پیر (انفرادی بچت کے منصوبے) اور کوپن انسٹرومنٹس نے مئی میں اٹلی میں مقیم فنڈز کی طرف غلبہ حاصل کیا۔ مارننگ سٹار کے اعداد و شمار کے مطابق، پچھلے مہینے میں سب سے اوپر 15 مصنوعات میں سے چھ PIR کے مطابق ہیں۔ مزید آٹھ کے پاس سرمایہ کاری کا چکر مکمل کرنے کی آخری تاریخ ہے۔ ان میں سے تقریباً سبھی کو 2017 میں لانچ کیا گیا تھا۔
اب بھی متوازن
مجموعی طور پر، اٹلی میں مقیم طویل مدتی فنڈز نے 1,2 بلین نیٹ اکٹھا کیا، بنیادی طور پر متوازن آلات (+678 ملین) اور ایکویٹی آلات (272) کی بدولت۔ دوسری طرف، بانڈز نے 124 بلین کے سال کے آغاز سے منفی توازن کے ساتھ، 1,5 ملین کے خالص چھٹکارے ریکارڈ کیے ہیں۔ فکسڈ انکم وہ جزو ہے جو پہلے پانچ مہینوں کے مجموعی نتائج پر سب سے زیادہ وزن رکھتا ہے، جو کسی بھی صورت میں 812 ملین کے لیے مثبت ہے۔
مارننگ اسٹار کیٹیگری کی سطح پر، تقریباً ایک بلین نیٹ قدامت پسند یورو بیلنسرز کے لیے بہہ گیا۔ زیادہ تر معاملات میں یہ پیر فنڈز ہوتے ہیں، جن میں ایکویٹی اور بانڈ دونوں ہوتے ہیں۔ قانون کے مطابق، طویل مدتی بچت کے منصوبے ایک "مالیاتی کنٹینر" ہیں (اجتماعی سرمایہ کاری کا ادارہ، اثاثہ جات کا انتظام، انشورنس معاہدہ، سیکیورٹیز ڈپازٹ) جس کے اندر کسی بھی قسم کے مالیاتی انسٹرومنٹ (حصص، بانڈز، یو سی آئی یونٹس، مشتق معاہدے) رکھنا ممکن ہے۔ ) یا رقم کی رقم، تاہم اثاثوں کی تشکیل اور ہولڈنگ میں کچھ پابندیوں کا احترام کرتے ہوئے
پیروں کی صفات
تفصیل میں، PIR میں رکھے گئے مالیاتی آلات کی کل مالیت کے کم از کم 70% کے برابر رقم مالیاتی آلات (بانڈز یا شیئرز، جو کہ ریگولیٹڈ مارکیٹوں یا کثیرالطرفہ تجارتی نظاموں میں درج اور غیر لسٹڈ دونوں) میں لگائی جانی چاہیے اٹلی میں رہنے والی کمپنیاں یا یورپی یونین کے رکن ممالک میں یا یورپی اکنامک ایریا کے معاہدے کے ارکان، اٹلی میں مستقل قیام کے ساتھ۔ اس 70% میں سے، کم از کم 30% ان کمپنیوں کے آلات میں مختص کیا جانا چاہیے جو بورسا اٹالیانا کے Ftse Mib انڈیکس میں شامل ہیں یا دیگر ریگولیٹڈ مارکیٹوں کے مساوی انڈیکس میں۔ اثاثوں کو ان کی کل مالیت کے 10% سے زیادہ کے لیے جاری کردہ یا ایک ہی جاری کنندہ کے ساتھ یا اسی گروپ سے تعلق رکھنے والی کسی دوسری کمپنی کے ساتھ یا ڈپازٹس اور کرنٹ اکاؤنٹس میں سرمایہ کاری نہیں کی جا سکتی۔
پی آئی آر کم از کم پانچ سال تک برقرار رہنے کی صورت میں "سرمایہ کی آمدنی" یا مالی نوعیت کی "دوسری" کے طور پر اہل ہونے والی آمدنی پر ٹیکس سے استثنیٰ کا حق دیتا ہے۔ ہر قدرتی فرد سالانہ 30 یورو سے زیادہ اور 150 یورو کی مجموعی حد کے اندر سرمایہ کاری نہیں کر سکتا۔
پیرس جو سب سے زیادہ جمع کرتے ہیں۔
