milliarden) fiel der Durchschnittskurs von 3,570 % der Septemberausgabe auf 4,153 %. Für die 74-Tage-Tranche beträgt der Satz 1,735 %. Die Erholung von Unicredit setzt sich fort +6,74 %, über die 1-Euro-Marke hinaus, unter die sie am 10. August gefallen war. Angesichts von Schwankungen dieser Größenordnung geht der Markt davon aus, dass ein Fonds von gewisser Bedeutung in die Hauptstadt eindringt. In 13 Sitzungen erholte sich die Aktie um 60 % ihres Wertes. Fitch änderte seinen Ausblick für Generali von -1,82 % auf „negativ“ von „stabil“ und bestätigte seine Emittenten- und Finanzstärkeratings bei „A+“ bzw. „AA-“. Die Ratings des Unternehmens werden von der Kreditwürdigkeit des italienischen Staates beeinflusst, der rund 51 Milliarden Euro an Staatsanleihen hält, und auch vom italienischen Wirtschaftsszenario insgesamt, schrieb Fitch in einer Mitteilung. Stattdessen stiegen Ubi +3,87 %, Banco Popolare +3,20 % und Monte Paschi +0,97 %.
BPM TITEL RUNTER, ARPE BESTIMMT DIE BÜHNE
GOLDMAN BESTRAFT DICH, CITI BEATS STM
Bpm-Aktien gingen zurück (-1,02 %), unterstützt am Morgen durch die Nachricht, dass Matteo Arpe wieder ernsthaft um die Leitung des Mailänder Instituts kämpft. Arpe wird voraussichtlich an den von der Fabi/Fiba-Liste geförderten Treffen mit den Mitarbeiter-Mitgliedern von Bpm teilnehmen, um ihr Projekt zur Neubelebung des Instituts vorzustellen. Marcello Messori, der ökonomische Präsident von Assogestioni, dem ersten Kandidaten auf der von den Gewerkschaften Fabi und Fiba-Cisl vorgelegten Liste, wandte sich an Arpe, der angab, keine BPM-Wertpapiere zu besitzen, der eine harte Position gegen die Friends of the einnahm Bpm, das aufgrund der Rolle, die es bei der Verwaltung von Beförderungen von Bankangestellten gespielt hätte, ins Rampenlicht geriet. Für die Zukunft der Bank ist die wichtigste Ernennung die Hauptversammlung am 22. Oktober, die den neuen Aufsichtsrat ernennen muss, vorausgesetzt, dass die Bank von Italien in der Zwischenzeit das neue Statut genehmigt, das die doppelte Führung einführt. Danach bestellt der Aufsichtsrat die fünf Geschäftsführer des Vorstands, die für die operative Führung der Bank verantwortlich sind.
Behauptung für Telecom Italia (-2,62 %) nach sechs Aufwärtssitzungen, in denen 9 % zurückgewonnen wurden. Goldman Sachs hat seine Bewertung heute Morgen von neutral auf kurz gesenkt und die Aktie auf seine Liste der zu verkaufenden europäischen Unternehmen gesetzt. Gleiche Behandlung, von neutral zu verkaufen, für Ersparnisse von Telecom Italia, Rückgang um 1,3 %. Der Bericht stellt fest, dass die Herabstufung durch die Erwartung eines Rückgangs des italienischen BIP im Jahr 2012, durch die prekäre strategische Positionierung von Telecom Italia auf dem Markt und durch den begrenzten Spielraum für Kostensenkungen motiviert ist.
Stm fiel ebenfalls und verlor 4,07 %. Gestern legte die Aktie des führenden europäischen Produzenten um 5,7 % zu und seit Anfang Oktober beträgt der Anstieg 12 %. Hinter dem heutigen Rückgang steckt der Verkauf der Citigroup: Der amerikanische Broker hat das Kursziel auf 4,8 Euro angehoben. Rbs-Analysten haben stattdessen davor gewarnt, dass Stm am 24. Oktober schwache Daten für das Quartal präsentieren wird. Abschließend bekräftigte Exane Bnp Paribas seine vorsichtige Einschätzung der gesamten Halbleiter-Industriekette: Für den französischen Broker werde es in der zweiten Jahreshälfte zu einer fortschreitenden Verschlechterung des Szenarios kommen. Erneut Schlussspurt der Fiat-Aktie + 1,15 %, während Fiat Industrial, das den größten Teil des Tages im Minus lag, sogar um 2,59 % zulegte. Pirelli schließt bei -0,09 %.
„SMALL CAP“-FLÜGE. KLASSE ZU DEN STERNEN
RETELIT + 27% IN EINER WOCHE
Der Klassentitel schießt um +17,93 % nach der Suspendierung wegen übermäßiger Steigerungen in die Höhe. Gestern gab die Verlagsgruppe den Verkauf von MF Honyvem, einem auf Wirtschaftsinformationen spezialisierten Unternehmen, an Cerved für einen Unternehmenswert (Vermögen plus Schulden) von 45 Millionen Euro bekannt, der zu 70 % im Besitz von Class und zu 30 % von Intesa Sanpaolo ist. In der Bilanz von Class waren 70 % von MF Honyvem für 9,4 Millionen Euro eingetragen. Der von der Klasse realisierte Kapitalgewinn beträgt 13 Millionen Euro. Eine bemerkenswerte Zahl für ein Unternehmen, das an der Börse mit 41,5 Millionen kapitalisiert ist.
Die Rallye von Retelit +7,5 % geht auf der Piazza Affari weiter. der letzten Sitzungen. Die Aktie hat seit letztem Mittwoch um mehr als 27 % zugelegt. Heute veröffentlichte das Unternehmen eine Mitteilung, in der es angibt, dass die Präsidentin Virginia Filippi, unabhängige Direktorin und Vorsitzende des Exekutivkomitees, (wie bereits gestern mitgeteilt) "ohne Angabe von Gründen" zurückgetreten ist. Retelit ist ein auf die Bereitstellung von Breitbanddiensten spezialisierter Telekommunikationsbetreiber, an dem die libysche LPTIC – Lybian Post Telecommunications Information Technology Company mit einem Anteil von 14,8 % als Hauptaktionär beteiligt ist. Die Wall Street ist leicht gefallen, wobei der Dow Jones um 0,35 % gefallen ist, während der Nasdaq um 0,2 % gefallen ist. Im Rampenlicht steht heute Abend Alcoa (-0,8 %), der größte Aluminiumproduzent der Vereinigten Staaten, der wie üblich heute Abend mit der Übermittlung von Daten nach Handelsschluss die Quartalssaison offiziell eröffnet.
Unterdessen ist die Aktie von 99 Cents Only Stores, der Kette von 289 in den Vereinigten Staaten verteilten Discountern, die von Ares Management LLC und einem kanadischen Pensionsfonds für rund 1,6 Milliarden Dollar in bar übernommen wurde, an der Wall Street gestiegen. Die Aktie ist um 4,4 % auf 21,38 $ gestiegen. Seit Anfang 2011 haben sie 29 % zugelegt. Dies ist eine einvernehmliche Transaktion, die mit der Gründerfamilie vereinbart wurde, die weiterhin eine Minderheitsbeteiligung an dem Unternehmen halten wird. Seit Ausbruch der Subprime-Krise sind Discounter in den Vereinigten Staaten beliebte Übernahmeziele, um Kunden zu gewinnen, die sich aus wirtschaftlichen Gründen von traditionellen Ketten abwenden
