Dan lima. Indeks S&P500 mencetak tertinggi kelima berturut-turut pada Rabu malam, rekor ketiga puluh empat tahun 2021. Setelah angka-angka di daftar utama AS, Bull dengan percaya diri menunggu data ketenagakerjaan yang pembacaan pertamanya akan tiba pada sore hari. Euforia seperti itu tidak sesuai dengan pasar saham Asia yang menutup paruh pertama secara diam-diam: sejak Januari kenaikan di kawasan Asia Pasifik adalah 5,8% berbanding 14,7% untuk indeks global MSCI. Pidato Xi Jinping untuk pembukaan perayaan seratus tahun partai tidak mengarah pada optimisme: begitu perang melawan kemiskinan dimenangkan, kata presiden, sekarang kita harus membangun masyarakat sosialis. Sementara itu, bagaimanapun, kami siap untuk "menghancurkan" mereka yang ingin mencampuri urusan kami. Sementara itu, dengan pengecualian Korea Selatan, pemulihan melambat karena tekanan varian delta meningkat:
PMI CINA TAHAN: INI PERTAMA KALI SETELAH 13 BULAN
Kontras awal kuartal ketiga untuk bursa saham Asia: Nikkei Tokyo kehilangan 0,3%, Hang Seng Hong Kong 0,6% dan CSI 300 bursa saham Shanghai dan Shenzen 0,1% dan Kospi Seoul 0,2%. Setara dengan BSE Sensex of Mumbai.
Penyebaran varian epidemi sangat berat. Indeks Caixin IHS Markit berdasarkan ekspektasi perusahaan manufaktur kecil dan menengah di China mencatat penurunan pertama di bulan Juni setelah kenaikan 13 bulan berturut-turut, jatuh ke 51,3 dari 52: konsensus berada di 51,9.
HANYA EKSPOR KOREA SELATAN YANG BERKEMBANG +40%
PMI manufaktur Markit untuk Malaysia dan Vietnam turun ke posisi terendah tahun ini, karena aktivitas ekonomi di Taiwan juga turun tajam. Tidak ada tanda-tanda kelemahan dari Korea Selatan, di mana indeks PMI semakin membaik dan ekspor meningkat sebesar 40% YoY, dibandingkan perkiraan +34%.
DOLAR TERTINGGI VS YEN, MINYAK LANGSUNG
- Futures Wall Street datar pagi ini. Kemarin Dow ditutup +0,61%, S&P +0,13%. Nasdaq turun -0,17%.
- Dalam tiga bulan terakhir, S&P telah meningkat sebesar 8,2% (+14,5% sejak Januari, hasil terbaik kedua sejak 1998.
- Dalam bukti besar Wal-Mart + 2,7% setelah lampu hijau untuk penjualan insulin.
- Dolar naik ke tertinggi baru terhadap yen.
- Treasury Note sepuluh tahun melayang di bawah hasil 1,50% dan juga kurva suku bunga, yang diukur dengan perbedaan antara dua tahun dan sepuluh tahun, belum bergerak dibandingkan kemarin, pada 122 basis poin.
- Emas mendapatkan kembali kekuatannya, pada 1.774 dolar per ons.
- Minyak WTI pada 73,7 dolar per barel. Reuters menulis bahwa OPEC+ sedang mempertimbangkan kemungkinan menunda pengembalian ke tingkat produksi pra-pandemi hingga melampaui April 2022.
TRUMP DITOLAK OLEH HAKIM MANHATTAN
Pengadilan Manhattan hari ini diperkirakan akan mendakwa Trump Organization dan chief financial officer Allen Weisselberg atas kejahatan pajak. Di antara pelanggaran tersebut adalah sederet keuntungan bagi manajer puncak, seperti apartemen, mobil, dan biaya sekolah
SAHAM, KEUNTUNGAN KUARTAL KELIMA UNTUK BULL
Bursa saham dunia menyelesaikan kuartal positif kelima berturut-turut dengan sebagian 6%: pukulan panjang seperti itu belum terjadi sejak awal 2015, ketika ada enam kuartal positif.
Kinerja sejak awal tahun melebar menjadi +11,70%. Sejak awal tahun, hampir semua saham utama yang membentuk indeks MSCI World Europe telah naik dan Wall Street telah mendominasi dengan kenaikan dua digit. Indeks FtseMib dari Piazza Affari sekitar +14%.
