Sobald der Anleihemarkt erwachte nach der Weihnachtspause zum Leben, allen voran die prangenden Emissionen von Enel und Mediobanca, von Investoren gestürmt.
Enel sah Aufträge, die die Ausgabe von 2,4 Milliarden um das 2,75-fache überstiegen „nachhaltige“ Anleihen, aufgeteilt in drei Tranchen mit einer Laufzeit von jeweils 2025, 2031 und 2035. Alle mit Abwicklungsdatum 17. Januar.
Im Detail. Dort erste Tranche mit einem festen Kupon von 0,25 % wurde sie für 1,25 Mrd. Euro zu einem Preis von 99,829 bei einer Bruttorendite von 0,295 % platziert. Dort zweite Tranche mit einem festen Kupon von 0,875 % wurde sie für 750 Mio. zu einem Preis von 98,70 und einer Bruttorendite von 1,027 % platziert. Endlich, das dritte Tranche mit einem festen Kupon von 1,25 % wurde sie für 750 Mio. zu einem Preis von 99,334 und einer Bruttorendite von 1,306 % platziert.
„Die Emissionen haben erheblich zugenommen Teilnahme von sozial verantwortlichen Investoren (SRI)", sagt Enel in einer Mitteilung, "die es der Gruppe ermöglicht, ihre Investorenbasis weiter zu diversifizieren".
Sie leiteten den Betrieb als Joint-Bookrunner Banca Akros, Barclays, BBVA, BNP Paribas, CaixaBank, Citi, Goldman Sachs, HSBC, IMI-Intesa Sanpaolo, ING, JP Morgan, Natixis, Santander und Unicredit.
In der Pressemitteilung erklärt Enel, dass die Neuemission an die Zielerreichung geknüpft sei Nachhaltigkeit was sich in der Reduzierung direkter Treibhausgasemissionen (Scope 1) ausdrückt, als Beitrag zum Ziel 13 für nachhaltige Entwicklung (Kampf gegen den Klimawandel) der Vereinten Nationen und in Übereinstimmung mit dem Sustainability-Linked Financing Framework des Konzerns. Darüber hinaus trägt die neue Anleihe zum Erreichen der Ziele der Gruppe bei, die mit dem Verhältnis zwischen Quellen nachhaltiger Finanzierung und der gesamten Bruttoverschuldung der Gruppe selbst verbunden sind, die auf etwa 65 % im Jahr 2024 und über 70 % im Jahr 2030 festgelegt wird.
Gerade gestern die Verwaltungsrat von Enel hatte die Ausgabe von Anleihen für dieses Jahr bis zu einem Höchstbetrag von 3 Milliarden Euro genehmigt.
Im Finanzsegment hingegen ist das Thema Mediobanca von 500 Millionen, die Aufträge für über 1.1 Milliarden Euro verzeichneten. Es handelt sich um eine vorrangige Vorzugsanleihe mit einer Laufzeit nach 7,5 Jahren und einem festen Coupon von 1 %, aber mit einer nach 6,5 Jahren (Juli 2028) festgelegten Kaufoption, wobei der Coupon zu einem variablen Zinssatz wird, der auf den Euribor-Satz bei drei Monaten indexiert ist. Der Preis der Anleihe lag bei 99,472 mit einer Rendite von 90 Basispunkten über dem Midswap-Satz.
40 % der Anleihe – die Teil des am 22. Dezember angekündigten mittelfristigen Emissionsprogramms (Emtn) von Mediobanca im Wert von 84 Milliarden ist – wurden laut einer Mitteilung des Emittenten im Ausland platziert.
Bei den vorrangigen „Preferred“ handelt es sich um Anleihen, die im Falle eines „Bail-in“ hinsichtlich der Rückzahlung sowohl gegenüber den Aktien als auch gegenüber den anderen „unsecured“ bzw. nachrangigen Anleihen vorrangig sind,
