كوميرزبانك يقيم حواجز ضد يونيكريديت. رفض مجلس إدارة بنك كومرتسبانك الألماني ومجلس الإشراف التابع له رسميًا عرض الاستحواذ الذي قدمته شركة بيازا غاي أولينتي قبل أسبوعين. وفي بيان مشترك ومُبرر، أفاد المجلسان بأنهما "توصلا إلى استنتاج واضح: لا يُقدم بنك يونيكريديت لمساهمي كومرتسبانك علاوة كافية، ولم يُقدم خطة استراتيجية متماسكة وذات مصداقية للاندماج". وعليه، فإن نصيحتهما للمساهمين هي: لا تقبل العرض لأن تطبيق خطة "مومينتوم 2030" المستقلة سيؤدي بالتالي إلى توليد "قيمة أكبر" من اقتراح البنك الإيطالي.
حكمٌ صدر في هذه الأثناء، سيُصدر البنك الذي يرأسه أندريا أورسيل حكماً ضد كوميرز، الذي قد يكون انكشافه المحتمل على كوميرز. ارتفعت إلى 38,87%، "يختلف بشدة"، معتبراً أن الحجج المقدمة "تفتقر إلى الأساس والبيانات الداعمة".
كوميرزبانك: "خطة يونيكريديت غامضة ومحفوفة بالمخاطر".
إن هجوم مجلسي إدارة كومرتسبانك مباشر وحاسم: "ما يوصف بأنه اندماج هو في الواقع مقترح لإعادة الهيكلة "وهذا من شأنه أن يكون له تأثيرات هائلة على نموذج أعمالنا المثبت والمربح"، هذا ما علقت به الرئيسة التنفيذية بيتينا أورلوب. خطة يونيكريديت "غامضة". ووفقًا للرئيس ينس فايدمان، فإنها تتكون من "مقترحات تخمينية" تتضمن مخاطر كبيرة"مهددة علاقات العملاء التي بناها كوميرزبانك على الثقة والموثوقية" وكذلك "تحفيز الموظفين".
ليس فقط: "يقوم بنك يونيكريديت بالتقييم بشكل خاطئ خسائر الإيرادات، وإمكانية خفض التكاليف، وتكاليف إعادة الهيكلة، والوقت اللازم لتنفيذ التدابير المخطط لها. وعلى وجه الخصوص، وفقًا للبنك الألماني، ينطبق هذا على "تخفيضات الموظفين المخطط لها من قبل UniCredit، والتكامل المعقد لأنظمة تكنولوجيا المعلومات، وخسائر الإيرادات الناتجة عن التداخلات في أعمال عملاء الشركات".
باختصار، فإن "فرضيات التآزر التي طرحتها يونيكريديت ليست متينة ولا مقنعة، وقد وصفتها يونيكريديت نفسها بأنها "تخمينية". علاوة على ذلك، فإن التخفيض المخطط له لشبكة كومرتسبانك الدولية من شأنه أن يضعف بشكل كبير قدرة البنك على دعم الشركات الألمانية المتوسطة الموجهة للتصدير على مستوى العالم".
بحسب مجالس الإدارة، فإن "تحقيق أوجه التآزر وتنفيذ أي خطة واقعية لنمو الأرباح يتطلبان تعاونًا بناءً قائمًا على الثقة"، في حين أن "استمرار تصرفات يونيكريديت غير المنسقة واتصالاتها المضللة المتكررة قد" لقد أدى ذلك إلى تقويض أسس هذا التعاون بشكل خطير "بين أصحاب المصلحة في كوميرزبانك".
وكأن ذلك لم يكن كافياً، فإن مجلس الإدارة والمجلس الإشرافي "يؤكدان أن المشاركة طويلة الأمد" من جانب يونيكريديت "كمساهم رئيسي ومنافس ذي مصالح محددة، يمكن أن تولد حالة من عدم اليقين بشأن مبادراتها المستقبلية، وبالتالي تسبب القلق، لا سيما بين موظفي كوميرزبانك وعملائها".
يتفاقم عدم اليقين، في حال عدم حصول يونيكريديت على السيطرة في نهاية عرض الاستحواذ، وفقًا لكوميرزبانك، بسبب حقيقة أن "مقدم العرض لا يوضح بوضوح ما إذا كان سيقتصر على وضع مسيطر". مساهم رئيسي بدون سيطرة أو إذا كان الأمر كذلك، ففي أي أفق زمني؟ بأي وسيلة سيحاول السيطرة؟".
رد بنك يونيكريديت: "مزاعم كوميرزبانك لا أساس لها من الصحة".
وصل رد شركة يونيكريديت على الفور.نحن نختلف بشدة مع العديد من الحجج المقدمة، ونعتقد أنها وعلق البنك الذي يرأسه أندريا أورسيل قائلاً: "إنها تفتقر إلى الأساس والبيانات الداعمة"، معلناً عن وصول "رد بعد دراسة القضايا المطروحة بدقة".
استحوذ بنك يونيكريديت على 38,9% من أسهم بنك كوميرزبانك
في هذا السياق، التعرض المحتمل إن شركة يونيكريديت في كوميرزبانك، مع الأخذ في الاعتبار أيضاً المشتقات التي لا تُدفع في الواقع إلا نقداً، هي ارتفعت إلى 38,87% فيما يتعلق بحقوق التصويت، هذا ما ورد في ملفٍ قُدِّم إلى الهيئة الاتحادية الألمانية للرقابة المالية (BaFin) وتم إبلاغه أيضاً إلى كومرتسبانك. وبالتحديد، لا تزال يونيكريديت تمتلك 26,77% من أسهم كومرتسبانك بالإضافة إلى 3,22% في مشتقات مالية تُسوى بالأسهم. ومع ذلك، فقد ارتفعت حصتها في المشتقات المالية التي تُسوى نقداً فقط إلى 8,88%.
