Weitere 7 ETFs von Db x-trackers landen heute auf der Piazza Affari. Es geht um passive Nachbildung von Dachindizes für Staatsschulden und Unternehmenskreditrisiken. Doch es sind nicht die ersten des Jahres 2012: gleich mehrere Börsendebüts in der ETF-Welt im ersten Monat des Jahres. Von den aufstrebenden RBS bis hin zu Lyxors Indonesien und Thailand oder Lyxors US-Small Caps. Aber es gibt auch Etc, mit 8 neuen Fonds der Deutschen Bank. Hier ein kurzer Überblick über die neuen Produkte.
DB X-TRACKERS ÜBER STAATSSCHULDEN UND KREDITRISIKO
Heute kommen 7 neue ETFs von Db x-trackers II auf den Etfplus-Markt. Im Einzelnen sind dies:
– Global Sovereign Index ETF (1D)
– iTraxx Europe 5-Jahres 2x Daily Total Return Index ETF
– iTraxx Europe 5-Jahres 2x Short Daily Total Return Index ETF
– iTraxx Crossover 5-Jahres 2x Daily Total Return Index Etf
– iTraxx Crossover 5-Jahres 2x Short Daily Total Return Index ETF
– IBOXX € Sovereign Eurozone 1-3 Total Return Index (1D)
– IBOXX € Sovereign Eurozone 3-5 Total Return Index (1D)
Der Global Sovereign Index ETF bezieht sich auf den Deutsche Bank Global Investment Grade Government EUR Hedged Index Dieser soll die zusammengesetzte Gesamtrendite weltweit ausgegebener Schuldtitel widerspiegeln und stellt einen großen Teil des weltweiten Marktes für Staatsschuldtitel dar, die von Emittenten entwickelter Länder mit Investment-Grade-Rating ausgegeben werden. Ziel des Index ist die Absicherung gegen Schwankungen der Wechselkurse des Euro gegenüber den Währungen, auf die die darin enthaltenen Anleihen lauten, durch Terminkontrakte mit einer festen monatlichen Laufzeit.
Dann gibt es noch den IBOXX € Sovereign Eurozone 1-3 Total Return Index und den IBOXX € Sovereign Eurozone 3-5 Total Return Index, deren Referenzindizes Sie repräsentieren alle auf Euro lautenden öffentlichen Schuldtitel mit einer Laufzeit zwischen 1 und 3 Jahren, das erste, und 3-5 Jahre, das zweite, ausgegeben von den Regierungen der Länder der Eurozone. Die Indizes bestehen ausschließlich aus Wertpapieren mit Investment-Grade-Rating.
Der iTraxx Europe 5-year 2x Daily Total Return Index Etf, dessen Referenzindex das Doppelte der Rendite (x2) einer Strategie nachbildet, die Schutz vor dem Kreditrisiko bietet, das mit der Anlage in Schuldtitel/Anleihen verbunden ist, die von einer variablen Gruppe von Unternehmenseinheiten, 125 gleichgewichteten Unternehmenseinheiten (10 im Automobilsektor, 30 im Verbrauchersektor, 20 im Energiesektor, 20 im Telekommunikationssektor, 25 im Finanzsektor). Unternehmenseinheiten verfügen über ein Investment-Grade-Rating. Vorrang haben die Institute, bei denen in den sechs Monaten vor der halbjährlichen Auswahl die höchsten Volumina an Credit Default Swaps gehandelt wurden.
Ähnlich der iTraxx Crossover 5-year 2x Daily Total Return Index Etf bezieht sich auf einen Index, der das Doppelte der Rendite (x2) nachbildet, die sich aus einer Strategie ergibt, die Schutz vor dem Kreditrisiko bietet, das mit der Anlage in Schuldtitel/Anleihen verbunden ist, die von einer variablen Gruppe von Körperschaften ausgegeben werden. Dabei handelt es sich um 50 gleichgewichtete Unternehmenseinheiten, die allerdings diesmal ein Rating unterhalb von BBB-/Baa3/BBB- aufweisen und daher ein höheres Risiko als ein Investment-Grade-Rating aufweisen. Auch hier werden die Institute bevorzugt, bei denen in den sechs Monaten vor der Auswahl die höchsten Volumina an Credit Default Swaps gehandelt wurden.
Schließlich der iTraxx Europe 5-year 2x Short Daily Total Return Index Etf und der iTraxx Crossover 5-year 2x Short Daily Total Return Index Etf. Der erste basiert auf einem Index, der das Doppelte der Rendite (x2) darstellt, die man mit einer Strategie erzielen würde, diesmal des Kaufs von Schutz gegen das Kreditrisiko, das mit der Anlage in Schuldtitel/Anleihen verbunden ist, die von einer variablen Gruppe von Unternehmen ausgegeben werden. Hierbei handelt es sich um einen variablen Satz von 125 gleichgewichteten Unternehmenseinheiten (10 im Automobilsektor, 30 im Verbrauchersektor, 20 im Energiesektor, 20 im Telekommunikationssektor, 25 im Finanzsektor). Der zweite bezieht sich auf einen Index, der das Doppelte der Rendite (x2) darstellt, die durch eine Strategie erzielt würde, die wiederum einen Schutz gegen das Kreditrisiko im Zusammenhang mit der Anlage in Schuldtitel/Anleihen von einer variablen Gruppe von Körperschaften, einer variablen Gruppe, erwirbt aus 50 gleichgewichteten Unternehmenseinheiten. Allerdings haben sie ein Rating unter BBB-/Baa3/BBB- und daher ein höheres Risiko als Unternehmen mit einem Investment-Grade-Rating.
