Satu miliar dan 200 juta sumber keuangan baru untuk UKM yang berlokasi di Italia Selatan dan Kepulauan. Ini adalah hasil dari “Inisiatif UKM” yang diluncurkan hari ini di Roma oleh MISE, Komisi Eropa, dan Grup EIB (anak perusahaan EIB dan EIF). Italia adalah yang pertama di antara Negara Anggota Uni Eropa yang menerapkan program akses kredit baru yang direncanakan oleh program Uni Eropa 2014-2020 menggunakan instrumen sekuritisasi.
Inisiatif UKM dipresentasikan di kantor pusat Kementerian Pembangunan Ekonomi di via Molise (MISE) oleh Carlo Sappino, Direktorat Jenderal Insentif Bisnis MISE, Dario Scannapieco, Wakil Presiden EIB dan Presiden FEI, Pier Luigi Gilibert, AD dari EIF, dan, untuk Komisi Uni Eropa, Rudolf Niessler, DG REGIO untuk program Negara-negara Eropa Selatan dan Ciprian Cristea, Kepala Unit DG GROW yang bertanggung jawab atas instrumen keuangan program COSME.
Inisiatif UKM mewakili instrumen keuangan inovatif yang dibayangkan oleh peraturan baru tentang Dana Struktural dan Investasi Eropa (ESIF) yang memungkinkan untuk menggabungkan dana yang dikelola di tingkat nasional (atau regional) dengan sumber daya dari program COSME Eropa (Program untuk Daya Saing Usaha Kecil dan Menengah) dan sumber daya Grup EIB.
Italia telah menyediakan 100 juta Dana Struktural ERDF untuk proyek ini, dimana Pemerintah telah menambahkan 102,5 juta lagi: total 202,5 juta dari kontribusi negara. Berkat inovasi instrumen keuangan Inisiatif PMI, berdasarkan teknik sekuritisasi kredit yang ada dan berkat intervensi EIB dan EIF, sekitar 1,2 miliar pinjaman baru dengan harga yang menguntungkan akan disalurkan ke UKM yang beroperasi di Abruzzo, Basilicata, Calabria , Campania, Molise, Puglia, Sardinia dan Sisilia.
“Dalam panorama ekonomi Italia, usaha kecil dan menengah adalah yang paling terpengaruh oleh krisis kredit: bagi banyak dari mereka, akses ke kredit bermasalah selama bertahun-tahun, terutama bagi mereka yang berada di Selatan. Dengan inisiatif yang kami umumkan hari ini, pemerintah mengambil langkah-langkah untuk mengatasi kesulitan-kesulitan ini: kami menyediakan 200 juta sumber daya untuk menghasilkan, berkat intervensi grup EIB, stok total kredit baru sebesar 1,2 miliar euro. Ini adalah sosok penting, yang akan berdampak positif bagi ribuan UKM di Selatan dan bagi orang-orang yang bekerja di sana”, tegas Menteri Carlo Calenda.
“Inisiatif UKM yang diumumkan hari ini akan mendukung start-up dan usaha kecil dan menengah di Italia Selatan. Ini akan memungkinkan mereka mengakses sumber daya keuangan yang sangat dibutuhkan dan meningkatkan daya saing ekonomi daerah. Saya mengambil kesempatan ini untuk mengulangi harapan bahwa negara lain akan bergabung dengan inisiatif inovatif ini”, komentar Corina Creu, Komisaris Kebijakan Regional Komisi Uni Eropa.
“Kami percaya pada keberhasilan Inisiatif UKM, sebuah inisiatif yang konsisten dengan Rencana Juncker, yang menggunakan efek leverage dari Dana Struktural dan Investasi Eropa yang disalurkan melalui instrumen keuangan inovatif untuk mengaktifkan kredit terhadap UKM Italia, yang merupakan 99% dari perusahaan. dalam sistem ekonomi nasional", menggarisbawahi Wakil Presiden EIB dan Presiden FEIDario Scannapieco, "tantangannya adalah untuk memfasilitasi investasi oleh segmen perusahaan ini sebanyak mungkin, sehingga memulihkan daya saing, dan dengan demikian memberikan stimulus yang kuat untuk pertumbuhan dan lapangan kerja. ".
