Die fünf größten italienischen Banken halten die Auswirkungen auf Pandemie und erzielte in den ersten sechs Monaten des Jahres deutlich bessere Ergebnisse als erwartet. Das geht aus der Analyse des Forschungsbüros hervor Erster Cisl zu den Jahresabschlüssen von Intesa Sanpaolo, Unicredit, Mps, Banco Bpm, Bper.
Im Vergleich zum Vorjahr stiegen die Betriebserträge (+5,5 %), angetrieben durch den Rekordanstieg der Nettoprovisionen (+12 %) und andere Erträge, die hauptsächlich aus der Verwaltung von Finanzanlagen stammen. Die Primärmarge pro Mitarbeiter stieg um 6,5 %, während die Nettoprovisionen pro Mitarbeiter um 16,8 % stiegen. Darüber hinaus halbierten sich die Nettoanpassungen an Krediten (von 5,6 auf 2,7 Milliarden), mit einem Rückgang der netto notleidenden Kredite von 29,9 Milliarden zu Beginn des Jahres auf 28,4 und einer Netto-NPL-Quote von 2,4 %. Der Abwärtstrend bei der Zahl der Beschäftigten (-4 %) und der Filialen (-7,4 %) setzt sich fort. Die Kosten-Ertrags-Relation sank um mehr als 3 Prozentpunkte (53,5 %) und lag damit deutlich unter dem Durchschnittswert der europäischen Großbanken. Es wird daher bestätigtnicht tragfähige weitere Kürzungen auch unter Berücksichtigung der erreichten Produktivität.
Mps: Umsatz und Ergebnis besser als erwartet
In diesem Rahmen stetiger Verbesserungen ist die Leistungsfähigkeit der MPS-Gruppe hervorzuheben, die auch aufgrund der deutlichen Umsatzentwicklung (+7,7 %) deutlich wirdAnstieg der Nettoprovisionen (+ 8.7 %), was 56,3 % der Primärmarge entspricht, dem höchsten Prozentwert unter den fünf größten Banken. Die Aussichten für die Zinsspanne sind dank der Reduktion der Refinanzierungskosten positiv. An dieser Front wird die Trendwende erreicht, wenn die Bank in der Lage ist, die Kreditvergabe zu entwickeln. Die Kredite an MPS-Kunden pro Mitarbeiter betragen tatsächlich 3,8 Millionen, während die durchschnittliche Zahl der Big 5 bei 4,7 Millionen liegt.
Dabei ist zu beachten, dass die Umsatzentwicklung deutlich besser zu sein scheint als von der erwartet Stresstest im Basisszenario für 2021. Tatsächlich endet das Halbjahr mit einem Gewinn von 202 Millionen gegenüber den von der EBA für das Gesamtjahr geschätzten 28 Millionen.
Die Kürzung von 2/3 der Korrekturen ist darauf zurückzuführen Kreditqualität, was auch mit Blick auf die nächsten Quartalsberichte zu einer Stärke der Bank wird. Grundlage dieser Ergebnisse ist das außerordentliche Engagement der Mitarbeiter von MPS, die in der Lage waren, die Widrigkeiten des Umstrukturierungsplans zu bewältigen, der auf Kostensenkungen ausgerichtet war, die so stark waren, dass die Umsatzziele behindert wurden.
Die Risiken einer neuen Phase der Konzentration
„Aus den Jahresabschlüssen der fünf größten italienischen Konzerne kommen Signale, die die laufende Erholung widerspiegeln. Dieser Trend konnte durch die kräftige Erholung des BIP und vor allem durch den Start des massiven Investitionsprogramms verstärkt werden Pnrr. Die Daten zur Kreditqualität sind ebenfalls beruhigend, da die Verwaltung der Moratorien keine wesentlichen Auswirkungen auf notleidende Personen hatte. Es ist wahrscheinlich, dass sich die Eindämmung der Kreditabschreibungen auch in den kommenden Monaten fortsetzen wird“, erklärt der Generalsekretär von First Cisl Riccardo Colombani.
„Banken müssen Verantwortung für ihre Rolle gegenüber dem Land übernehmen und dürfen sich nicht allein von der Dividendenpolitik leiten lassen. Der Weg ist nicht der der Kostensenkung durch Personalabbau, Schließung von Zweigstellen, Auslagerung von Aktivitäten und Zentralisierung von Funktionen und Fähigkeiten, geringere Kreditflüsse für kleine Unternehmen. Leider waren dies die Auswirkungen der Konzentrationsprozesse, die sich weiter ausbreiten könnten und – so der Generalsekretär der Ersten Cisl – unheilbare Bedingungen des territorialen Ungleichgewichts im Land schaffen, genau das Gegenteil von dem, was mit dem Pnrr erreicht werden muss“.
