Робингуд не разочаровывает. После ужасного дебюта на прошлой неделе на Уолл-Стрит (-8,4% от цены IPO), возвращение произошло вчера: +82% на волне ливня покупок, заставивших котировки подскочить выше акций, таких как Ford или Kraft. Скачок спровоцирован тем, что со вчерашнего дня на титул платформы можно покупать деривативные контракты, что трейдеры, невзирая на риск, делали обеими руками. Новость подтверждает, что, несмотря на опасения по поводу пандемии, инфляции или замедления восстановления, рынки могут сократить армию энтузиастов, воодушевленных накопленной прибылью.
КЛАРИДА (ФРС): ПРИБЛИЖАЕТСЯ ВРЕМЯ ПОВЫШЕНИЯ
Людей, которых даже не пугает суровый тон, заданный вчера настоящим архитектором политики ФРС Ричардом Кларидой, который вчера впервые назначил дату повышения ставки: «Я думаю, что условия для изменения политики в конце концов изменятся. 2022 года», — сказал он. Короче говоря, с 2023 года мы будем меняться. И этого объявления было достаточно, чтобы повысить доходность доллара и казначейских облигаций, а также обуздать Уолл-стрит.
АЗИАТСКИЕ БИРЖИ НА ПОДЪЕМЕ. ГОНКОНГ +0,45%
Ястребиный тон Клариды не сдержал азиатские фондовые рынки. Индекс Азиатско-Тихоокеанского региона зафиксировал скромный рост (+0,22%). В Японии дела обстоят лучше (+0,32%), Сидней также в плюсе.
Гонконг восстанавливается на пол-очка после тяжелой недели из-за давления со стороны властей на школьные и игровые титулы.
Акции Уолл-стрит вчера упали: Dow Jones -0,92%, S&P 500 -0,46%. Только Nasdaq вырос (+0,13%).
Среди наиболее целевых акций GM (-8,9%) и Ford (снижение на 7%). Аналитики призывают к большей скорости перехода на электромобили.
Слабые данные по рынку труда США добавили опасений по поводу новой волны Covid. Изменение занятости в несельскохозяйственном секторе (АДС) в июле месяце было положительным на 330 тыс. единиц, но консенсус ожидал гораздо большего: 690 тыс.; предыдущий показатель составлял 680 тысяч.
Доходность казначейских облигаций возобновилась сегодня утром: доходность 1,1999-летних облигаций выросла до 1,12% с XNUMX, самого низкого уровня с февраля, достигнутого до интервенции Клариды.
Нефть поднялась выше 70 долларов сегодня утром после трехдневного снижения, связанного с резким увеличением запасов в США. Золото было стабильным (-0,1%).
EUROSTOXX, ТРИ ЗАПИСИ СРАЗУ
Дамоклов меч Ковида до сих пор висит над европейскими прайс-листами. Но, благодаря форсированию результатов и утешительным экономическим данным, сценарий не меняется: фондовые рынки Старого континента растут, наоборот, привлекательность снижающихся доходностей облигаций продолжает снижаться.
Индекс Eurostoxx 465 достигает исторического максимума в 17,0 пунктов (+2021% с начала 600 г.), что повторяет показатели крупных/средних компаний, принадлежащих 11 странам еврозоны, на долю которых приходится около 90% капитализации соответствующий фондовый рынок.
Stoxx 438 также поднимается до максимума 17,40 (+600%), который состоит из акций средних и крупных компаний Еврозоны, а также акций Великобритании, Швеции, Норвегии и Швейцарии.
Индекс Eurostoxx 50, в который входят 50 крупнейших «голубых фишек» еврозоны, вырос до 4.145 пунктов, что близко к историческому рекорду, установленному в июне прошлого года.
МИЛАН +0,5%, ИНДЕКС PMI РОСТ ШЕСТОЙ ПОДРЯД
На полбалла увеличился Piazza Affari, который закрылся на отметке 25.483 XNUMX.
Сектор услуг Италии в июле зафиксировал самый сильный рост за последние 14 лет. Индекс услуг PMI IHS Markit в июле составил 58,0 пункта с 56,7 в предыдущем месяце.
Композитный индекс, который суммирует услуги и производство, вырос до 58,6 пункта с 58,3 в июне. Это шестой месяц роста подряд и самый высокий показатель с января 2018 года, хотя и несколько ниже ожиданий аналитиков.
В июне 2021 года розничные продажи выросли на 0,7% в стоимостном выражении и на 0,6% в натуральном выражении. Исходя из тенденции, по состоянию на июнь 2021 года розничные продажи выросли на 7,7% в стоимостном выражении и на 8,1% в объеме. Также и в этом случае положительная динамика сохраняется по непродовольственным товарам (+11,9%), более умеренная по продовольственным (+2,5% в стоимостном выражении).
RENAULT БЛЕСТИТ В ПАРИЖЕ
Гонку сдерживает Париж (+0,33%), однако это самый высокий показатель с 2000 года. Лучшие акции у Renault (+3,2%), чему способствует улучшение финансовой отчетности Nissan.
Thales продвигается вперед после предложения Hitachi о продаже сектора железнодорожной сигнализации (японцы уже купили Ansaldo Sts).
УДАР КОММЕРЦБАНКА (-5,73%)
Шаг вперед для Франкфурта (+0,88%). Commerzbank теряет позиции (-5,73%) после того, как отчетность стала глубоко красной. Резервы в размере 511 миллионов для покрытия расходов на увольнения, предусмотренные реорганизацией, и списания в размере 200 миллионов, принятые после отказа от проекта аутсорсинга HSBC операций по расчетам с ценными бумагами, объявленного в июне, затопили второй немецкий банк.
