Es wird kein Erbe sein, aber der Stachel ist sicher. Nach einem glanzvollen Tag auf der Piazza Affari und an den Börsen weltweit sind heute alle Augen auf das neue Manöver gerichtet, das der Ministerrat bei geschlossenen Börsen am späten Nachmittag oder sogar in der Nacht genehmigen wird. Die politischen Spannungen sind sehr hoch und der Wirtschaftsminister wird sowohl von der Opposition als auch von seiner eigenen Mehrheit mit Bossi und sogar Berlusconi kritisiert, die ihm keine Witze ersparen.
Die Italiener werden zum Durchgreifen aufgerufen. Mittelhohe Einkommen erwartet eine Supersteuer mit einer zusätzlichen persönlichen Einkommensteuer von 5 % über 90 Euro und 10 % über 150 Euro. Darüber hinaus eine einzige Steuer von 20 % auf Finanzerträge, ausgenommen Bot, Btp und Ctz. Auf der anderen Seite ist bei den Renten ein sehr zähes Tauziehen im Gange zwischen denen, die eine Kürzung der Altersrenten wünschen, und denen, die wie die Lega dagegen sind. Auch heute ist ein Tag der Funken.
ITALIEN, FRANKREICH, BELGIEN UND SPANIEN SAGEN NEIN
VERKÄUFE ENTDECKEN. WIE DIE TÜRKEI
Nicht im Freien. Nach der Entscheidung der Seouler Börse, die Leerverkäufe seit Mittwoch untersagt, wurde gestern eine ähnliche Maßnahme, die in Griechenland bereits seit einiger Zeit in Kraft ist, von der Türkei verabschiedet. Heute bewegen sich andere europäische Märkte in diese Richtung. Tatsächlich koordinierte die Europäische Börsenaufsichtsbehörde ESMA erstmals das Marktgeschehen der Marktbehörden des Alten Kontinents. Daher ist es ab heute Morgen verboten, im Freien in Italien, Frankreich, Belgien und Spanien zu operieren. Eine ähnliche Maßnahme wurde 2008 nach dem Zusammenbruch von Lehman Bothers ergriffen und hatte ein erhebliches Gewicht bei der Normalisierung des Marktes. Die Anwendung der von der ESMA proklamierten Grundsätze obliegt den Börsenbehörden der jeweiligen Länder.
ASIEN IM (MODESTEN) AUFSTIEG. TOKIO NR
DIE STÄRKE DES YUAN HILFT BEI DER ERHOLUNG
Eine technische Erholung nach den heftigen Erschütterungen der letzten Tage hat die asiatischen Listen getroffen, dank des Auftriebs, der durch die US-Beschäftigungsdaten gewährleistet wurde. Der MSCI Asia Pacific Index verzeichnet ein leichtes Plus von 0,1 %, in Tokio gibt der Nikkei 225 0,30 % nach. Signifikante Steigerungen von News Corporation +6,2 % in Sydney, nach Veröffentlichung der Quartalsdaten. Und von Li & Fung in Hongkong: Der Konsumgüterriese legte um 6,5 % zu.
Auch der Bergbaugigant Bhp stieg nach der Hochstufung durch die Ratingagenturen um +1,2 %. Unterdessen stieg der Yuan gegenüber dem Dollar auf einen neuen Höchststand von 6,395, die beste Notierung seit 1993, als die offizielle Fixierung der Währung in Kraft trat. Der Aufwärtstrend. Unterstützt durch starke Käufe sieht es solide aus, sowohl aufgrund der Entscheidung der Fed, die Dollarzinsen niedrig zu halten, als auch aufgrund der Inflationssorgen der Zentralbank von Peking. Die Rekorddaten der Handelsbilanz haben also die chinesische Entscheidung getröstet, die geldpolitische "Straffungspolitik" fortzusetzen. Der Anstieg des Yuan ist eine der wenigen guten Nachrichten, mit denen eine mögliche Erholung der westlichen Exporte, einschließlich der Eurozone, rechnen kann.
DER DOW JONES ERHOLT 420 PUNKTE, FLIEGT CISCO
DIE SCHWANKUNGEN AUF DEN US-MÄRKTEN WAREN NOCH NIE SO STARK
In dieser verrückten Finanzsaison ist ein weiterer Rekord gefallen. Es war noch nie vorgekommen, dass der Dow-Jones-Index vier Tage in Folge Veränderungen über 400 Punkten verzeichnete. Zumindest bis gestern, als die US-Börsen mit kräftigen Anstiegen auf die Abschwünge der vorangegangenen Handelszeit reagierten. Der Standard & Poor's 500 Index erzielte ein Plus von 4,63 %, der Dow Jones schloss bei +3,9 % bei 1.172 Punkten.
