أطلقت مجموعة Unipol ، الإعلان الذي صدر صباح الجمعة قبل افتتاح البورصة ، عن إعادة تنظيم القطاع المصرفي (Unipol Banca) ، مما أدى إلى إنشاء بنك متعثر سيتم تحويل 3 مليارات يورو من القروض المتعثرة إليه. من المتوقع تنفيذ المشروع ، بناءً على البيان الصحفي الصادر عن مجلس الإدارة ، في الربع الأول من عام 2018. استقبل السوق إعادة التنظيم بحماس: عند 9,44 ، ارتفعت حصة Unipol بنسبة 4 ٪ إلى 3,89 ، 1,97 يورو و يقود Ftse Mib ، بينما انخفض UnipolSai بنسبة 1,944٪ إلى XNUMX يورو. المشروع يهدف أيضا إلى نهائية ترشيد قطاع التأمين في مجموعة يونيبول ، من خلال بيع بعض استثمارات الأسهم لشركة UnipolSai Assicurazioni. بالتفصيل ، تنص الملاحظة ، ستحول Unipol 98,53٪ من Unisalute إلى Unipolsai مقابل 715 مليون يورو و 100٪ من Compagnia Assicuratrice Linear مقابل 160 مليون يورو. كجزء من المشروع ، من المتصور أنه "إذا تم استيفاء الشروط والافتراضات" ، يمكن أيضًا نقل الحصة المسيطرة ، التي تساوي 63,39٪ من رأس المال ، المملوكة لشركة Unipol في Arca Vita إلى UnipolSai في الأشهر المقبلة.
سيتم إنشاء البنك الرديء من خلال عملية فرعية ، وبالتالي إنشاء شركة جديدة يشارك فيها نفس المساهمين في Unipol Banca ، "من خلاصة وافية للشركات بما في ذلك محفظة قروض غير عاملة للبنك بمبلغ يقارب 3 مليارات يورو ، تخضع لتعديل القيمة نفسها ، وفقًا للظروف السائدة حاليًا في السوق في معاملات التخلص (القيمة ، في الوقت الحالي ، تقدر بنحو 20 سنتًا) ، وتعزيز متوسط معدل التغطية من غير المحتمل أن يدفع ، والتي ستبقى داخل Unipol Banca ، على أفضل مستويات النظام المصرفي ، والتي تقدر حاليًا بحوالي 40٪ "، وفقًا لملاحظة المجموعة.
كما ستشارك شركات المجموعة الأخرى المهتمة بتنفيذها ، وهي Unipol Banca و UnipolSai ، في خطة التقييمات والقرارات ضمن اختصاصها. ستسيطر Unipol ، بعد إعادة التنظيم ، على 70٪ من Unipolsai ، البنك السيئ الذي لديه 3 مليارات قرض متعثر والبنك المنفذ "الذي سنقيم أفضل الخيارات الإستراتيجية له". هكذا قال كارلو سيمبري ، رقم واحد في شركة Unipol ، أثناء المكالمة الجماعية لشرح إعادة التنظيم التي قررت للتو. سيكون لدى البنك المستوى الأساسي 1 بحوالي 10 ٪ ، وهو ما أوضحه Cimbri ، يعني رأس مال يبلغ حوالي 600 مليون.
قال: "سيتم تقييم توزيعات الأرباح من قبل مجلس الإدارة ، لكن المعاملات المعلنة اليوم لن يكون لها أي تأثير على الحسابات". رقم واحد في Unipol ، كارلو سيمبري ، خلال المؤتمر الصحفي. "بالنسبة لمجموعة Unipol ، سيكون للصفقة المدمجة تأثير هامشي على حسابات نهاية العام" ، أوضح المدير ، مشددًا على أنه بالنسبة لشركة Unipol "، فإن المعاملتين تقابلان بعضهما البعض: من ناحية ، ستنفذ الشركة التقييمات الناتجة من المخصصات للبنك ، لأقل من مليار بقليل ، والتي سيكون لها تأثير على بيان الدخل لما يقرب من 700 مليون من صافي الخسارة ؛ الخسارة التي تم تعويضها من خلال مكاسب رأس المال من بيع حصص في أعمال الحياة التي تنتقل إلى Unipolsai". كما أكد الرئيس التنفيذي على الأهداف التي حددتها خطة العمل. من بين أمور أخرى ، صرح سيمبري أنه "نظرًا لأن الشركات التي تمرر إلى Unipolsai قد تم إنشاؤها كشركات ناشئة ، فإن البيانات المالية لديها قيم دفترية متواضعة مقارنة بقيم السوق الحالية". باختصار ، كرر عدة مرات ، بالنسبة لمجموعة Unipol ، تظل الأمور على حالها ، "على المستوى القانوني ، لا شيء يتغير". بالنسبة إلى Arca ، أوضح كارلو سيمبري للمحللين: "نود تمديد اتفاقيات Arca للتأمين المصرفي ، الموقعة مع مجموعة Bper و Popolare Sondrio". الاتفاقية لها تاريخ انتهاء طبيعي محدد في عام 2019. "إذا كان هناك منظور طويل الأجل للاتفاقية فيما يتعلق بالانتهاء الطبيعي في عام 2019 - أضاف المدير - فسيكون من المنطقي تقييم إعادة التنظيم" ، مع نقل مشروع مشترك لشركة Unipolsai من Unipol. "إذا لم يتم تجديد الاتفاقية ، من ناحية أخرى - أوضح مرة أخرى - فإن نقل ملكية أسهم التأمين المصرفي لمدة تزيد قليلاً عن عام لن يكون له معنى". ومع ذلك ، قال Cimbri مرارًا وتكرارًا أن إرادة مجموعة التأمين هي "تمديد اتفاقيات التأمين المصرفي". وأخيراً ، قال المدير إنه يأمل "أن تكون هناك شروط لإعادة تنظيم قطاع التأمين المصرفي".
تنص خطة البنك المعدوم على فصل قروض البنك المتعثرة إلى كيان منفصل متخصص في استرداد مثل هذه المراكز. سيترتب على التقدير الأولي للتأثيرات الإجمالية للمعاملات المشار إليها في البيان الصحفي ، اعتبارًا من 31 ديسمبر 2017 ، بناءً على المعلومات المتاحة حاليًا ، تأثير سلبي محتمل على النتيجة الموحدة لشركة Unipol يساوي حوالي 780 مليون يورو ، والتي من حيث النتيجة القانونية يمكن تعويضها بالمكاسب الرأسمالية المتأتية من بيع Linear و Unisalute ، مما يترك آفاق دخل Unipol دون تغيير جوهري للسنة الحالية
فيما يتعلق بالتأثيرات المحتملة على نسب رأس المال ، يقدر حاليًا انخفاض بنحو 10 نقاط مئوية على نسبة الملاءة الموحدة II وحوالي 1٪ من حيث نسبة رأس المال CET1 للمجموعة المصرفية.