مئی میں خالص بہاؤ کے لیے پہلے نمبر پر، میڈیولینم فلیسیبل سویلوپو اٹلی ہے، جس کے اثاثے 1,5 بلین یورو سے تجاوز کر چکے ہیں۔ جیسا کہ گراف میں دیکھا جا سکتا ہے، گزشتہ تین مہینوں میں جمع کرنے میں سب سے نمایاں اضافہ ریکارڈ کیا گیا ہے۔ PIRs میں دوسرے نمبر پر Pioneer Risparmio Italia ہے، جس نے 30 جنوری (لانچ کی تاریخ) سے مئی کے آخر تک 408 ملین اثاثے زیر انتظام ہیں۔ تیسرا، دوبارہ مئی میں نیٹ فلو کے لیے، Anima Crescita Italia ہے، جس نے 9 جنوری 2017 کو ڈیبیو کیا۔
کوپن فنڈز: کون اوپر جاتا ہے اور کون بند ہوتا ہے۔
میچورٹی پراڈکٹس، وہ آلات جو ایک پلیسمنٹ ونڈو اور پانچ سے سات سال کے درمیان سرمایہ کاری کے افق کا تصور کرتے ہیں، درجہ بندی کے اوپر اور نیچے دونوں طرف مرکزی کردار ہیں۔ یوریزون کیپٹل وہ انتظامی کمپنی ہے جس کے پاس اس قسم کے سب سے زیادہ فنڈز ان لوگوں میں سے ہیں جن کے پاس سب سے زیادہ رقوم ہیں۔
اس کے برعکس، مئی میں سب سے زیادہ اخراج کے ساتھ سرفہرست پانچ میں، چار ایلیٹی گیسٹیل سے ہیں۔ زیادہ تر معاملات میں، چھٹکارے کی درخواستیں سرمایہ کاری سائیکل (عام طور پر پانچ سال) کی تکمیل سے پہلے پہنچ جاتی ہیں، اس لیے بچت کرنے والوں سے ایگزٹ فیس وصول کی جاتی ہے۔ مارننگ اسٹار تجزیہ کاروں نے بار بار کوپن اور میچورٹی فنڈز کے حوالے سے ایک اہم فیصلے کا اظہار کیا ہے۔ مزید معلومات کے لیے، یہاں کلک کریں۔.
جو مارکیٹ کو منتقل کرتا ہے۔
اطالوی مینجمنٹ ہاؤسز کے جمع کرنے کے تجزیہ کے لیے، ہم نے پوری رینج سے متعلق ڈیٹا پر غور کیا، نہ صرف اطالوی رجسٹرڈ فنڈز سے، کیونکہ بہت سی مصنوعات لکسمبرگ یا ڈبلن میں آباد ہیں۔ یوریزون کیپٹل وہ کمپنی ہے جس میں مئی میں سب سے زیادہ آمد ہوئی، بلکہ 12 اور 36 ماہ میں بھی۔ تاہم، فیڈیورام وہ ہے جس نے زیربحث مہینے میں سب سے زیادہ نقصان اٹھایا، جب کہ پچھلے سال میں سب سے زیادہ سزا Aletti Gestielle کو ہوئی۔
پائنیر انویسٹمنٹس نے مئی میں مثبت خالص سبسکرپشنز ریکارڈ کیں، تاہم گزشتہ بارہ مہینوں میں انفلوز منفی رہی ہیں۔ گزشتہ دسمبر میں، Amundi نے Unicredit گروپ کے اثاثہ مینیجر کو حاصل کرنے کے اپنے ارادے کا اعلان کیا اور اس کارروائی کو 3 جولائی کو حتمی شکل دی جائے گی۔ تنظیم نو کا منصوبہ حال ہی میں پیش کیا گیا تھا، جس میں دیگر چیزوں کے علاوہ، پائنیر انویسٹمنٹس سے جیورڈانو لومبارڈو کا اخراج بھی شامل ہے، جہاں وہ منیجنگ ڈائریکٹر اور چیف انویسٹمنٹ آفیسر کے عہدے پر فائز تھے۔ پچھلے سال کے آخر میں یورپی فکسڈ انکم ٹیم کے سابق سربراہ (ٹینگوئے لی ساؤٹ) کی معطلی اور اس کے نتیجے میں رخصت ہونے کے بعد، اخراج سب سے زیادہ بانڈ کی حد تک پہنچ گیا۔
ماخذ: صبح کا ستارہ