Zwei Faktoren trugen dazu bei, den Erholungsversuch der US-Börsen zu unterstützen:
a) Einige hervorragende Quartalsergebnisse, allen voran das von Cisco, das einen Sprung von 16 % erzielte. Der US-Riese, Weltmarktführer bei Routern und Ausrüstungen für Telekommunikationsnetze, gab nicht nur besser als erwartete Ergebnisse für das letzte Quartal bekannt, sondern gab auch positive Vorzeichen für die kommenden Monate. „Unsere Kunden geben immer noch Bestellungen auf und scheinen sich keine Sorgen über eine Rezession zu machen“, sagte CEO John Chambers.
b) Die Makrodaten des Tages, insbesondere die Neuanträge auf Arbeitslosengeld, fielen letzte Woche auf 395 von 402 in der Vorwoche, auf die Tiefststände der letzten 4 Monate, während Ökonomen 405 schätzten. Das US-Handelsungleichgewicht weitete sich von 53 Milliarden Dollar im Vormonat auf 50,8 Milliarden Dollar aus, dem höchsten Wert seit Oktober 2008: Ökonomen hatten erwartet, dass es auf 48 Milliarden Dollar fallen würde.
Unterdessen nimmt der Druck auf Gold ab, das am Morgen 1.800 Dollar je Unze überschritten hatte, bevor es auf 1.738 Dollar fiel. Öl schwankt um 86 Dollar pro Barrel. Der Vix, d. h. der Angstindex, der die Volatilität der Börsen misst, rutscht von zuvor 39 auf 48 ab. Schließlich steigt die Rendite von T-Anleihen auf 2,33 %, was signalisiert, dass die Welt gestern von der Wall Street aus gesehen etwas weniger Angst war .
REKORD AUF UND AB, MAILAND SCHLIESST MIT SCHÖNHEIT
ABER SOCGEN STEHT IMMER IMMER NOCH IM BESCHUSS
Es war ein weiterer herzzerreißender Tag für die europäischen Aktienmärkte, die erschreckend schwankten, bevor sie deutlich höher schlossen. In Mailand stieg der FtseMib-Index um 4,1 %, nachdem er in der Mitte der Sitzung um 3,2 % gefallen war. London stieg um 3,1 %, Frankfurt +3,2 %, Paris +2,9 %. Die Zürcher Börse legte stark zu und profitierte vom Rückgang des Schweizer Frankens, der gegenüber dem Euro plötzlich 5 % verlor und auf 1,0806 stieg. Gute Nachrichten auch von der Front der Staatsanleihen: Die Rendite der zehnjährigen BTP fiel um weitere 8 Basispunkte und fiel schließlich zum ersten Mal seit dem 5. Juli letzten Jahres wieder unter 4,99 % (5 %). Der Spread zur deutschen Bundesanleihe verengte sich auf 273 Basispunkte.
Nach einem guten Start fiel der Aktienmarkt mitten in der Sitzung abrupt mit starken Ausverkäufen bei Banken, insbesondere bei französischen. Im Sucher war, wie gestern, die Société Générale, umworben von Gerüchten aller Art. Nachdem SocGen um 7 % gestiegen war, musste es einen Rückgang von 7 % hinnehmen, was den gesamten europäischen Kreditsektor in Mitleidenschaft zog. Die nächste positive Wende kam am Nachmittag dank der Politik: Die Ankündigung eines außerordentlichen Sarkozy-Merkel-Treffens am 16. August löste eine neue Wende an den Märkten aus. Laut einer Mitteilung des Elysée werden der Präsident und die Kanzlerin eine Hypothese zur Stärkung der europäischen Governance prüfen. Unter den Anlegern gibt es diejenigen, die einen Schritt erwarten, der das Vertrauen in die Finanzwelt wiederherstellen wird.
Während wir auf die Signale der Mächtigen warten, bleibt nur noch darauf hinzuweisen, dass zwischen den Extremen des Tages ein astronomischer Abstand liegt: Der Index der italienischen Börse hat ein Maximum von 15.246 Punkten erreicht, was einem Anstieg von 3,85 % entspricht, und er fiel auf 14.199 Punkte, ein Wert, der einem Minus von 3,5 entspricht. Die Rendite des zehnjährigen BTP fällt auf 4,96 %: -10 Basispunkte. Der Vix-Volatilitätsindex ist von 41 Punkten auf 48 Punkte gesunken.
Die größten Zuwächse gibt es im Technologiesektor. In Mailand stieg Stm um 10,2 %. Industrielle waren im Allgemeinen positiv eingestellt: Prysmian gewann 8,9 %, Fiat 3,8 %. Noch besser schneidet Fiat Industrial +5,4 % ab, gefolgt von Pirelli +6,9 %. Finmeccanica +3,2 % und Ansaldo +4,1 % legten ebenfalls zu. Schließlich erholten sich auch die Banken: Intesa +6,7 %, Banco Popolare +4,4 %, Unicredit +3,4 %, MontePaschi +3,9 %. Der Sprung von Popolare Milano ist absolut außergewöhnlich: + 10%. Eni und Enel legten beide um 3,6 % zu, Telecom Italia legte um 4,8 % zu. Unter den Mid Caps war das ein großer Sprung für Dea Capiyal, der eine durchweg positive Sitzung mit einem Plus von 14 % beendete. Brembo startet auch +8,9%, Indesit und Eems neu. +7%.
