Совет директоров Carige должен сегодня дать зеленый свет субординированным облигациям, среди подписчиков которых будет добровольная схема межбанковского фонда защиты депозитов. Собрание акционеров последнего соберется 30 ноября, чтобы утвердить обязательство в размере до 320 миллионов евро.
По данным агентства «Радиокор», в документе, содержащем основную информацию по выпуску, указан годовой купон в размере 13%, срок обращения 5 лет и срок до 12 месяцев для конвертации бумаги, которая в случае принятия плана усиления уважаемый объявил 12 ноября, он должен быть погашен весной за счет увеличения капитала. Эта последняя операция, которая будет стоить до 400 миллионов евро, согласно процессу, составленному в настоящее время, начнется 22 марта следующего года.
Заем похож на конвертируемый, поскольку конвертация является обязательной для инвесторов, которые подпишутся на него (независимо от того, являются ли они уже акционерами банка или нет), а Межбанковский фонд на практике будет гарантом неоптимального увеличения уставного капитала. Условия облигации, над которой ведется работа, также могут включать механизм, связанный с конвертацией стоимости инструмента в акции на основе капитализации учреждения на момент увеличения.
После утверждения советом директоров Carige облигация окажется на столе самых важных акционеров банка (Malacalza Investimenti, Financiera Lonestar Габриэле Вольпи, Pop12 Раффаэле Минсионе, Spininvest семьи Спинелли), но есть и те, кто уверяет, что другие предметы готовы думать об инвестициях прежде всего в связи с последующим увеличением.
Первоначальная схема предусматривает подписку на 320 млн евро по добровольной схеме (если это одобрит собрание акционеров последнего) и вмешательство других подписчиков в размере от нуля до 80 млн евро: в случае превышения этого порога Межбанковская Фонд сократит свои обязательства как минимум до 200 миллионов долларов.
В сделке участвуют Ubs в качестве финансового консультанта банка, студия Gatti Pavesi Bianchi в качестве юридического консультанта и Vitale&Co. в качестве консультанта независимых директоров.
