Einerseits der neue, vielleicht noch heftigere Öl-Erdrutsch, der neue finanzielle Spannungen ankündigt. Auf der anderen Seite der Vorstoß der Zentralbanken, die entschlossen sind, die Märkte um jeden Preis zu stützen. In der Mitte, um uns auf die Vereinigten Staaten zu beschränken, entfallen auf das erste, gebeutelte Quartal 153 Konzerne. Zusammenfassend lässt sich sagen, dass dies die Situation der Märkte im Zentrum des Geschehens ist, die man ohne Übertreibung als historisch bezeichnen kann.
Dagegen asiatische Aktienmärkte: Der Asia Pacific Index ist um 0,3 % im Minus, Shanghai, bereits einen Prozentpunkt im Minus, erholt sich am Ende. In Rot der koreanische Kospi (-0,22 %), während sich das Rätsel um Kims Schicksal vertieft. Im Falle ihres Verschwindens sollen die Schlüssel zur Atombombe von Pjöngjang in die Hände ihrer Schwester Yo-Jong übergehen.
BRENT UNTER 20 DOLLAR, DER GRÖSSTE ETF-SHAKE
Für Unsicherheit an den Börsen sorgt die Aussicht auf eine neue, gewaltige Rückgangswelle für Öl, das trotz der nahenden Förderkürzung der OPEC+ stark zurückgeht. Doch wie schon im vergangenen Monat platzen die US-Rohölvorkommen, weil mangels Nachfrage niemand die Ware abruft.
Infolgedessen verliert texanisches Öl, das gestern um 25 % gefallen ist, heute Morgen um weitere 13 % auf 10,64 $ pro Barrel. Auch die Nordseesorte Brent stürzte ab und fiel heute Morgen auf 18,85 Dollar.
Der wichtigste Öl-ETF der Welt, der United States Oil Fund, ein 3,6-Milliarden-Dollar-Koloss, der mit allen Mitteln versucht, seine Position auf Futures mit den entferntesten Laufzeiten zu verschieben und Futures um jeden Preis loszuwerden, gerät bald ins Wanken.
Auch die Fed fördert Minibonds
Die Schwierigkeiten beim Öl scheinen jedoch nicht in der Lage zu sein, den von den Zentralbanken garantierten Schub einzudämmen, der von dem Wunsch nach einem Neustart getröstet wird, der die Volkswirtschaften durchzieht. Gestern Abend schlossen der Dow Jones (+1,51 %), der S&P 500 (+1,47 %) und der Nasdaq (+1,11 %) am Vorabend der Bilanz der Einhörner der US-Wirtschaft im Plus.
APPLE VERSCHIEBT NEUE IPHONES, CITIGROUP-FLIEGEN
Apple hat angekündigt, dass sich die Einführung neuer iPhones in diesem Jahr um einige Monate verzögern wird. Tesla startet durch (+10,1 %), das für nächste Woche die Wiederaufnahme der Aktivitäten in amerikanischen Werken angekündigt hat. Aber die kalifornischen Behörden sagten nein.
Amazon verlangsamt sich (-1,5%), aber die Banken haben sich um die Unterstützung der Indizes gekümmert: Citigroup +8% und Bank of America +6%.
Zum vierten Mal in Folge schloss der Angstindex, der Vix, bei 33,4 (-7,3 %). Die Federal Reserve, die ihre Sitzung in wenigen Stunden beginnen wird, hat die Parameter für den Zugang zu den Städten und Landkreisen vorbehaltenen Mitteln erweitert, sodass etwa 200 zuvor ausgeschlossene lokale Gemeindebehörden Hilfe erhalten können. Die Grenze für Städte wurde von einer Million auf 250 Einwohner angehoben.
Gold weicht von den Periodenhochs der letzten Woche ab und liegt heute Morgen wieder unter 1.700 Dollar pro Unze, was einem Rückgang von 0,9 % entspricht.
