Die Wall Street belastet die asiatischen Märkte nach einer positiven Sitzung an den europäischen Börsen. Tokio +2,44 % erholt sich nach dem gestrigen Rückgang aufgrund der chinesischen BIP-Daten im Zuge der amerikanischen Ergebnisse und dank des soliden Anstiegs der Exporte, die im September stärker als erwartet anstiegen (+6,9 % auf 59,6 Milliarden Dollar).
Die Öffnung der europäischen Börsen ist durch die hohe Volatilität dieser Tage bedingt, da die Märkte auf die Ergebnisse der für Sonntag erwarteten EZB-Stresstests warten. Am Montag begann die EZB, gedeckte Anleihen zu kaufen, und gestern enthüllten Gerüchte von Reuters, dass der Eurotower darüber nachdenken würde, ab Januar 2015 zusätzlich zu gedeckten Anleihen auch Unternehmensanleihen zu kaufen. Der Eurotower-Sprecher sagte, dass „der EZB-Rat dies nicht getan hat.“ eine Entscheidung."
VERSO DOPPELTES URTEIL: STRESSTEST UND FINANZBERICHT
Die BTPs in Italien verlangsamen sich
Der Btp-Bund-Spread schloss bei 165 Basispunkten und alle europäischen Börsen befinden sich in einer starken Erholung. Mailand legt um 2,79 %, London um 1,68 %, Frankfurt um 1,94 %, Madrid um 2,35 % und Paris um 2,04 % zu, nachdem der erste Schock über das plötzliche Verschwinden von Christophe de Margerie, CEO von Total, bei einem Flugzeugabsturz über Moskau überwunden wurde.
Eine starke Verlangsamung im Vergleich zu früheren Ausgaben des Btp Italia, der eine Stunde nach Handelsende heute 1 Milliarde einbrachte und insgesamt, wenn man gestern zählt, rund 4 Milliarden. Der auf Inflation basierende Btp Italia kollidiert mit einem Kontext, in dem die Hauptangst eher eine Deflation ist. In Russland gab das Finanzministerium bekannt, dass es die für morgen geplante Auktion von Staatsanleihen aufgrund „ungünstiger Marktbedingungen“ zum zweiten Mal in Folge abgesagt habe. Russland hatte in den letzten Monaten aufgrund geopolitischer Risiken aufgrund der Krise in der Ukraine Schwierigkeiten, seine auf Rubel lautenden Anleihen zu verkaufen. Unterdessen eskaliert die Situation erneut mit Russland, das die Bedingungen für die Wiederherstellung der Gaslieferungen an die Ukraine weiter verschärft hat.
In Italien und in vier anderen Ländern der Eurozone wartet das Urteil über den Haushalt auch von der Europäischen Union, die prüfen muss, ob die von den einzelnen Ländern entwickelten Manöver den EU-Regeln entsprechen. Der prognostizierte italienische Haushalt sieht eine strukturelle Anpassung des Defizits um 0,1 % des BIP vor, während die EU-Vorschriften eine Reduzierung um mindestens 0,5 % vorsehen. Wenn die Beförderung oder Ablehnung für den kommenden Mittwoch (zwei Wochen nach Erhalt des Budgets) erwartet wird, muss die EU den Regierungen bereits innerhalb einer Woche erste Zweifel mitteilen. Die Diskussion könnte daher morgen nach Brüssel verlagert werden, wo der Europäische Rat auf der Tagesordnung steht.
AUGEN AUF QUARTALEN, US-INFLATION
UND MINUTE DER BOJE
Der Markt beobachtet weiterhin die Unternehmensgewinne, während er makroökonomisch auf das Protokoll der Sitzung der Bank of England und die Inflation in den USA wartet. Wall Street schloss im Plus: Dow Jones +1,31 %, S&P500 +1,96 % und Nasdaq +2,4 %. Die hervorragende Quartalsleistung von Apple hat den Anstieg vorangetrieben: Der Umsatz lag im dritten Quartal bei über 42,1 Milliarden Dollar gegenüber einer Prognose von 40 Milliarden. Auch die Bilanz von Texas Instruments ist gut, mit unmittelbaren Vorteilen für Stm (+1,9 %): Das nächste Quartal des Halbleiterkonzerns (29. Oktober, Bekanntgabe der Bilanz) sollte die Vorteile des Anstiegs des Dollars verzeichnen. Weitere Ermutigung für die Märkte kommen von makroökonomischen Daten: Die Verkäufe bestehender Häuser stiegen im September um 2,4 % auf 5,17 Millionen und übertrafen die Erwartungen.
LUXOTTICA, WARTEN AUF DEN NEUEN CEO
DIE CHINESEN BEI 2 % DER MEDIOBANCA
Auf der Piazza Affari wird heute die Ernennung des neuen Co-CEO von Luxottica erwartet +0,79 % nach dem unerwarteten Abgang von Cavatorta. Unterdessen schloss sich die People's Bank of China Mediobanca mit 2 % +4,33 % an und fügte Piazzetta hinzu. Der Tag war günstig für die Erholung aller Bankaktien: Bpm +5,48 %, Bper +5,18 %, Banco Popolare + 5,09 %, Mps +5,03 % steigt nach den Zusicherungen über den Fortschritt der Stresstests. „Das von der Presse angenommene Kapitaldefizit zwischen 500 und 1.700 Millionen Euro spiegelt sich in den bisher vorliegenden vorläufigen Unterlagen nicht wider“, heißt es in einer Stellungnahme des Instituts. Nach den Ergebnissen der Stresstests erklärte Intesa Sanpaolo, dass das Unternehmen bereit sei, insbesondere im Private Banking ein Aggregationspol zu werden.
Auf der Piazza Affari ist die beste Aktie Mediaset (+8,33 %), die sich erholt, nachdem Sky Pläne für ein neues Paket frei empfangbarer Sender in Italien dementiert hat.
Banca Carige +1,62 %, bis der Vorstand am Abend grünes Licht für den Verkauf der Versicherungsvermögenswerte Carige Assicurazioni und Carige Nuova Vita an Apollo Management Holdings gab.
Generäle +2,24 %. Der griechische CEO bestätigte, dass Lion ab dem nächsten Jahr die Dividende erhöhen werde: „Wir werden sie dem Marktdurchschnitt annähern.“ Beim Ftse Mib gibt es keine Minuszeichen: Die schlechtesten Aktien schließen einfach unverändert (Autogrill, Gtech, Pirelli).
