المهل الزمنية أصبحت أطول بيع البريق، شركة شركة الكابلات البحرية المملوكة لها تيم. انتهت المهلة غير الملزمة لإجراءات العناية الواجبة أمس الاثنين 5 ديسمبر. بالرغم من ذلك في المساء KKRوأكدت عبر شركة أوبتكس بيدكو اهتمامها بمواصلة المفاوضات لشراء الشركة، لكنها طلبت تمديد واسع للموعد النهائي بهدف "القدرة على التعمق أكثر حتى نهاية يناير أنشطة العناية الواجبة لعام 2024"، وذلك للحصول على جميع المعلومات اللازمة لصياغة العرض النهائي.
الطلب - يقول تيم في مذكرة - سيخضع للفحص من قبل مجلس إدارة تيم المقرر عقده في 14 ديسمبر، والذي سيتم تحديثه بشأن التقدم المحرز في المناقشات في هذا الصدد مع KKR.
سباركل: يفكر تيم في تقييم بقيمة 800 مليون دولار
وفي هذا السياق يجب أن نتذكر أنه في السادس من نوفمبر قام مجلس إدارة تيم بذلك تمت الموافقة على عرض KKR لشركة Netco في الوقت نفسه، اعتبر الاقتراح بشأن سباركل غير مرضٍ، وكلف الرئيس التنفيذي بيترو لابريولا بالتحقق من إمكانية تلقي عرض ملزم لشركة سباركل. قيمة أعلى بمجرد الانتهاء من العناية الواجبة، تم تمديد الموعد النهائي حتى يوم الاثنين 5 ديسمبر.
على الرغم من أنه بفضل بيع الشبكة، حقق تيم بالفعل أهدافه في تخفيض الديون حتى بدون بيع سباركل، النقطة الرئيسية تتعلق بتقييم الأصول. وفقًا للشائعات المنتشرة في الأشهر الأخيرة، كان الهدف هو الوصول إلى تقييم بقيمة مليار يورو. يعتبر هذا الرقم اليوم مرتفعًا جدًا، لدرجة أن العرض المساوٍ له يمكن اعتباره "صالحًا". 600-800 مليون يورو.
الشبكة والقوة الذهبية
بالإضافة إلى إبداء رأيه بشأن طلب التمديد المستلم من Kkr لـ Sparkle، سيتم أيضًا إطلاع مجلس الإدارة في الرابع عشر على التقدم المحرز في المناقشات التي أجريت مع Kkr على الشبكة.
في الأيام الأخيرة، وفقًا لـ MF – Milano Finanza، كان من الممكن إخطار العملية على Netcoمكتب "القوة الذهبية" في Palazzo Chigi. للحصول على رد، سيتعين عليك الانتظار بضعة أشهر، لكن قليلين هم من يتوقعون المفاجآت.
كانت الشبكة وستظل رصيدًا استراتيجيًا، ولكن الاتفاقية التي وقعتها وزارة المالية وشركة KKR في 10 أغسطس الماضي ينبغي أن يكون كافيا لتأمين العملية. تنص مذكرة التفاهم على تقديم عرض ملزم لشراء Netco (شركة تيم التي تضم الشبكة وSparkle) من قبل صندوق الأسهم الخاصة الأمريكي الذي سيستحوذ على 67% ولكنه ينشئ أيضًا دخول الخزينة إلى Netco بحصة 20%. ليس هذا فحسب: تنظم الاتفاقية أيضًا العلاقات بين الطرفين، حيث تنشئ "أ الدور الحاسم للحكومة في تحديد الخيارات الاستراتيجية". الوصفات الطبية التي ينبغي وضعها باللونين الأبيض والأسود. من خلال القوة الذهبية.
