Kami sudah terbiasa berurusan dengan suku bunga resmi mendekati nol sehingga kami lupa tentang itu remunerasi rekening giro yang menjadi dasar dari do-ut-des antara bank dan pemegang rekening: Saya menitipkan uang saya di bank agar kamu bisa meminjamkannya kepada orang lain (kepentingan pasif), sebagai imbalannya Anda membayar saya remunerasi (pendapatan bunga).
Dari 2008 hingga Juli 2022: 14 tahun penurunan suku bunga
Dari 2008, annus horribilis dari kegagalan Lehman Brothers, suku bunga resmi, yang pada bulan Oktober tahun itu sebesar 3,25-3,75%, mulai turun selangkah demi selangkah oleh Bank Sentral Eropa, yang menurut mitos "Apa pun yang diperlukan” oleh Mario Draghi berusaha agar likuiditas mengalir kembali dalam sistem keuangan yang telah menjadi marmer. Ini adalah bagaimana tarif resmi secara bertahap mencapai nol pada tahun 2012 dan bahkan dari sana negatif dari tahun 2014 sampai tahun 2019. Sehingga lakukan-ut-des itu diblokir: jika bank tidak mempercayainya untuk meminjamkan uang, ia tidak tertarik untuk membayar kembali tabungannya.
Likuiditas Italia berlipat ganda dalam 10 tahun. Setengah berhenti di akun saat ini
Namun rekening giro dalam beberapa tahun terakhir selalu sangat kaya. Menurut survei terbaru dari Fabi, serikat pekerja terbesar di sektor kredit, the kekayaan finansial orang Italia telah meningkat menjadi 5.256 miliar euro, hampir dua kali lipat dalam 10 tahun terakhir dan menurut survei terbaru oleh Intesa Sanpaolo dan Pusat Einaudi, 44% dari likuiditas ini masih dalam rekening giro, bahkan sekarang inflasi mengikis sekitar 10% modal dalam setahun.
Pembalikan situasi: tarif naik lagi. Tapi tidak untuk pemilik akun
Sejak Juli tahun ini, konteks suku bunga sepuluh tahun telah berubah: la ECB, kali ini, untuk mengekang inflasi, ia harus membalikkan tren suku bunga, dari nol (pada Juli) menjadi 2,5% (pada Desember).
Tapi memutar ulang pita tarif, jika segera diterjemahkan ke dalam a kenaikan suku bunga kredit perbankan, dari pinjaman hingga hipotek, tidak menguntungkan sisi lain dari do-ut-des: yaitu giro yang sebagian besar bank masih belum membayar.
Reaksi langsung dari bank untuk menaikkan suku bunga KPR
Dengan cost of money mencapai 2,5% cakrawala 6%. untuk bunga cicilan sepertinya semakin dekat, lapor Fabi. "Untuk waktu yang lama kami bahkan memiliki suku bunga negatif dan biaya tinggi, sekarang akhirnya ada ruang bernapas" membenarkan analis bank besar Italia, bahkan jika, seperti yang kita ketahui, ECB juga telah mengambil langkah untuk "melindungi" institusi dari membayar bunga negatif atas kelebihan cadangan pada giro bank sentral nasional.
Menurut yang terakhir laporan ABI, pada bulan Oktober tarif rata-rata yang dikenakan pada deposito (termasuk giro, tetapi juga tabungan dan sertifikat deposito) terbatas pada 0,37% dibandingkan dengan 0,34% bulan sebelumnya. Jadi perbedaan besar dibandingkan dengan bunga yang diperoleh dari komitmen. Yang akan diterjemahkan ke neraca bank yang positif di kuartal mendatang.
Ing, Ibl Banca dan Banca Sistema: satu-satunya yang juga membayar rekening giro
Menurut platformnya Bandingkan akun.itu di antara bank-bank yang menyediakan rekening giro berbayar, ControCorrente di dilaporkan Bank IBL yang saat ini menawarkan tingkat bunga bruto sebesar 2,00% hingga 31 Desember 2023, juga menanggung bea meterai sepanjang tahun 2023 dan mendiskon biaya untuk penggunaan 6 bulan pertama. Dan ada juga akun SI! Saat ini dari Sistem Perbankan – rekening giro dengan biaya tahunan gratis dan yang menawarkan tingkat bunga kotor sebesar 1,50% dari jumlah yang disimpan. Tepat sebelum Natal itu juga tiba Ing: Bagi yang sudah memiliki rekening Orange, mulai April 2023, tabungan akan tumbuh dengan tingkat bunga 0,50% per tahun bruto, dibandingkan sebelumnya 0,001%. Selebihnya, semuanya diam, sementara sebelum tahun 2008, bank-bank besar bersaing dalam persaingan yang mulia mengumumkan kenaikan suku bunga juga pada giro.
