Ein Apfel am Tag, so heißt es, hält den Bären fern. Die guten Bilanzen von Apple, die in geschlossenen Märkten bekannt gegeben wurden, haben die gleiche Wirkung auf die asiatischen Aktienmärkte, die am empfindlichsten auf den Trend der Technologie reagieren, und auf die Wall-Street-Futures, die gestern noch unter dem Schock der von der Fed angekündigten Straffung standen eine neue Sitzung im Namen der Volatilität, nur teilweise getröstet durch die positive Entwicklung des BIP. Laut Analysten ist der Anstieg vor allem auf die Erhöhung der Lagerbestände zur Bewältigung von Versorgungsproblemen zurückzuführen, eine der Ursachen für die Inflation, die den Aufschwung gefährdet. Europa, das in der Ukraine-Krise an vorderster Front steht, macht vorerst einen klaren Kurs. Doch am Donnerstag droht anlässlich des EZB-Direktoriums ein Kampf zwischen Tauben und Falken.
Pekinger Zeitungen empfehlen zum Kauf
Die Erholung der Preislisten ermöglicht es Asien, den Schaden einer komplizierten Woche zu reduzieren: Sydney verdient 2,2 % (-5 % pro Woche). Tokio Nikkei +2 % (-2,8 %). Kospi aus Seoul +1,4 % (-6,4 %). Singapurs Ftse Straits Times +0,2 % (-0,85 %).
Die Erholung des CSI 300 der Shanghai- und Shenzen-Listen fiel mit +0,1 % (-3,3 %) schwächer aus. Hongkongs Hang Seng, der aufgrund des Rückgangs der Technologiewerte um -0,8 % gefallen ist, wird die Woche mit einem Rückgang von fast 6 % beenden.
Peking scheint bereit zu sein, den vom Technologierückgang und der langanhaltenden Immobilienkrise erschöpften Börsen zu Hilfe zu eilen.
Die wichtigsten Wirtschafts- und Finanzzeitungen Chinas, die allesamt öffentlich kontrolliert werden, haben heute Leitartikel auf ihren Titelseiten, in denen es heißt, dass der Rückgang der Aktienkurse in diesem makroökonomischen Kontext eine Kaufgelegenheit darstellt. Die Shanghai Securities News berichten, dass in den letzten Wochen mehr als 70 börsennotierte Unternehmen Aktienrückkaufpläne angekündigt haben.
S&P ist immer noch im Minus, was die Chipkrise belastet
Auch die Wall-Street-Futures stiegen heute Morgen nach dem achten Rückgang in den letzten neun Sitzungen des S&P 500 (-9,54 %). Dow Jones -0,02 %, Nasdaq -0,14 %.
Die Aktien, die am stärksten von den Verzögerungen bei der Chiplieferung betroffen sind, sind stark im Minus: Intel -7 %, Tesla -11 %. Netflix erholt sich (+7,5 %) nach dem Kapitaleinstieg des Manager-Aktivisten Bill Ackman.
Apple: Supergewinne und Umsätze. 27 Milliarden gingen an die Aktionäre zurück
Doch was dem Markt Trost spendete, war das Apple-Flaggschiff (+2 % nach Börsenschluss), das der Chipkrise standhalten konnte und auch in China seine Vertriebsführerschaft bekräftigte. Der Hersteller von Smartphones, Tablets und anderer Unterhaltungselektronik verzeichnete im Geschäftsquartal, das am 123,9. Dezember endete, einen Umsatz von 25 Milliarden US-Dollar; der Konsens lag bei 119 Milliarden US-Dollar. Auch das Nettoergebnis war besser als erwartet: 2,10 Dollar pro Aktie (gegenüber 1,89). CFO Luca Maestri bestätigte, dass der Konzern im nächsten Quartal 27 Milliarden US-Dollar an die Aktionäre zurückzahlen wird.
Auch Samsung Electronics schloss die Bilanz mit einem Umsatz von rund 64 Milliarden Dollar in den letzten drei Monaten des vergangenen Jahres rekordverdächtig ab.
