Уби Банк выпустила субординированные облигации 2-го уровня со сроком погашения 10 лет и возможностью погашения в течение 5 лет на сумму 300 млн евро. Спрос был очень сильным, превышая предложение более чем в четыре раза, что позволило сократить спред с начального уровня 510 б.п. до конечного уровня 475 б.п. выше 5-летнего среднего свопа.
Выпуск был распределен между более чем 150 инвесторами, большинство из которых прибыли из Италии (34%), за ними следуют Великобритания (23%), Франция (15%), Германия и Австрия (8%), Швейцария (7%) и другие.
Преобладал андеррайтинг инвестиционными фондами (65%), банками и частными банками (24%), за ними с большим отрывом следовали страховые компании и пенсионные фонды (6%), официальные учреждения (4%) и другие.
Дата расчетов по сделке – 12 июля 2019 года.
Цена выпуска облигации составляет 99,613%, а фиксированный купон — 4.375%, что эквивалентно спреду в 475 базисных пунктов выше 5-летней средней ставки свопа. Купон будет признаваться просроченным 12 июля каждого года, начиная с 12 июля 2020 года.
Облигации, предназначенные для институциональных инвесторов, являются частью программы UBI Banca Emtn и будут зарегистрированы на Ирландской фондовой бирже.
Ожидаемые рейтинги облигации следующие: Ba3 (Moody's), BB (S&P), BB+ (Fitch), BBH (DBRS).
Banca Imi, Goldman Sachs International, Société Générale и UBI Banca выступили в качестве совместных букраннеров.