Di sisi lain, rekening deposito telah berkembang, baik yang diikat maupun yang tidak diikat
Di sektor ini, ras bangsawan terlihat, dimulai dengan apa yang disebut bank "non-tradisional". “Jika sebelum kenaikan suku bunga, banyak bank terpenting tidak menawarkan a rekening deposito, selama beberapa bulan terakhir dan khususnya sejak Juli, bank konsumen juga telah pindah, kata mereka kepada Confrontaconti.it. "Ini adalah bank-bank yang secara historis mengamati perilaku institusi yang lebih berspesialisasi dalam rekening deposito dan jenis tarif yang ditawarkan oleh mereka sesuai dengan durasi obligasi".
90/95% dari rekening deposito yang ada di pasaran saat ini adalah dari jenis "melompat”, yang dibagi menjadi dua subkategori, yaitu terbebani tetapi tidak dapat dilepaskan di mana jumlah yang disetorkan dibebani untuk jangka waktu yang telah ditentukan sebelumnya (misalnya 12, 18 atau 36 bulan) dan tidak dapat dilepaskan dengan cara apa pun. Lalu ada rekening deposito terikat, tetapi tidak dapat dipatahkan dan yang karenanya, dalam hal kebutuhan, memungkinkan untuk memperoleh kembali jumlah yang disimpan terhadap hilangnya seluruh atau sebagian bunga.
Le durasi kendala mereka cenderung mulai dari 6 bulan hingga 60 bulan dengan semua rentang durasi menengah. Jelas tarif tertinggi ditemukan pada durasi yang lebih lama, tetapi harus dikatakan bahwa jika kita membandingkan 12 bulan dengan 60, pada 12 bulan penawaran terbaik adalah sekitar 2,50% bruto untuk kemudian mencapai 4,00% bruto tahunan selama 60 bulan ( 5 tahun) obligasi. Fakta bahwa suku bunga untuk jangka waktu yang lebih lama secara proporsional lebih rendah memperhitungkan risiko intrinsik dalam jangka menengah dari kemungkinan penurunan suku bunga oleh bank sentral, kata mereka kepada Confrontaconti.
Yang pertama meluncurkan akun deposito pada tahun 2022
Cikal bakal dengan rekening deposito adalah pada bulan Oktober Ketidakterbatasan oleh Corrado Passera yang menawarkan tarif hingga 4% untuk obligasi 60 bulan. Lalu yang lain datang. Misalnya proposal dari Bank CF+ yang mengusulkan tarif hingga 4% bruto per tahun untuk jangka waktu hingga 60 bulan dengan akun deposito berjangka online, sedangkan yang sama Ing della labu orange menawarkan 2,5% per tahun dari jumlah yang diikat di Orange Deposit selama 12 bulan bagi mereka yang mengkreditkan gaji atau pensiun mereka ke Orange Account, membuka rekening paling lambat 31 Desember. Juga Sistem Perbankan telah merevisi suku bunga pada semua jatuh tempo akun SI! Deposit dengan imbal hasil mulai dari 0,50% hingga 4,10% (lebih dari sepuluh tahun).
Berbagai macam tawaran Departemen Keuangan
Namun jika dipikir-pikir, dalam konteks inflasi pada puncaknya, rekening deposito memiliki pesaing utama: penawaran Departemen Keuangan Italia dengan variasi produk dan jatuh tempo yang luar biasa. Mulai dari Bot yang telah kembali menawarkan imbal hasil di atas 2% untuk jangka waktu 3 dan 6 bulan hingga 3% pada saat jatuh tempo satu tahun.
Dan kemudian ada pengumpulan BTP menawarkan hingga lebih dari 4,50% untuk jangka waktu yang lebih lama. Semua judul yang dapat dibeli dengan harga diskon di lelang, setiap bulan dan yang, dengan memperhatikan tren pasar seperti yang terjadi pada daftar bursa, dapat dijual kembali jika perlu.