Der T-Bond bei 1,82 %, Euro/Dollar bei 1,15
Die 1,82-jährige Schatzanleihe wird mit einer Rendite von 1,85 % gehandelt, gegenüber 63 % gestern. Die Zinsstrukturkurve flacht ab, eine Bewegung, die normalerweise eine Konjunkturabschwächung ankündigt. Der Spread zwischen zwei- und zehnjährigen Anleihen sinkt um acht Basispunkte auf 2020, den niedrigsten Stand seit September XNUMX.
Der Dollarindex ist gegenüber den gestern erreichten Höchstständen seit Juni 2020 leicht gesunken. Der Euro, der sich nach vier Abwärtsphasen kaum bewegt hat, notiert bei 1,115.
WTI-Öl stieg um 0,4 % auf 87 $. Brent bei 89,8 $. Vorläufiger Wochensaldo um +2 %. Gold, das unter 1.800 Dollar pro Unze fiel, hat seit letztem Freitag bereits 2 % verloren, verdrängt durch die Stärkung des US-Dollars.
Dank der Banken geht Europa mit voller Kraft voran
Die Entwicklung der US-Wirtschaft mit einem seit den 5,7er Jahren nicht mehr verzeichneten BIP-Wachstum (+XNUMX %) und die positiven Aussichten der Banken dank des Endes der Nullzinssaison konnten die Auswirkungen der geldpolitischen Straffung in den USA bei weitem ausgleichen. Europa weist also ein gegensätzliches Bild auf: Die Banken sind im Aufschwung, angetrieben von der Stimmung der Zinserhöhungen; Die Technologie verlangsamt sich im Einklang mit der Volatilität, die offenbar die Saison der Preislisten zwischen (seltenen) Erhöhungen und (häufigen) Korrekturen bestimmen wird.
Ballerina-Anleihen in einem dünnen Markt. Die erhöhte Risikobereitschaft begünstigte die Erholung italienischer Wertpapiere gegenüber dem „Core“-Bereich: Der Spread verringerte sich auf 141 Punkte (von 147). Der 1,37-Jahres-Zinssatz liegt bei 1,40 %, nachdem er in der vorangegangenen Sitzung bei 0,488 % schloss. Auch der Zinssatz der gestern platzierten sechsmonatigen Staatsanleihen stieg: -XNUMX %, ein Plus von acht Punkten im Vergleich zum November-Angebot.
Heute stehen mittel- bis langfristige Auktionen auf der Tagesordnung, bei denen das Finanzministerium insgesamt bis zu 8 Milliarden Euro in 5- und 10-jährigen BTPs und 7-jährigen Ccteu anbietet.
Mailand über 27 Punkte, Wirtschaft erholt sich
Das Ende der Piazza Affari lag unter den Tageshöchstständen, war aber deutlich im Gange: Der Index schloss bei 26.882 Basispunkten, nachdem er im Handelsverlauf erneut die Marke von 27 überschritten hatte, mit einem finalen Anstieg von 0,99 %.
Wirtschaftsminister Daniele Franco erwartet für 2021 ein Wachstum von 6,5 % gegenüber dem im September angekündigten Ziel von 6 %. Für das laufende Jahr dürfte das BIP jedoch einen Anstieg von über 4 % verzeichnen.
Deutsche Bank: Bestes Ergebnis seit zehn Jahren
Mit Abstand folgen die anderen Märkte: Frankfurt +0,4 %, Paris +0,6 %, Amsterdam +0,16 % und Madrid +0,95 %. Außerhalb der Eurozone schnitt London mit +1,16 % besser ab.
Der Bankensektor äußerte den Vorwurf, angetrieben durch die Aussicht auf einen Rückgang der Nullzinsen und niedrigere Zinssätze Konten der Deutschen Bank (+4,45 %), das das Jahr 2021 mit dem besten Ergebnis seit zehn Jahren abschloss und für 2022 höhere Umsätze erwartet und voraussichtlich das Ziel von 25 Milliarden deutlich übertreffen wird.