AUFENTWICKLUNG UND GRENZE FÜR RBS
Seit dem 24. Januar sind fünf von RBS Market Access herausgegebene Fonds zu Schwellen- und Grenzländern gelistet, die von MSCI berechnete und vertriebene Free Float-gewichtete Kapitalisierungsindizes für ansonsten schwer zugängliche Märkte nachbilden.
Im Detail:
1. Rbs Market Access Msci Gcc Countries ex Saudi Arabia Top 50 Capped Index Etf, der ein Engagement in den Ländern des Kooperationsrats der Arabischen Golfstaaten ermöglicht, d. h. Kuwait, Katar, Vereinigte Arabische Emirate, Oman und Bahrain (mit Ausnahme von Saudi-Arabien). );
2. Rbs Market Access Msci Frontier Markets Index Etf, der die Performance der sogenannten Grenzmärkte bietet: Argentinien, Bulgarien, Kroatien, Estland, Kasachstan, Litauen, Rumänien, Serbien, Slowenien, Ukraine, Kenia, Mauritius, Nigeria, Tunesien, Bahrain, Jordanien, Kuwait, Libanon, Oman, Katar, Vereinigte Arabische Emirate, Bangladesch, Pakistan, Sri Lanka, Vietnam;
3. Rbs Market Access Msci Emerging and Frontier Africa ex South Africa Index ETF, der ein Engagement in afrikanischen Aktienmärkten mit Ausnahme Südafrikas ermöglicht;
4. Rbs Market Access Msci Em LatAm (Brazil Adr) Eur Hedged Index ETF;
5. Rbs Market Access Msci Brazil (Adr) Eur Hedged Index Etf, der zusammen mit dem vorherigen Zugang zu den Leistungen der lateinamerikanischen Länder Brasilien, Chile, Kolumbien, Mexiko und Peru sowie Zugang zu den Aktien Brasiliens bietet Unternehmen über American Depositary Receipt (Adr) mit Wechselkursabsicherung.
Alle neuen ETFs werden mit einer synthetischen Replikationstechnik vom Typ „unfunded“ verwaltet (mit 100 % Investition in Wertpapiere und einem variablen Swap von 0 % bis 7 % des Nettoinventarwerts des Fonds) und sorgen für die Kapitalisierung von Dividenden.
VON INDONESIEN UND THAILAND BIS ZUM GLOBALFONDS MIT LYXOR
Januar-Notierungen auch für Lyxor. Die neuesten in diesem Monat gelisteten Fonds sind Lyxor Etf Msci Indonesia und Lyxor Etf Thailand. Der erste bildet den MSCI Indonesia (Net Total Return) Index ab, der aus 24 Aktien besteht, die 85 % der Kapitalisierung der Jakarta Stock Exchange repräsentieren. Die fünf größten Sektoren sind Finanzen (31,61 %), zyklische Konsumgüter (16,82 %), Basiskonsumgüter (13,10 %), Telekommunikationsdienstleistungen (10,46 %) und Energie (10,25 %). Die fünf größten Unternehmen sind: Astra International (16,82 %), Bank Central Asia (11,30 %), Telekomunikasi Indonesia (8,69 %), Bank Rakyat Indonesia (8,37 %) und Banl Mandiri (6,93 %).
Der zweite Index bildet den Set 50-Index (Net Total Return) ab, der aus den 50 am stärksten kapitalisierten und liquidesten Aktien der thailändischen Börse besteht. Die fünf größten Sektoren sind Öl, Gas (29,16 %), Finanzen (24,24 %), Telekommunikation (10,17 %), Verbraucherdienstleistungen (9,87 %) und Industrie (8,99 %). Die fünf größten Unternehmen sind: Ptt (13,66 %), Ptt Exploration & Production (8,07 %), Advanced Info Service (6,48 %), Siam Cement (5,91 %) und Siam Commercial Bank (5,75 %). Beide Instrumente (harmonisierte OGAW IV) werden in Euro gehandelt und sehen eine Kapitalisierung von Dividenden vor.
Allerdings hatte Lyxor das Jahr bereits mit der Einführung des Lyxor ETF Russell 2000 an der italienischen Börse eröffnet, der ein diversifiziertes und wirtschaftliches Engagement im breiten Universum amerikanischer Small Caps ermöglicht: Ziel ist es, die Wertentwicklung von zu reproduzieren der Russell 2000 Index, ein Index, der sich aus etwa 2 in den Vereinigten Staaten notierten Small-Cap-Unternehmen mit einer durchschnittlichen Einzelkapitalisierung von 1,2 Milliarden US-Dollar zusammensetzt. Und eine Neuheit im Panorama der passiv replizierten Fonds: der Lyxor Etf Msci All Country World, ein globaler Fonds, der sowohl in Entwicklungs- als auch in Schwellenländer (24 Industrie- und 21 Schwellenländer) investiert und den MSCI AC World TR Index (harmonisierte und harmonisierte Länder) nachbildet sieht die Kapitalisierung von Dividenden vor).
8 USW. ÜBER WTI- UND BRENT-ÖL, GAS, GOLD UND SILBER
Von der Deutschen Bank kommt im Januar auch die Notierung von 8 Etc., die zu den 141 bereits an der italienischen Börse vorhandenen hinzukommt. Diese Fonds ermöglichen ein 2x gehebeltes Long-Engagement in Brent-Öl-, WTI-Öl-, Erdgas-, Gold- und Silber-Futures-Indizes sowie Short-(Short-)WTI-Öl-, Erdgas- und Silber-Futures-Indizes. Die Benchmarks lauten auf Euro.
