الضوء الأخضر للمشروع دمج Enel Green Power في Enel. وقرر ذلك أمس مجلسا الشركتين المجتمعين في لندن. سيتم تنفيذ الصفقة من خلال فك جزئي غير تناسبي لشركة Enel Green Power ونتيجة لذلك:
1) ستظل الأنشطة الإيطالية في أيدي شركة EGP SpA ، والتي ستصبح شركة تابعة مملوكة بالكامل لشركة Enel وبالتالي سيتم شطبها.
2) سيتم التنازل عن استثمارات الأسهم الأجنبية التي تحتفظ بها EGP International BV لشركة Enel
3) سيحصل المساهمون الحاليون في Enel Green Power على أسهم Enel الصادرة حديثًا ، مع نسبة صرف n. 0,486 سهم Enel مقابل كل سهم بالجنيه المصري.
ستشمل العملية الدمج الكامل للأنشطة المتجددة داخل Enel - وكما هو مذكور في الملاحظة - ستسمح بتسريع نمو المجموعة من خلال:
- زيادة القدرة الاستثمارية لشركة Enel Green Power ، مما يسمح لها بالاستفادة القصوى من خط الأنابيب الخاص بها وقدرتها المؤكدة على البناء ؛
- تكامل أعمق بين توليد الطاقة المتجددة والشبكات وسوق البيع بالتجزئة مما سيمكن من اغتنام فرص الأعمال الجديدة في كل من الأسواق النامية والناضجة ؛
- التنفيذ السريع في مجموعة Enel لأفضل الممارسات المطورة والموجودة بشكل جيد في Enel Green Power ؛
- استغلال التآزر التجاري والمالي في البلدان التي توجد فيها كل من Enel و Enel Green Power.
تمت الدعوة لعقد اجتماعات المساهمين غير العادية لشركة Enel و Enel Green Power للموافقة على المشروع المنفصل في 11 يناير 2016.
"Enel Green Power هي واحدة من محركات تطوير Enel - علق فرانشيسكو ستاريس، الرئيس التنفيذي والمدير العام لمجموعة Enel - وهذا هو السبب في أنه سيكون في قلب نموذج أعمالنا المتكامل. وسيسمح لنا الاندماج الكامل للجنيه المصري في مجموعة إينيل بتسريع نمو الجنيه المصري وخطوط الأعمال الأخرى ".
إلى فرانشيسكو فينتوريني، الرئيس التنفيذي والمدير العام لشركة Enel Green Power ، "في ضوء التطور السريع لقطاع الطاقة والقدرة التنافسية المتزايدة لمصادر الطاقة المتجددة ، هذا هو الوقت المناسب لدمج Enel Green Power في مجموعة Enel. إن تعزيز القدرة الاستثمارية وزيادة المرونة في اغتنام فرص السوق ليست سوى بعض الفوائد الرئيسية لهذه العملية ".
في التاريخ الفعلي للفصل ، من ناحية ، ستخفض الجنيه المصري رأس مالها بمقدار يتوافق مع قيمة الخلاصة المنفصلة ، ومن ناحية أخرى ، ستزيد Enel رأس مالها لخدمة المنفصل. على وجه الخصوص ، ستصدر Enel حدًا أقصى لا. 770.588.712 سهمًا جديدًا - مع استحقاق منتظم وقيمة اسمية لكل منها يورو واحد - مخصصة لمساهمي الأقلية بالجنيه المصري تطبيقاً لمعدل الصرف.
أسباب المعاملة
النمو والتكامل بالمعنى الدقيق للكلمة - يقرأ الملاحظات من الشركات - هما المبادئ التوجيهية الرئيسية لخلق القيمة في هذه العملية. بالإشارة إلى الاتجاه الأول ، تتيح الصفقة زيادة القدرة الاستثمارية الحالية القائمة بذاتها للجنيه المصري بشكل كبير ، نظرًا للقدرة المالية الأكبر لمجموعة Enel ، من أجل الاستفادة من مبادرات النمو الإضافية في أعمال الطاقة المتجددة. من ناحية أخرى ، سيسمح التكامل لمجموعة Enel بتحقيق تآزر ذي طبيعة تشغيلية وإدارية ، من خلال التنفيذ السريع في جميع وحدات التشغيل التابعة للمجموعة لأفضل الممارسات الموجودة بالفعل والتي تم اختبارها جيدًا في Enel Green Power.
توقيت العملية
سيتم تقديم عملية الفصل لموافقة اجتماعات المساهمين غير العادية لشركة Enel و EGP المنعقدة في 11 يناير 2016 في مكالمة واحدة ومن المتوقع أن تكتمل الصفقة بحلول نهاية الربع الأول من عام 2016.
هيكل المساهمة في مرحلة ما بعد الفصل
بناءً على المعلومات المتاحة اليوم ، بعد الفصل ، فإن المساهم الوحيد الذي يمتلك أكثر من 2٪ من رأس مال Enel سيكون وزارة الاقتصاد والمالية بنسبة 23,569٪.
