Glänzt an der Börse Banco Bpm. Enasarco-Stiftung, in der Tat, wie am Montagabend bei geschlossenen Märkten angekündigt, den Kauf von 29.850.000 Stammaktien des Instituts Piazza Meda abgeschlossen, was ungefähr entspricht 1,97 % des Grundkapitalsim Wege eines "Reverse Accelerated Bookbuilding"-Verfahrens, das sich ausschließlich an qualifizierte Anleger und ausländische institutionelle Anleger richtet.
Die Gegenleistung für den Erwerb der Aktien beträgt für eine Aktie 3,40 Euro je Aktie Gesamtausgaben von ca. 101,5 Mio und die Abrechnung der Operation erfolgt am 15. Dezember. Die IMI Corporate & Investment Banking Division von Intesa Sanpaolo agierte als alleiniger Bookrunner für die Transaktion.
Dies sind die beiden Neuheiten bei Banco Bpm, die heute Morgen von der Piazza Affari geschnappt wurden, wo sie an der Spitze des Ftse Mib bis zu +4 % zulegte, um sich dann gegen Ende des Vormittags bei + 3,7 % (3,277 Euro gegenüber Startpreis von 3,16 Euro bei Eröffnung der Notierungen) nach dem Eintritt der Enasarco-Stiftung mit 1,97 % des Grundkapitals des Instituts Piazza Meda.
Der Vorgang schloss bei 3,40 Euro je Aktie, „das entspricht einem Aufschlag von 8 % gegenüber dem Schlusskurs der Aktie“, rechnen die Experten aus Equita.
In den letzten Wochen, so rekonstruieren die Analysten, wurde in diversen Pressegerüchten ein Interesse der Stiftung an einem Kapitaleinstieg der Bank und einer Teilnahme am Beratungspakt (dem inzwischen zahlreiche Stiftungen und Sozialversicherungsträger angehören) unterstellt, der bislang rund 8 % der Banco Bpm einsammelt . „Der eventuelle Beitritt von Enasarco würde dazu führen, dass der Konsultationspakt etwa 10 % des Kapitals von Banco repräsentiert und damit über dem führenden Anteilseigner Credit Agricole (mit 9,2 %) liegt“.
Nicht nur. Sim glaubt, dass der Schritt von Enasarco „zusätzlich dazu, dass er von Bewertungslogiken angetrieben wird, auch in Bezug auf die Bankführung (die Erneuerung des Vorstands ist für April 2023 geplant, wobei der scheidende Vorstand seine eigene Liste vorlegt) und von der Bank gesehen werden kann Wunsch, eine solide Basis nationaler Aktionäre aufzubauen, die im Falle von Fusionen und Übernahmen Gewicht haben können“.
Inzwischen belohnen Anleger die Aktie an der Piazza Affari, wo sie auch 2022 zu den besten gehört, mit einem Plus von rund 24 % von Januar bis heute.