Die Quartalsberichte und das Warten auf die Entscheidungen der am Donnerstag tagenden EZB werden die zentralen Themen des Treffens der EU-Märkte sein, ebenso das Warten auf die Daten zum BIP der USA (morgen) und der Eurozone (Donnerstag).
DIE EU VERÖFFENTLICHT DIE VORSCHRIFTEN FÜR BANKEN
Die Gerüchte von Reuters gestern haben dazu beigetragen, den Sprintstart der europäischen Listen zu begünstigen: Kreditinstitute können eine Reduzierung des regulatorischen Kapitals in Anspruch nehmen, um Unternehmen bei der Bewältigung der durch die Coronavirus-Pandemie verursachten Krise zu helfen und eine Kreditklemme zu vermeiden. Der EU-Kommissar für Finanzdienstleistungen, Valdis Dombrovskis, sollte diese Woche ein Maßnahmenpaket vorschlagen, das die EU dazu veranlassen soll, „in gewisser Weise dem Beispiel der Federal Reserve zu folgen“, um eine Lockerung der Berechnung der Verschuldungsquote durch die Banken zu ermöglichen.
BUSINESS CENTER LÄUFT, FRANKFURT FLY
Der Stoxx-Index der europäischen Banken legt damit um mehr als 3 % zu. Piazza Affari läuft: + 3,09 % bei 17380 Punkten. Im Vordergrund Frankfurt, das im Sog mehrerer Blue Chips ein Plus von 3,13 % aufweist.
LUFTHANSA UND DEUTSCHE BANK ÜBER 10 %
Lufthansa startete durch (+10,45 %), nachdem sich der Bundesverkehrsminister für einen Schutz der Airline ausgesprochen hatte.
Die Deutsche Bank (+12,68 %) meldete für das erste Quartal Gewinne, die über den Erwartungen lagen, warnte jedoch davor, dass sie in diesem Jahr die Kapitalanforderungenziele verfehlen könnte, da die Zahlungsausfälle zunehmen und Kreditverlängerungen dem Covid-19-Notstand entsprechen. Commerzbank +6,8 %.
Gewinnboom bei UBS dank der „Reichen“
Es folgt Paris (+2,55 %). Auch Madrid (+1,78 %), London (+1,64 %) und Zürich (+1,38 %) sind im Plus.
Der Gewinn von UBS steigt um +40 % auf 1,5 Milliarden Dollar, dank der Zunahme der Einlagen- und Handelsaktivität von Vermögensverwaltungskunden.
THE FT: DIE EZB WIRD DIE BAZOOKA AUF 1.500 MILLIARDEN BRINGEN
Die EZB gab bekannt, dass sie letzte Woche im Rahmen des Plans zur Unterstützung der von der Pandemie betroffenen Gebiete (750-Milliarden-Euro-PEEP-Programm) Anleihen im Wert von 26 Milliarden Euro gekauft hat, seit Beginn der Intervention Anfang April beträgt die Gesamtsumme 97 Milliarden Euro. Um die Schlagkraft zu erhöhen, bereitet die EZB eine Erhöhung des PEEP-Plans auf rund 1.500 Milliarden Euro vor, schreibt die Financial Times. Gegenstand der Käufe könnten laut der Zeitung auch Fallen Angels sein, also Wertpapiere von Emittenten, die erst kürzlich die Investment-Grade-Schwelle unterschritten haben.
Der Spread schließt sich heute der BOT-Auktion bei 220 an
Ende der Sitzung mit einem positiven Vorzeichen für den italienischen Sekundärmarkt, der auch von der brillanten Leistung der Piazza Affari profitiert. Die deutsche Zeitung, traditionell ein sicherer Hafen in Zeiten größerer Nervosität, hinkt hinterher.
Der Spread zwischen dem zehnjährigen Btp und dem Bund schloss am Freitagabend bei 220 Basispunkten von 236. Die 1,75-jährige BTP wird bei 8 % (-XNUMX Basispunkte) gehandelt.