Chief Executive Officer EIF Pier Luigi Gilibert mengatakan: "Italia adalah Negara Anggota pertama yang bergabung dengan alat sekuritisasi Inisiatif PMI dan kami berharap skema ini dapat menarik minat dari dunia operator kredit dan bisnis. Sasaran yang kami tetapkan sendiri adalah untuk membuat lebih dari 1 miliar dan 200 juta euro keuangan baru tersedia untuk usaha kecil dan menengah di Selatan, sehingga mengaktifkan pengganda penting dari dana struktural yang dapat digunakan, yang dimungkinkan oleh karakteristik inovatif dari UKM Inisiatif ”.
Bagaimana Inisiatif PMI bekerja di Italia
Secara rinci, Inisiatif PMI (Inisiatif UKM) yang diadopsi oleh Italia didasarkan pada instrumen keuangan sekuritisasi kredit yang ada untuk membebaskan sumber daya bank dan perantara keuangan lainnya untuk pemberian pinjaman baru kepada usaha kecil dan menengah. Perantara yang dipilih oleh Dana Investasi Eropa (EIF, dikendalikan oleh EIB) akan memiliki kemungkinan untuk melakukan sekuritisasi portofolio ini, yaitu mentransfernya ke perusahaan kendaraan (SPV, kendaraan tujuan khusus), yang akan membiayai dirinya sendiri melalui penerbitan obligasi ( ABS, sekuritas beragun aset). Obligasi tersebut akan dibeli oleh EIB (senior tranche) dan EIF (mezzanine tranche). Partisipasi EIB dan EIF, dengan menggunakan anggaran mereka sendiri, akan dimungkinkan berkat intervensi lebih lanjut dari EIF yang, sebagai pengelola inisiatif, akan berlangganan sebagian dari obligasi junior (lebih berisiko) menggunakan keduanya 202,5 juta tersedia dari Negara Italia dan kontribusi empat juta disediakan oleh Komisi Eropa dengan program COSME.
Bahkan, alih-alih digunakan untuk membiayai proyek bisnis secara langsung dengan jumlah yang sama (202,5 juta), sumber daya nasional bertindak sebagai katalis untuk dana EIB dan EIF: Negara menanggung risiko kerugian pertama dari portofolio yang ada, sehingga memungkinkan intervensi kelompok EIB selama lebih dari satu miliar. Dengan efek pengaruh positif bagi perekonomian Italia dan penggunaan sumber daya Komunitas secara efektif.
Tapi bagaimana Anda mendapatkan pembiayaan baru untuk UKM di Selatan? Berkat peran ganda perantara keuangan terpilih yang, di satu sisi, berkat sekuritisasi kredit yang ada, dapat membebaskan modal regulasi untuk digunakan kembali untuk pinjaman baru. Di sisi lain, berkat perbaikan rasio permodalan, mereka harus memberikan pinjaman baru kepada UKM (termasuk usaha mikro) di delapan wilayah tersebut dengan jumlah yang sama dengan kelipatan sumber daya publik yang digunakan. Dalam praktiknya, penggunaan gabungan sumber daya Eropa dan nasional memiliki efek pengungkit akhir sekitar satu hingga enam. Alih-alih lebih dari 200 juta, itu akan mencapai setidaknya 1,2 miliar dalam pembiayaan baru untuk perekonomian.
Dalam beberapa hari mendatang, EIF akan menerbitkan seruan untuk mengungkapkan minat yang ditujukan untuk memilih perantara keuangan yang memenuhi syarat (bank, lembaga penjaminan, perusahaan leasing).