Di antara pengecualian langka, dengan kinerja negatif sejak XNUMX Januari, hanya terdapat pasar kecil, yang berdampak kecil atau tidak sama sekali pada kinerja total. Di Asia: Selandia Baru, Malaysia, Filipina, di Amerika: Chili, Peru, Kolombia dan di Eropa Portugal, Turki.
Jepang tidak berpartisipasi dalam reli, hampir tidak berubah. Dan China juga tidak, dengan kenaikan tipis +4,50%.
EROPA, INFLASI TERKENDALI: BURSA DENGAN KECEPATAN PENUH
Bursa saham melemah kemarin di pertengahan 2021. Bisa ditebak karena kebutuhan manajer untuk menyeimbangkan portofolio setelah semester yang cemerlang untuk pasar saham tetapi mengecewakan untuk obligasi. Kekhawatiran tentang difusi varian Delta menjelang pengenalan jalur hijau juga membebani. Keyakinan dalam waktu dekat dipulihkan oleh perkiraan kilat Eurostat tentang inflasi: tren +1,9%, lebih rendah dari angka Mei (+2%) dan sesuai dengan ekspektasi. Inflasi Eropa stabil pada bulan Juni dan lonjakan harga awal telah mereda. – komentar Ben Laidler dari eToro- Ini mengurangi tekanan pada Bank Sentral Eropa (ECB) dan mendukung kenaikan berkelanjutan dalam ekuitas Eropa.” Akibatnya, kami tidak berharap untuk melihat tingkat kenaikan ECB dalam waktu dekat atau mulai memutar kembali Program Darurat Pandemi (PEPP), yang mencapai tingkat pembelian tertinggi dalam setahun minggu lalu. . Semua ini akan mendukung prospek penguatan lebih lanjut dalam ekuitas Eropa, yang kami lihat diuntungkan dari pemulihan ekonomi yang kuat, fokus industri siklis, dan valuasi yang didiskon”.
MILAN -1,01%, CONFINDUSTRIA: PEMULIHAN MENDAPATKAN KECEPATAN
- Pada penutupan, Milan kehilangan satu poin persentase (-1,01%) berhenti di 25.102 poin.
- Fase pertumbuhan harga produksi industri berlanjut di bulan Mei, menurut data yang dirilis pada hari Rabu oleh Istat: +1% setiap bulan dan +8% setiap tahun. Pada bulan April, kenaikannya masing-masing sebesar 1,3% dan 6,8%. Setiap tahun, "tren kuat kenaikan harga produk energi dan metalurgi dan produk logam" berkontribusi pada percepatan, catat Istat.
- Menurut Pusat Studi Confindustria, percepatan kampanye vaksinasi dikombinasikan dengan konsolidasi aktivitas industri yang sedang berlangsung berarti bahwa PDB Italia sudah dalam pemulihan yang menentukan pada kuartal kedua, melebihi ekspektasi beberapa bulan lalu. Para ahli yakin bahwa pemulihan akan menguat pada kuartal ketiga dan keempat tahun 2021.
GRAND VISION TERBANG +13,8% SETELAH ESSILORLUXOTTICA BLITZ
- Diskon serupa untuk Frankfurt -1%, Madrid -1,08% dan Paris -0,9%. Amsterdam -0,64% dan London -0,67% sedikit lebih baik. Saldo setengah tahunan dalam hal apapun adalah persentase positif dan dua digit untuk hampir semua daftar.
- Fly Grand Vision +13,8% setelah EssilorLuxottica memutuskan untuk melanjutkan akuisisi diharapkan dalam kondisi pra-pandemi yang sama. Saham EssilorLuxottica naik 1,2%.
SPREAD JATUH, YIELDS BTP JATUH PADA LELANG
- BTP 5 tahun turun menjadi +0,12%.
- Sektor sekunder melakukannya dengan baik: selisih antara BTP sepuluh tahun dan Bund dengan durasi yang sama turun menjadi 107 basis poin dan kurs obligasi Italia ditutup turun di +0,82% - 4 basis poin.