Heute werden insgesamt 10,5 Milliarden BOTs mit einer Laufzeit von sechs Monaten und flexiblen 75 Tagen versteigert. Auf dem Sekundärmarkt wird die Anleihe vom 30. Oktober 2020 mit einem Zinssatz von 0,275 % angezeigt, ausgehend von 0,055 % Ende März. Sollte die Auktion bestätigt werden, wäre dies der höchste Ertrag für den sechsmonatigen Bot seit August 2018.
Die Woche der Mitteilungen der Zentralbanken und eines großen Teils der Unternehmen im S&P500-Index begann mit einem starken Anstieg an den europäischen Börsen, darunter Piazza Affari.
IN MAILAND 38 BLUE CHIPS (VON 40) MIT DEM PLUSZEICHEN
An der Spitze der Bewegung in Europa stehen Unternehmen, die mit Reisen und Reisen verbunden sind, sowohl für den Tourismus als auch für die Wirtschaft: Stoxx Travel&Leisure Index +4%. Starker Zuwachs auch für den Automotive-Bereich.
XNUMX Blue-Chips schlossen in Mailand besser ab. Lediglich Italgas und Tenaris schlossen etwas tiefer.
GRÜNES LICHT FÜR OPS INTESA/UBI, AZIMUTH IN DER RALLYE
Die Rallye der Banken haben wir bereits erwähnt. Mediobanca (+4,84 %) führte das Rennen an, vor Unicredit (+4,2 %). Die Versammlung der Entente (+3,8 %) stimmte dem öffentlichen Umtauschangebot mit Ubi (+2,8 %) zu.
Aber die wirklichen Protagonisten des Tages waren die Aktien des verwalteten Sektors. Anima Holding steigt um 12,4 % aufgrund der Erwartung einer Beteiligung von Amundi, die während der Sitzung abgelehnt wurde. Der Rückgang des Spreads beflügelte Azimut (+9,47 %) und Banca Generali (+7,76 %). Finecobank und Mediolanum machten ebenfalls Fortschritte, beide stiegen um satte 3 %.
RÜCKGABETESTS FÜR FCA. ABER DER MARKT IST NOCH STILL
Bei den Industriellen glänzt Fiat Chrysler (+4,73 %) vor Ferrari (+2,05 %). Die Fabrik im Herzogtum hat den Betrieb wieder aufgenommen. In Deutschland hat die Volkswagen-Zentrale in Wolfsburg den Betrieb wieder aufgenommen. Der italienische Automarkt steht still, mit 2.073 zugelassenen Einheiten im April bis zum vergangenen Freitag. Die Schätzung von Unrae, dem Verband ausländischer Hersteller, die in Italien tätig sind, für den gesamten Monat April geht von einem Rückgang der Zulassungen um 97 % bis 98 % aus: „Ob 3 oder 4 Tausend, der Vergleich mit den 175 Einheiten in derselbe Monat des letzten Jahres ist erstaunlich“, sagt der Präsident Michele Crisci.
AUF DEM STM SHIELD BREMST MORGAN STANLEY LEONARDO
Vorhanden sind Stm (+5,52 %) und Prysmian (+4,24 %). Darin sind die Zuwächse von Leonardo (+0,29 %) enthalten, bei denen Morgan Stanley die Empfehlung von „Overweight“ auf „Equalweight“ reduziert hat, wobei das Kursziel von 13,5 auf 6,75 Euro fiel.
Juventus deutlich im Plus (+6,08 %). Flash von Moncler (+4,85 %) und Technogym (+7,46 %). Verkauf Fila (+6,34 %).
Im Licht Cerved (+5,04 %), das eine Reihe verbindlicher Vereinbarungen mit einem Pool von Kreditinstituten in Bezug auf die Unterzeichnung von Kreditverträgen unterzeichnet hat, die die Bedingungen und Konditionen von Kreditlinien über 695 Millionen Euro regeln werden.