SOFTBANK ПРИОБРЕТАЕТ АКЦИИ ROCHE ЗА 5 МЛРД ДОЛЛАРОВ
Позитивный Лондон (+0,2%), Мадрид (+0,24%) и Амстердам (+0,88%). Цюрих +0,23%.
Bloomberg сообщает, что японский Softbank привлек 5 миллиардов долларов в швейцарскую биотехнологическую фирму Roche.
BTP, ЦЕНЫ ВОССТАНАВЛИВАЮТСЯ ПОСЛЕ CLARIDA
Во второй половине дня данные по индексу услуг США и заявления заместителя ФРС Ричарда Клариды скорректировали курс рынков облигаций, до этого характеризовавшихся новым резким падением доходностей.
1,20-летняя казначейская облигация выросла до 1,12% с 0,54%, самого низкого уровня с февраля. Доходность десятилетних БТП, упавшая до 0,57%, восстановилась до 0,49%. Немецкий бунд закрылся на -0,51% с -105%. Спред размещен в финале в XNUMX пунктов.
FINECO НА ВЕРХУ, АНАЛИТИКИ ПОДНИМАЮТ ЦЕЛИ
Освещением Piazza Affari и, в частности, финансового сектора является взлет Fineco (+3,28%) к новому историческому максимуму на волне повышения целей аналитиков. Equita sim подтвердила рекомендацию на покупку с повышением целевой цены на 5% до 16,6 евро. Вместо этого Barclays повысил целевую цену с 15,3 до 16 евро, подтвердив равный рейтинг. Результаты второго квартала были «устойчивыми и соответствовали ожиданиям».
ИНТЕЗА, АВАНС ДИВИДЕНДОВ ЗА 2021 Г. В НОЯБРЕ
«Мы — неудержимая машина для получения прибыли, — сказал Карло Мессина аналитикам, — это лучший второй квартал в нашей истории благодаря более высоким комиссиям, управлению капиталом и более низкому кредитному риску и риску неработающих кредитов». Итак, Intesa San Paolo после лучшего семестра с 2008 года может пустить дождь дивидендов: после того, как в мае уже было выделено 694 млн купонов на 2020 год, в октябре она выплатит остаток в размере 1,93 млрд (9,96 цента на акцию). ) и в ноябре еще 1,4 миллиарда (7,21 цента на акцию) в качестве аванса по дивидендам за 2021 г. Акция, которая подскочила до +1,7% после объявления результатов, затем пережила «продажу на новостях», закрывшись на отметке -0,24. %.
FRANCO ЗАЩИЩАЕТ UNICREDIT/MPS: «ЛУЧШЕЕ РЕШЕНИЕ»
Слабый Unicredit (-0,4%) в ожидании слушаний министра экономики Даниэле Франко об операции Монте-Паски (+1%). Перед Финансовой комиссией Палаты министр заявил, что слияние представляет собой «стратегически лучшее решение с точки зрения общих интересов страны» и «мотивировано с промышленной точки зрения». В конце слияния, добавил Франко, MEF может стать акционером Unicredit, «но это возможное участие не должно изменить баланс управления. Хочу заверить, — заключил глава Минфина, — что это не будет продажей государственного имущества», даже если за периметром останутся обесцененные кредиты и судебные споры.
Bper без изменений с учетом счетов. Отскок ударов в минуту (+1%). Все еще продажи в Carige (-6,75%).
JP Morgan предъявляет обвинения Стеллантису
Отличное свидетельство Stellantis (+2,3%), присужденное после квартального. Несколько брокеров пересмотрели целевую цену акций в сторону повышения: JP Morgan довел целевую цену до 27 евро с 20 евро. Для Equita рекомендация «Покупать» с целью 23 евро.
После двух негативных сессий Ferrari восстановилась, прибавив 2%.
С другой стороны, Buzzi по-прежнему продается (-2%), несмотря на лучшие, чем ожидалось, квартальные результаты.
ENEL ВЫХОДИТ ИЗ ОТКРЫТОГО ВОЛОКНА НА 2,65 МЛРД
Следовать этим утром за Энелем после заключение сделки по Open Fiber, проданный вчера за 2,65 миллиарда евро. Сделка предусматривает, что австралийский фонд Macquarie Asset Management выкупит 40% капитала Open Fiber за 2,12 млрд, а Cdp, которому уже принадлежит 50%, вырастет до 60%, купив 10% за 530 млн.
MARR ДВОЙНАЯ ЦИФРА ПРОДВИЖЕНИЕ, SAFILO СТОП НА ВВЕРХ
Strappa Marr (+10,9%) после более высоких, чем ожидалось, квартальных показателей Ebitda и чистого долга. Kepler Cheuvreux повысил рекомендацию по акциям с «Держать» до «Покупать» с целевой ценой 22,5 евро с прежних 20,5 евро.
Комментарии к Banca Intermobiliare (+8,8%) и Cairo Communication (+8,5%). С другой стороны, волатильность Safilo снизилась на 7% после недавнего повышения.
AIM, NUSCO И OMER ДЕЛАЮТ СВОЙ ДЕБЮТ. 21 IPOS ГОДА НА УРОВНЕ
Два дебюта на Aim: Nusco, активно занимающаяся производством и продажей межкомнатных дверей и деревянных оконных рам, закрылась на 8%.
Omer, компания, работающая на международном уровне в области проектирования и производства железнодорожных компонентов с высоким инженерным содержанием, выросла на 1,5%.
С этими двумя дебютами количество допусков к цели, управляемой Borsa Italiana, возрастет до 21 в 2021 году, в общей сложности 152 листинговые компании.
