Jeder mag Musik, gute Musik, sogar die alten Wölfe der Wall Street, ein Name, der ihnen vor Jahren gegeben wurde Bill Ackman, Eigentümer von Spac Pershing Square Tontine Holdings. Nach den Gerüchten veröffentlicht von Wall Street Journal, bestätigte Ackman laufende Verhandlungen mit Vivendi, ein französischer Medienriese, für den Kauf des 10 % der Anteile der Universal Music Group, die Plattenfirma, die die Kataloge historischer Gruppen wie den Beatles und Queen besitzt und die Lieder von Lady Gaga, Ed Sheeran, Taylor Swift, Justin Bieber produziert und vertreibt, um nur einige der bekanntesten Namen zu nennen. Im vergangenen Dezember übernahm Umg den gesamten Songkatalog von Bob Dylan und erreichte damit, was definiert wurde Der Musikdeal des Jahrhunderts. Schließlich befinden sich im Portfolio von Universal auch 4,5 % davon Spotify, der weltweit meistgenutzte On-Demand-Streaming-Musikdienst mit 158 Millionen Abonnenten und 356 Millionen Nutzern insgesamt.
„Die Universal Music Group ist eines der größten Unternehmen der Welt“, sagte Bill Ackman, CEO von PSTH. „Unter der Leitung von Sir Lucian Grainge verfügt das Unternehmen über eines der besten Managementteams, die ich je getroffen habe“, fuhr der US-Finanzier fort und fügte hinzu, dass das Unternehmen „als führendes Musikunternehmen alle unsere Akquisitionskriterien und Anlagegrundsätze erfüllt“. Im ersten Quartal 2021 meldete Universal einen Umsatz von 1,8 Milliarden Euro (+2,2 % historisch und +9,4 % bei konstanten Wechselkursen und Umfang).
Wenn es durchkommt, wird es das zwischen Psth und Vivendi sein eine 4-Milliarden-Dollar-Operation (ca. 3,3 Milliarden Euro), was Universal einen Unternehmenswert von 35 Milliarden Euro bescheren würde. „Später in diesem Jahr, nachdem Vivendi die geplante Notierung von UMG an der Amsterdamer Börse abgeschlossen hat, geht PSTH davon aus, UMG-Aktien an seine Aktionäre auszuschütten“, heißt es in der Mitteilung, in der auch betont wird, dass „im Gegensatz zu vielen Transaktionen delle Spac, Psth und Umg nicht fusionieren werden.“ zu einem einzigen Unternehmen zusammenzufassen“, präzisiert Pershing Square Tontine Holdings, die in New York börsennotiert bleiben will.
Wir erinnern uns, dass Vivendi im vergangenen Februar die Ausschüttung von 60 % des Kapitals seiner Tochtergesellschaft als außerordentliche Dividende an die Aktionäre angekündigt hat Liste Universal Music Group bis Ende September an der Amsterdamer Börse notiert. Die Operation erhielt grünes Licht von einem Konsortium unter der Führung des chinesischen Technologiekonzerns Tencent, der 20 % von Universal kontrolliert, nachdem es den Anteil in zwei Tranchen (zwischen März 2020 und Januar 2021) im Wert von Universal 30 Milliarden Euro erworben hatte.
Der Deal zwischen Vivendi und Ackmans Spac geht über diese 30 Milliarden hinaus und übersteigt sogar die im Mai in der Dokumentation im Hinblick auf die Vivendi-Aktionärsversammlung am 33. Juni gemeldeten 22 Milliarden 35 Mrd. EUR einschließlich Schulden (ca. 42 Milliarden Dollar). Darüber hinaus würde Grazie Vivendi dank dieser Operation über 7 Milliarden Liquidität verfügen, die sie in die Medien investieren könnte.
Allerdings könnte es hier noch nicht zu Ende sein, denn nach Angaben des französischen Unternehmens selbst könnte sich Ackman auch für einen Kauf entscheiden Wertpapiere der Muttergesellschaft Vivendi oder weiter zu Universal aufsteigen: „Pershing Square-Fonds und ihre verbundenen Unternehmen haben angedeutet, dass sie durch den Kauf von Vivendi-Aktien und/oder den Kauf von UMG-Aktien, nachdem Vivendi UMG-Aktien verteilt hat, ein größeres wirtschaftliches Engagement in UMG erzielen könnten“, heißt es in der Mitteilung.
In Bezug auf die TascheNach der Bestätigung der Verhandlungen fiel die Vivendi-Aktie in Paris um 0,55 %, während die Bollorè-Aktie (die 27 % von Vivendi kontrolliert) um 1,35 % stieg. Schließlich verlor Pershing Square Tontine an der Wall Street vorbörslich 6,63 %.
