Der Jahrestag verdient die Exorzismen: Vor 93 Jahren mündete der Riss an der Wall Street in der nach wie vor schwersten Krise des Kapitalismus. Aber dem Stier ist das egal. Die Finanzwoche beginnt mit einem Hinweis auf Optimismus trotz der Aussicht aufabgezinste Erhöhung der EZB-Zinsen. Im Zuge der Fortschritte an der Wall Street am Wochenende überwiegt das Pluszeichen in Asien (mit Ausnahme von China) sowie an den Futures westlicher Börsen: Eurostoxx +0,7 %, Nasdaq +0,2 % im Zuge der Rallye Freitag.
Die Tokioter Börse steigt angesichts starker Wechselkursschocks um +0,5 %. Nach Angaben der Financial Times hat die Zentralbank am Freitag 30 Milliarden Dollar verbrannt, um den Anstieg der US-Währung einzudämmen. Die Quadrate von Taiwan +0,4 % und Korea +0,8 % waren positiv, ebenso wie Indien.
Börse heute, 24. Oktober: Hongkong bricht zusammen. Verlangsamtes BIP-Wachstum
Völlig andere Musik China. Nach dem Abschluss des Kongresses, der die absolute Macht konsolidierte Xi Jinping, die Daten zum BIP: +3,9 % im dritten Quartal bzw. +3 % in den ersten neun Monaten gegenüber erwarteten +5,5 %. Doch die Ernennungen zum Politbüro deuten darauf hin, dass Präsident Xi mehr an der Stabilität und Kontrolle des Staates als an der Wiederbelebung des Wachstums interessiert ist: Der künftige Ministerpräsident wird Li Quiang sein. Der Loyalist, der den katastrophalen Umgang mit der Pandemie in Shanghai anführte.
Das Echo der Marktängste ist vor allem bei zu spüren Hongkong – 5 %. Der Tech-Sektor geht sogar um 7 % zurück. Der Rückgang des Csi 300 in Shanghai und Shenzhen fiel mit -1,7 % weniger stark aus.
Das Kreuz Dollar-Yuan er ist um 0,3 % auf 7,25 gestiegen, ein Wert, der seit 2008 nicht mehr erreicht wurde.
EZB in Aktion. Den Anstieg der US-Zinsen eindämmen
Der Auftakt zeichnet sich im Zeichen eines (kleinen) Optimismusschubs in Europa und den USA ab. Es kann als Kreditöffnung für die neue Regierung in Italien oder für die Ankunft in der Downing Street angesehen werden An Rishi Sun der nach dem Rücktritt von Boris Johnson neuer Premierminister des Vereinigten Königreichs werden soll (Euro bei 0,868 gegenüber dem Pfund, bei 0,985 gegenüber dem Dollar). Doch Insider favorisieren einen anderen Track: die Sensation, also das Endergebnis Das Ende der Straffung der Zentralbanken rückt näher. Um Himmels Willen, die EZB bereitet sich auf eine Erhöhung um 75 Punkte vor, der im Dezember eine weitere Erhöhung um 50 Punkte folgen könnte. Aber zum ersten Mal die gefüttert deutet darauf hin, dass es im Jahr 2023 einen Wendepunkt geben wird. Mary Daly, die Taube der San Francisco Fed, erwähnte es, Nick Timiraos, der Kommentator, der Powell am nächsten steht, unterstützte es im Wall Street Journal: Bereits im Dezember, schreibt er, könnte der Anstieg 50 Punkte betragen (und nicht 75).
Die Auswirkungen auf den Anleihenmarkt waren unmittelbar. Der Schatzanweisung Eine zehnjährige Anleihe wird bei 4,15 % gehandelt, gegenüber 4,25 % am Freitag. Ich habe auch deutlich abgenommen reale Preisevon 1,63 % auf 1,80 %. Erwartungen anInflation Ich bin bei 2,50 %.
WTI-Öl um 0,5 % auf 84,5 Dollar je Barrel gesunken. Sorgen über einen Rückgang der weltweiten Nachfrage und Ängste vor Lieferengpässen wechseln sich ohne Ordnung ab.
