نام نہاد اور بہت زیادہ زیر بحث Mifid 2 سال کے آغاز میں نافذ ہوا۔ بینکنگ سیکٹر میں یہ نئی یورپی ہدایت ہے جو کہ شاید اس سے پہلے کی دیگر ہدایات سے زیادہ، ایک طرف بچت کرنے والوں اور دوسری طرف بینکوں اور مالیاتی مشیروں کے درمیان تعلقات کو بدل دے گی۔
نئے قوانین بچت کرنے والوں اور سرمایہ کاروں کو زیادہ تحفظ فراہم کریں گے، خاص طور پر چھوٹے اور درمیانے درجے کے، معلومات کی شفافیت، مشاورتی سروس، علم اور
قابلیت (جس اصول کی بنا پر صرف ضروری اور مخصوص علم اور مہارت کے حامل اہلکار ہی مشورہ دے سکیں گے)، پروڈکٹ گورننس (جو صارفین کے لیے موزوں ترین مالیاتی آلات کی پیداوار کو اوپر کی طرف منظم کرتا ہے) اور تفصیلی ضابطے پر ثالثوں کی ترغیبات، اور گاہک کے لیے مالیاتی مصنوعات کی مناسبیت کے زیادہ عمومی اور قدیم اصول پر۔
مختصراً، جیسا کہ ماضی میں ہوا تھا، لیکن آج، زیادہ سخت، زیادہ مفصل اور سخت طریقے سے، یہ یقینی بنانا لازمی ہو گا کہ ہر گاہک درمیانی ہے، چاہے وہ مالیاتی مشیر ہو یا بینکر۔ تیزی سے تیار اور ماہر ہونا ضروری ہے - مزید پروڈکٹس پیش کریں، جو اس قسم کے گاہکوں کے لیے ڈیزائن کیے گئے ہوں اور کسی بھی صورت میں ان کے ذاتی پروفائل کے ساتھ ہم آہنگ ہوں۔
آسمان کے نیچے کچھ بھی نیا نہیں لیکن سب کچھ زیادہ پیچیدہ ہے۔ نئی قانون سازی درحقیقت بہت پیچیدہ ہے – یہ سات ہزار صفحات پر بھی لکھی ہوئی ہے! - اور اس کا اطلاق بہت مہنگا ہوگا۔ فنانشل ٹائمز کے ایک حساب کے مطابق، یورپی اثاثہ جات کے انتظام کی صنعت کے لیے، فوری طور پر معلوماتی خدمات کو نئی ہدایت کے مطابق ڈھالنے پر 2,5 بلین لاگت آئے گی، جو آسانی سے بڑھ سکتی ہے۔
یہ نہ صرف لاگتیں ہیں، خواہ کتنی ہی زیادہ ہوں، تعمیل اور ٹکنالوجی کی بلکہ دیگر اخراجات بھی ہیں جو آج مکمل طور پر غیر متوقع ہیں۔ ایک بار پھر، صرف وہی لوگ جن کی جڑیں مضبوط ہیں اور ان کی اپنی طاقت ہے وہ اس کا سامنا کر سکتے ہیں اور بغیر کسی جھکائے مزاحمت کر سکتے ہیں۔ دوسری طرف، نئے متبادل مالیاتی مصنوعات کی ترقی کی بدولت اعلیٰ لاگتیں زیادہ آمدنی کے مساوی ہونی چاہئیں جو اب تک، خاص طور پر اٹلی میں، صرف معمولی استعمال کی گئی ہیں۔
نئی مصنوعات کا بنیادی مقصد اہم اثاثوں کا انتظام کرنا ممکن بنانا ہوگا (بینک آف اٹلی کے مطابق 2016 میں یہ 32% تھا) جو کرنٹ اکاؤنٹس اور ڈپازٹس میں غیر استعمال شدہ پڑے ہیں۔
لہذا، Mifid 2 جس کی پیچیدہ ایپلی کیشن میں زیادہ لاگت آئے گی، نیز بچت کرنے والوں اور سرمایہ کاروں کی حفاظت میں اضافہ، اپنے تعلقات کو ماضی کے مقابلے میں زیادہ یکساں طور پر دوبارہ متوازن کرنا، امید ہے کہ بینکوں کے لیے 3,5 بلین یورو سے زیادہ آمدنی ہوگی۔ اگلے پانچ سال بالکل ان نئی مصنوعات کا شکریہ جو، نئی قانون سازی کے تحفظ کے ساتھ، بچت کرنے والے اب غیر سود والے کرنٹ اکاؤنٹس کو "اینٹ کے نیچے" نہیں چھوڑیں گے۔
کوآپریٹو اور مقامی بینک جنہوں نے ہمیشہ مالیاتی تعلیم میں سرمایہ کاری کی ہے، اپنے صارفین کے ساتھ اعتماد کے مضبوط بندھن کو برقرار رکھنے کے لیے اسے ایک ضروری عنصر سمجھتے ہوئے، ایک ایسا عنصر جو انہیں بینکنگ کے باقی منظر سے ممتاز کرتا ہے، نے فیصلہ کیا ہے کہ وہ سرمایہ کاری کے امکانات میں سرمایہ کاری کریں۔ نئی قانون سازی وہ تقرری کے لیے تیار تھے اور، اہم صلاحیت سے نمٹنے کے لیے، انھوں نے اپنے آپ کو ایک آپریشنل ٹول سے لیس کیا۔
Mifid 2 کے نافذ ہونے سے پہلے، دسمبر میں، انہوں نے ایک مشترکہ اسٹاک کمپنی قائم کی جس کا نام، کوآپریٹو اداروں کے بانی "Luigi Luzzatti SPA" کے اعزاز میں رکھا گیا تھا۔ نئی کمپنی - جس کی سربراہی بینکا پوپولیر پگلیز کے چیئرمین Vito Primiceri کر رہے ہیں - نہ صرف NPLs کے نظم و نسق کے لیے ایک گاڑی ہے، بلکہ مناسب پیمانے کی معیشتوں کی تشکیل اور ترقی کے لیے مشترکہ دلچسپی کی سرگرمیوں کی پیشکش اور انتظام کرنے کا ایک ذریعہ بھی ہے۔
یہ لوگوں کے بینکوں کو بنیادی اسٹریٹجک مسائل کی چھان بین کرنے کی پوزیشن میں ڈالے گا، ان سے نمٹنے کے لیے
مستقل اور ترقی پسند ارتقا میں بینکنگ آپریشنز کا مستقبل، NPLs کے انتظام سے لے کر تربیت اور قانون سازی اور ریگولیٹری تجزیہ تک۔ ایک بار پھر، Credito Popolare خود کو نئے سرے سے اور سب سے بڑھ کر اس شعبے کے مستقبل کو دیکھنے کی صلاحیت کے ساتھ تجویز کر رہا ہے۔ "Luigi Luzzatti SpA" تجدید عزم کے ساتھ آج کے اور آنے والے سالوں کے چیلنجوں کا سامنا کرنا ممکن بنائے گا۔
°°° مصنف نیشنل ایسوسی ایشن آف پاپولر بینکس (Assopopolari) کے سیکرٹری جنرل ہیں۔
