Il مجلس إدارة تيم ha بالاجماع البيان الصحفي المتعلق بـعرض استحواذ والتبادل الطوعي الشمولي تم الترويج بواسطة البريد الإيطالي بشأن الأسهم العادية لمجموعة الهاتف. وقد قرر مجلس الإدارة مطابقمن وجهة نظر مالية، تم أخذ الاعتبارات التي تنطوي عليها العملية في الحسبان، كما تم التعبير عن تقييم إيجابي للمشروع الصناعي وآفاق التكامل.
اتُخذ القرار في ختام اجتماع مجلس الإدارة، الذي حضره أيضاً مجلس مراجعي الحسابات القانونيين. وسيُرفق بيان الجهة المُصدرة بوثيقة العرض التي وافقت عليها هيئة الرقابة المالية (كونسوب) في 15 يوليو 2026.
قيمة العرض ورأي المستشارين
مقابل كل سهم عادي من أسهم تيم يتم تقديمه، Pيعرض صاحب نزل إيطالي مبلغ 1,67 يورو نقداً و0,218 سهمًا عاديًا جديدًا صادرًا عن شركة بوستي، والمُخصص للإدراج في بورصة يورونكست ميلانو. وقد رأى مجلس الإدارة أن المقابل مناسب ماليًا استنادًا إلى التحليلات التي أجرتها الإدارة وآراء عدالة الصفقة التي أعدتها كل من شركة إيفركور بارتنرز إنترناشونال وفرع بنك غولدمان ساكس أوروبا في إيطاليا.
تناولت آراء المستشارين، الصادرة في 18 يوليو، مدى عدالة العرض المقدم لمساهمي شركة TIM باستثناء شركة البريد الإيطالي (Poste Italiane) والشركات الأخرى التابعة لمجموعتها. وقد وُجهت هذه الآراء حصراً إلى مجلس الإدارة، وتؤكد شركة TIM أنها "لا تُشكل توصية" للمساهمين بشأن قبول العرض أو رفضه.
تقييم إيجابي للمشروع الصناعي
أعرب مجلس إدارة تيم عن حكم لصالحك نظر مجلس الإدارة أيضاً في المبررات الصناعية للصفقة، وآفاقها المستقبلية، ومدى توافق العرض مع استراتيجية الشركة الحالية. واستند التقييم إلى تحليل الإدارة، مدعوماً بوثيقة أعدتها شركة كيرني. كما فحص المجلس الشروط والأحكام الواردة في وثيقة العرض التي وافقت عليها هيئة الرقابة المالية (كونسوب) بالقرار رقم 24080.
ووفقاً لمجلس الإدارة، فإن الصفقة بالتالي تقدم عناصر إيجابية ليس فقط من منظور مالي، ولكن أيضاً فيما يتعلق بالتطور الصناعي المحتمل للمجموعة.
تجميد الخطة الصناعية بانتظار النتيجة
كما أعلن تيم أن لن يتم تحديث خطة العمل حتى اكتمال عملية الطرح وتحديد السيناريوهات التي ستظهر بعد إتمام الصفقة. لذلك، في 29 يوليو، ستعلن الشركة فقط عن نتائجها المالية الموحدة للربع الثاني والنصف الأول من عام 2026. وسيتم عرض البيانات على السوق خلال المكالمة الجماعية المقرر عقدها في 30 يوليو.
سيتم نشر البيان الصحفي الصادر عن الجهة المصدرة وآراء المستشارين الماليين حول مدى عدالة الصفقة من قبل البريد الإيطالي (Poste Italiane) مع وثيقة العرض، وفقًا للشروط والأحكام المنصوص عليها في القانون.