SAP stürzt um 6 % ab, nachdem der Kauf einer Mehrheitsbeteiligung am nicht börsennotierten US-Fintech-Unternehmen Taulia bekannt gegeben wurde.
Am Devisenmarkt erholt sich der Rubel deutlich (+2,4 %), nach den ruhigen Tönen des russischen Außenministers in der Frage der Konfrontation mit der NATO.
Lvmh +1,52 %, Umsatzboom in den USA. Pandemie abgesagt
Das globale Luxus-Flaggschiff LVMH, das gestern um 1,52 % zulegte, hat nach der Veröffentlichung der Ergebnisse für heute eine Aufwärtsbewegung gebucht. Der Riese, der 75 führende Marken der Luxusbranche kontrolliert, beendet das Jahr mit einem Umsatz von 64,22 Milliarden (+44 %) mit einem starken Wachstum gegenüber den Daten von 2019 (53,7 Milliarden) vor der Pandemie. Im letzten Quartal verdankt der Konzern, dessen Hauptmarkt nach dem Kauf von Tiffany's die USA geworden sind, seine Leistung vor allem der Mode- und Lederwarensparte.
Die Versorgungsbetriebe liegen in Mailand
Die Versorgungsunternehmen führten die Führung des Ftse Mib an: A2a (+3,67 %) führt das Rennen vor Hera (+2,28 %) an, das den neuen Industrieplan für 2025 genehmigte und erwartete, dem Verwaltungsrat einen Vorschlag für 2022 vorzuschlagen Dividende (bezogen auf das Geschäftsjahr 2021) von 0,12 € je Aktie, etwas höher als die 0,11 € der Dividende 2021 (für das Geschäftsjahr 2020); Es folgen Italgas (+2,24 %) und Enel (+2,04 %).
Der Wettlauf um Öl geht weiter, mit Brent über 80 Dollar: Tenaris (+2,88 %) und Eni (+2,43 %) auf den Schildern, Saipem flach (-0,1 %).
Stm verlangsamt sich am Nachmittag (+1,94 %), steigt jedoch nach den Ergebnissen des vierten Quartals und einer über den Erwartungen liegenden Prognose für Investitionen und Einnahmen immer noch stark an.
Geschätzt wird Poste Italiane (+2,21 %), das in Moneyfarm eingestiegen ist.
Unter den schwachen Industriellen erholt sich Pirelli (+1,98 %). Down Prysmian (-2,34 %), Buzzi (-1,76 %), Interpump (-1,57 %) und Ferrari (-1,52 %).
Stellantis ist bereit, das Geld an den Staat zurückzugeben
Im Gegensatz dazu ist Stellantis (+0,79 %), das laut Bloomberg bereit ist, den vom italienischen Staat im Voraus garantierten Kredit in Höhe von 6,3 Milliarden Euro zurückzuzahlen, um die durch die Pandemie verursachte Krise zu bewältigen. Der Konzern beabsichtigt, die nun zu gleichen Teilen aufgeteilte Kontrolle über das Joint Venture mit Gaic in China zu übernehmen.
Leonardo erholt sich (+0,98 %), das den Verkauf einiger Tochtergesellschaften der US-Tochter Drs. prüft.
Telekommunikation, -0,37 %. Der Vorstand hat CEO Pietro Labriola den Auftrag erteilt, mögliche strategische Optionen für die Infrastrukturanlagen der Gruppe zu prüfen, unter anderem durch Lösungen, die die Trennung von Diensten vom Netzwerk beinhalten.
WeBuild (+1,65 %) gab den Beginn des von der Aktionärsversammlung am 30. April 2021 genehmigten Rückkaufplans bekannt. De Longhi +9,28 % nach Veröffentlichung des vorläufigen Umsatzes für 2021 auf 3,21 Milliarden.
