UBI Banca berhasil meluncurkan penerbitan obligasi non-preferred senior pertamanya pada Kamis 5 April. Ini adalah masalah patokan suku bunga tetap 5 tahun untuk jumlah €500 juta di bawah Program EMTN Grup.
Pada pagi hari, pesanan diterima dari sekitar 130 investor, dengan total sekitar €1 miliar.
Alokasi akhir melihat 50% dari langganan oleh investor Italia dan 50% sisanya oleh investor asing, dengan kehadiran yang kuat dari investor Prancis (21%) diikuti oleh investor Jerman dan Austria (10%), Inggris (7%), Spanyol (7%), Swiss (4%) dan lainnya (1%).
Langganan oleh dana investasi dan bankir swasta (62%) mendominasi, diikuti oleh bank (26%) dan perusahaan asuransi dan dana pensiun (12%).
Masuknya pesanan selama proses penempatan memungkinkan untuk mengurangi spread yang awalnya diumumkan ke area Mid Swap + 145, memungkinkan transaksi dihargai 140 basis poin di atas tingkat mid-swap 5 tahun, dengan kupon 1,75% terutang pada tanggal 12 April setiap tahun. Harga penawaran ulang ditetapkan sebesar 99,877% dan yield terkait hingga jatuh tempo sebesar 1,776%.
Tanggal penyelesaian adalah 12 April 2018. Tanggal jatuh tempo ditetapkan pada 12 April 2023.
Joint Bookrunners yang bertanggung jawab untuk mendistribusikan sekuritas adalah: Banca IMI, Barclays, Credit Agricole CIB, HSBC, Natixis, Santander.