Europäisches Gas in den Händen der Minister
Europäisches Erdgas Freitag -10 % bei 113 Euro. Es schloss die achte negative Woche mit -19 % ab. Die EU-Vereinbarung zur Preisdämpfung bei Gas und Strom hat zu einem weiteren starken Preisverfall geführt. Der Ball liegt nun in den Händen der Energieminister der jeweiligen Länder, die dringend die konkreten Entscheidungen vorlegen müssen. Der Optimismus scheint vorherrschend zu sein, auch dank Bestätigung der Rolle von Roberto Cingolani, der ehemalige Minister, der von der Meloni-Regierung als Berater engagiert wurde. Der am Ende der Woche bestätigte Rückgang um 123 Euro ebnet den Weg für eine Verlängerung des Rückgangs des europäischen Gases auf rund 73 Euro.
Zentralbanken, PMI-Indizes und US-BIP
Es wird nicht einfach da sein EZB-Sitzung in Woche. Neben dem Gipfel von Bank von Kanada sie werden sich dort versammeln Zentralbank Brasiliens und der Russischen, wodurch die Zinssätze unverändert bleiben, ebenso wie die Bank of Japan die sich am Freitag treffen wird.
An der Front der Realwirtschaft steht heute das Rampenlicht PMI-Indizes für das verarbeitende Gewerbe und den Dienstleistungssektor der Eurozone. Morgen wird in Deutschland der Ifo-Index veröffentlicht, der voraussichtlich sinken wird, während in den Vereinigten Staaten mit einer Verschlechterung des Verbrauchervertrauens zu rechnen ist.
Auch in den USA werden wir am Donnerstag die vorläufige Lesung des Gesetzes durchführen BIP im dritten Quartal, das nach der „technischen Rezession“ der ersten beiden Quartale anlaufen sollte.
Von Unicredit bis Apple: Zeit für Konten. Elon Musk auf Twitter
Die Unternehmensnachrichten sind sowohl in Europa als auch in den USA sehr reichhaltig. In Italien beginnen wir heute Morgen mit dem Unicredit vierteljährlich um mit der Gruppe fortzufahren Eni, Mediobanca und mehr.
In Europa den Berichten von folgen Philips.
In den USA sind sie in den Accounts der Big Names in der Liste aufgeführt: Apple, Amazon, Microsoft. Es folgen aber noch zwei weitere Termine: derBörsengang von Mobileye, das von Intel gesteuerte Juwel des autonomen Fahrens. Vor allem wartet man auf den Eingang Elon Musk auf Twitter, die vor dem 28. Oktober stattfinden wird, um dem Urteil des Delaware-Richters über den Tesla-Tycoom zu entgehen.
Auf der Piazza Affari: Generali nimmt Kurs auf das Guggenheim
- Allgemeine angeblich eine gründliche Analyse der Verwaltungsgesellschaft Guggenheim eingeleitet, berichtet Reuters. Die italienische Versicherungsgesellschaft könnte später nachreichenAngebot von etwa 4 Milliarden Dollar, was 2 % des verwalteten Vermögens entspricht: Der Sektor beträgt etwa das 1,3-fache des Vermögens.
- CNH Industrie Goldman Sachs senkt Rating auf Neutral.
- Banco BPM. Barclays senkt das Kursziel auf 3,70 Euro.
- Unicredit. Barclays erhöht das Kursziel auf 12,5 Euro.
- Monte dei Paschi. Heute steht ein erstes Treffen zwischen den Gewerkschaften und dem Vorstandsvorsitzenden Luigi Lovaglio auf der Tagesordnung, nachdem 4.125 Anträge auf vorzeitige Pensionierung von Bankangestellten eingegangen sind und damit die im Plan vorgesehenen 3.500 Austritte überschritten wurden, die mit 800 Millionen der 2.5 finanziert werden sollen Milliarden sollen mit der Kapitalerhöhung eingesammelt werden.
- B für Bank. Malacalza Investimenti, ein ehemaliger Großaktionär von Carige, hat beantragt, dass die ligurische Bank, die jetzt von Bper Banca kontrolliert wird, zur Zahlung von rund 539 Millionen Euro als Entschädigung für den durch den Beschluss zur Kapitalerhöhung erlittenen Schaden verurteilt wird außerordentliche Hauptversammlung der Bank am 20. September 2019. Carige und Bper halten den Antrag für absolut unbegründet.