- Di sisi primer, permintaan BTP di pagi hari bagus dan imbal hasil turun. Departemen Keuangan mengeluarkan tahap kesembilan dari BTP 5 tahun sebesar 3 miliar dengan imbal hasil turun 5 sen menjadi 0,12%. Tahap kesebelas dari BTP 10 tahun juga ditempatkan: terhadap permintaan sebesar 2,332 miliar, jumlah yang dikeluarkan adalah 1,5 miliar sedangkan imbal hasil mencapai 1,56%. BTP sepuluh tahun yang berakhir pada 01/04/2031 juga telah dibuka kembali: tahap kedua belas, ditugaskan untuk 1,5 miliar terhadap total permintaan 2,348 miliar, mencapai hasil kotor 0,81 persen.
JUVE MINTA 400 JUTA: AIR TERGANGGU DI BURSA EFEK
Menjelang Italia-Belgia di Wembley, sepak bola masuk ke sirkuit elektronik Piazza Affari hari ini. Dewan direksi Juventus kemarin menyetujui penambahan modal sebesar 400 juta euro. Dalam pertemuan yang sama, kedatangan Maurizio Arrivabene dari Ferrari diumumkan dengan semua tanggung jawab bidang olahraga. Operasi tersebut menjelaskan siaran pers, "akan berfungsi untuk menangani dampak ekonomi secara keseluruhan dari efek negatif langsung dan tidak langsung dari pandemi pada tahun-tahun antara 2019/22 yang saat ini diperkirakan mencapai 320 juta euro". Exor akan menanggung transaksi secara pro-rata (untuk 63.12% dari modal saham). Penurunan tajam di pasar saham kemungkinan terjadi hari ini, tetapi klub memiliki bahu yang kuat, penggemar, dan sekutu finansial (lihat Banca Imi). Terlebih lagi, CEO Arrivabene terdengar seperti jaminan manajemen yang lebih ketat.
Koperasi HANYA MEMBELI 1% DARI UNIPOL
Pada hari penurunan umum untuk semua daftar harga, saham Unipol menonjol melawan tren +6,37% setelah Koru meluncurkan operasi pembelian hingga 24 juta saham biasa, setara dengan sekitar 3,35% dari modal saham tanggung jawab sosial grup dengan tujuan yang tidak diumumkan untuk mencapai merger dengan UnipolSai (+2,96%). Untuk saat ini Coops telah mendapatkan penawaran 1%.
ASET UMUM DAN EXOR. ANDA HEMAT BPER
Naik juga untuk Generali +0,57%: Jp Morgan menaikkan rekomendasinya dari netral menjadi kelebihan berat, dengan target harga dari 18 menjadi 21 euro.
Ex +1,17% berada di wilayah positif. Di antara bank-bank, Bper terselamatkan +0,36%.
Merah, dalam praktiknya, semua chip biru lainnya. Enel melambat -2,37% meskipun Mediobanca Securities mengkonfirmasikan rekomendasi mengungguli saham dan target harga 9,1 euro.
Manajemen aset menelusuri kembali: Banca Mediolanum kehilangan 2,43%, Azimut 2,2% dan Banca Generali 1,34%.
Di sisi perbankan, Unicredit -1,52% dan Intesa Sanpaolo -1,34% menderita. Juga penjualan utilitas.
Perangkat media +1,4%. Perusahaan telah menandatangani a perjanjian multi-tahun dengan Tim untuk distribusi non-eksklusif aplikasi Mediaset Infinity di platform Timvision. Saham ditutup sesi hari ini di Piazza Affari dengan kenaikan 1,4% menjadi 3,044 euro.
TRAVOLTA SAFILO, BLACKSTONE MINTA RCS 600 JUTA
Penurunan berat Safilo -13,88% setelah pengumuman peningkatan modal yang akan datang sebesar 135 juta yang bertujuan untuk membayar kembali pinjaman kepada pemegang saham Hal dan merebut "peluang pertumbuhan baru" juga melalui merger.
RCS -0,84%. Dana Blackstone telah meminta grup penerbitan Milan dan Komunikasi Kairo, perusahaan Urbano Kairo, sebesar 600 juta dolar. Swasta AS telah memutuskan untuk menyatukan dalam satu tindakan di hadapan Mahkamah Agung New York tuntutan hukum atas kerusakan terkait kegagalan untuk menjual kembali properti melalui Solferino ke Allianz.
On the Aim, Labomar bersinar +6,07% setelah akuisisi 70% dari Welcare Group, aktif dalam produksi produk perawatan kulit.
